영업이익비율 (P/OP)
2005년부터
계산
Micron Technology Inc., P/OP, 장기 추세계산
| P/OP | = | 주가1, 2, 3 | ÷ | 주당영업이익1 | 주당영업이익1 | = | 영업이익(손실)1 (수백만 단위) |
÷ | 발행 보통주의 주식 수2 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024. 10. 4. | 86.94 | = | 102.25 | ÷ | 1.18 | 1.18 | = | 1,304 | ÷ | 1,108,742,682 | |
| 2023. 10. 6. | — | = | 69.96 | ÷ | -5.23 | -5.23 | = | -5,745 | ÷ | 1,098,034,471 | |
| 2022. 10. 7. | 5.93 | = | 52.91 | ÷ | 8.92 | 8.92 | = | 9,702 | ÷ | 1,087,168,584 | |
| 2021. 10. 8. | 12.48 | = | 70.12 | ÷ | 5.62 | 5.62 | = | 6,283 | ÷ | 1,118,623,738 | |
| 2020. 10. 19. | 19.51 | = | 52.63 | ÷ | 2.70 | 2.70 | = | 3,003 | ÷ | 1,113,221,799 | |
| 2019. 10. 17. | 6.83 | = | 45.50 | ÷ | 6.66 | 6.66 | = | 7,376 | ÷ | 1,107,050,823 | |
| 2018. 10. 15. | 3.20 | = | 42.34 | ÷ | 13.22 | 13.22 | = | 14,994 | ÷ | 1,134,255,375 | |
| 2017. 10. 26. | 7.98 | = | 40.60 | ÷ | 5.09 | 5.09 | = | 5,868 | ÷ | 1,153,255,224 | |
| 2016. 10. 28. | 106.63 | = | 17.20 | ÷ | 0.16 | 0.16 | = | 168 | ÷ | 1,041,537,057 | |
| 2015. 10. 27. | 6.04 | = | 16.68 | ÷ | 2.76 | 2.76 | = | 2,998 | ÷ | 1,085,753,663 | |
| 2014. 10. 27. | 11.23 | = | 32.30 | ÷ | 2.88 | 2.88 | = | 3,087 | ÷ | 1,073,455,204 | |
| 2013. 10. 28. | 74.52 | = | 16.72 | ÷ | 0.22 | 0.22 | = | 236 | ÷ | 1,051,855,450 | |
| 2012. 10. 29. | — | = | 5.43 | ÷ | -0.61 | -0.61 | = | -618 | ÷ | 1,017,560,523 | |
| 2011. 10. 25. | 7.18 | = | 5.49 | ÷ | 0.76 | 0.76 | = | 755 | ÷ | 987,573,286 | |
| 2010. 10. 26. | 4.84 | = | 7.72 | ÷ | 1.59 | 1.59 | = | 1,589 | ÷ | 996,245,706 | |
| 2009. 10. 28. | — | = | 6.83 | ÷ | -1.97 | -1.97 | = | -1,675 | ÷ | 849,823,817 | |
| 2008. 10. 27. | — | = | 3.39 | ÷ | -2.09 | -2.09 | = | -1,595 | ÷ | 763,759,118 | |
| 2007. 10. 26. | — | = | 9.76 | ÷ | -0.37 | -0.37 | = | -280 | ÷ | 760,412,921 | |
| 2006. 11. 8. | 30.18 | = | 14.00 | ÷ | 0.46 | 0.46 | = | 350 | ÷ | 754,409,424 | |
| 2005. 11. 4. | 39.55 | = | 13.92 | ÷ | 0.35 | 0.35 | = | 218 | ÷ | 617,991,363 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2024-08-29), 10-K (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-09-01), 10-K (보고 날짜: 2021-09-02), 10-K (보고 날짜: 2020-09-03), 10-K (보고 날짜: 2019-08-29), 10-K (보고 날짜: 2018-08-30), 10-K (보고 날짜: 2017-08-31), 10-K (보고 날짜: 2016-09-01), 10-K (보고 날짜: 2015-09-03), 10-K (보고 날짜: 2014-08-28), 10-K (보고 날짜: 2013-08-29), 10-K (보고 날짜: 2012-08-30), 10-K (보고 날짜: 2011-09-01), 10-K (보고 날짜: 2010-09-02), 10-K (보고 날짜: 2009-09-03), 10-K (보고 날짜: 2008-08-28), 10-K (보고 날짜: 2007-08-30), 10-K (보고 날짜: 2006-08-31), 10-K (보고 날짜: 2005-09-01).
1 미국 달러$
2 분할 및 주식 배당을 위해 조정된 데이터.
3 Micron Technology Inc.년 연차보고서 제출일 기준 종가
- 주가의 시계열 특징
- 해당 기간의 주가는 2005년 말 약 13.92달러로 시작하여 2008년 말까지 하락한 뒤 2009년 이후 점진적으로 반등했다. 2013년과 2014년 사이에는 급격한 상승이 나타났고, 2015년에서 2016년 사이 변동성이 재차 커졌다. 2017년부터 2021년까지 상승폭이 크게 확대되었고, 2021년에는 약 70.12달러까지 올라갔다. 2022년에는 다소 하락했고 2023년에도 상승을 지속했으며, 2024년에는 사상 최고가인 102.25달러로 마감되었다. 전반적으로 장기적으로 상승 추세가 확인되지만, 글로벌 경기 사이클 및 업황에 따른 단기 변동성도 반복적으로 관찰된다.
- 주당영업이익의 시계열 특징
- 초기에는 양의 값을 보이다가 2007년~2009년 사이 손실로 전환되었고(-0.37, -2.09, -1.97), 이후에는 2010년대 초반에 점진적으로 회복했다(예: 1.59, 0.76). 2012년에는 다시 소폭 감소했으며 2013년~2015년에는 회복 흐름이 지속됐다(0.22, 2.88, 2.76). 2016년에는 소폭 하락했고 2017년부터 2018년에는 큰 폭으로 개선되어 각각 5.09, 13.22를 기록했다. 2019년~2022년에는 다소 변동이 있었지만 양의 값을 유지했고, 2023년에는 큰 손실(-5.23)을 기록하며 부진했고 2024년에는 소폭 회복되어 1.18로 나타났다. 이 흐름은 영업이익이 경기 흐름과 업황의 변화에 민감하게 반응함을 시사한다.
- P/OP 비율의 시계열 특징
- 초반에는 2005년 말의 39.55와 2006년 말의 30.18로 높은 수준에서 시작되었으나 2007년~2010년 사이 데이터가 누락되어 구간 전체의 흐름 파악이 제한된다. 2011년에는 4.84, 2012년에는 7.18로 비교적 낮은 편을 보였고, 2014년에는 74.52로 급상승했다. 2017년에는 극단적으로 높은 수치인 106.63에 이르렀고, 2018년에는 7.98로 다시 낮아지는 등 변동성이 큰 구간이 반복됐다. 2019년~2020년에는 3.2~6.83로 낮은 수준을 나타냈으며, 2021년 이후에는 19.51, 12.48, 5.93, 86.94 등으로 변동성이 커지는 모습이 관찰된다. 전반적으로는 주가가 크게 상승한 시기에 P/OP가 매우 높아지는 경향이 있으며, 운영 이익의 변동성이나 투자자 기대의 변화가 반영되었을 가능성이 제시된다.
- 관찰된 패턴의 시사점
- 주가의 장기 상승은 다수의 구간에서 수익성 개선과 동조하는 흐름을 보였으나, 2023년과 같은 시기에는 주가가 높은 수준을 유지하는 반면 EPS가 음수로 전환되는 등의 현상도 나타났다. 이는 시장 기대치와 실제 실적 간의 차이가 크다는 점을 시사한다. P/OP의 큰 피크는 주가 상승과 운영 이익의 감소가 동반되었던 시점을 반영하며, 투자자들의 미래 성장 기대가 반영되었을 가능성을 시사한다. 전반적으로 데이터의 누락이 존재하나, 장기적인 상승 흐름과 함께 변동성도 함께 나타나는 구조로 해석된다.
경쟁사와의 비교
Micron Technology Inc., P/OP, 장기 추세, 경쟁사와의 비교
| Micron Technology Inc. | Advanced Micro Devices Inc. | Analog Devices Inc. | Applied Materials Inc. | Broadcom Inc. | Intel Corp. | Lam Research Corp. | NVIDIA Corp. | Qualcomm Inc. | Texas Instruments Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024. 10. 4. | 86.94 | 95.53 | 53.48 | 17.52 | 76.87 | — | 24.29 | 51.16 | 19.08 | 30.49 |
| 2023. 10. 6. | — | 675.69 | 23.53 | 17.58 | 31.96 | 1,984.43 | 16.79 | 136.19 | 15.85 | 19.75 |
| 2022. 10. 7. | 5.93 | 100.42 | 26.16 | 11.35 | 16.33 | 49.91 | 11.79 | 66.12 | 7.95 | 16.29 |
| 2021. 10. 8. | 12.48 | 39.48 | 56.12 | 18.85 | 30.78 | 10.82 | 18.34 | 75.08 | 15.84 | 17.67 |
| 2020. 10. 19. | 19.51 | 75.77 | 33.76 | 18.50 | 44.04 | 9.72 | 20.40 | 66.40 | 23.32 | 26.53 |
| 2019. 10. 17. | 6.83 | 91.66 | 24.74 | 16.36 | 36.85 | 13.29 | 12.13 | 24.79 | 12.60 | 21.46 |
| 2018. 10. 15. | 3.20 | 51.38 | 17.62 | 6.74 | 19.42 | 9.40 | 8.67 | 45.61 | 103.26 | 15.00 |
| 2017. 10. 26. | 7.98 | 59.52 | 30.97 | 14.35 | 44.92 | 11.86 | 13.68 | 31.31 | 30.15 | 16.81 |
| 2016. 10. 28. | 106.63 | — | 21.85 | 16.54 | — | 13.40 | 13.46 | 23.80 | 15.26 | 16.07 |
| 2015. 10. 27. | 6.04 | — | 22.69 | 12.92 | 23.80 | 9.66 | 14.45 | 16.52 | 15.68 | 12.34 |
| 2014. 10. 27. | 11.23 | — | 23.01 | 19.66 | 59.05 | 10.60 | 16.98 | 19.66 | 17.00 | 15.64 |
| 2013. 10. 28. | 74.52 | 26.08 | 20.62 | 46.30 | 23.31 | 10.02 | 64.12 | 12.16 | 16.30 | 17.02 |
| 2012. 10. 29. | — | — | 14.67 | 31.47 | 13.51 | 7.13 | 26.84 | 14.06 | 17.43 | 19.14 |
| 2011. 10. 25. | 7.18 | 14.16 | 9.26 | 6.04 | 12.05 | 7.62 | 5.54 | 40.70 | 17.45 | 12.75 |
| 2010. 10. 26. | 4.84 | 7.42 | 11.93 | 12.82 | 13.69 | 7.79 | 10.92 | — | 22.51 | 9.25 |
| 2009. 10. 28. | — | 8.03 | 30.48 | — | 81.90 | 20.19 | — | — | 32.90 | 15.16 |
| 2008. 10. 27. | — | — | 7.90 | 10.25 | — | 7.50 | 9.41 | 13.27 | 14.67 | 8.01 |
| 2007. 10. 26. | — | — | 16.49 | 10.36 | — | 14.36 | 6.12 | 22.39 | 22.57 | 11.81 |
| 2006. 11. 8. | 30.18 | — | 20.89 | 12.54 | — | 21.27 | 14.39 | 24.63 | 22.34 | 13.27 |
| 2005. 11. 4. | 39.55 | 84.32 | 26.80 | 21.07 | — | 9.99 | 10.23 | 37.70 | 27.83 | 17.12 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2024-08-29), 10-K (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-09-01), 10-K (보고 날짜: 2021-09-02), 10-K (보고 날짜: 2020-09-03), 10-K (보고 날짜: 2019-08-29), 10-K (보고 날짜: 2018-08-30), 10-K (보고 날짜: 2017-08-31), 10-K (보고 날짜: 2016-09-01), 10-K (보고 날짜: 2015-09-03), 10-K (보고 날짜: 2014-08-28), 10-K (보고 날짜: 2013-08-29), 10-K (보고 날짜: 2012-08-30), 10-K (보고 날짜: 2011-09-01), 10-K (보고 날짜: 2010-09-02), 10-K (보고 날짜: 2009-09-03), 10-K (보고 날짜: 2008-08-28), 10-K (보고 날짜: 2007-08-30), 10-K (보고 날짜: 2006-08-31), 10-K (보고 날짜: 2005-09-01).