Meta Platforms Inc. (NASDAQ:META)

수익

수익은 2012년부터 2025년까지 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 특히 2012년 5089백만 달러에서 2025년 200966백만 달러로 크게 증가했습니다. 증가율은 기간에 따라 다르지만, 전반적으로 높은 성장세를 유지하고 있습니다. 2020년에서 2021년 사이에는 117929백만 달러에서 116609백만 달러로 소폭 감소했지만, 이후 다시 증가하여 2025년에는 최고치를 기록했습니다.

영업이익

영업이익 또한 2012년부터 2025년까지 전반적으로 증가하는 경향을 나타냅니다. 2012년 538백만 달러에서 2025년 83276백만 달러로 증가했습니다. 수익과 마찬가지로, 증가율은 기간별로 변동하며, 2018년과 2019년 사이에는 24913백만 달러에서 23986백만 달러로 감소하는 모습을 보였습니다. 2022년에는 28944백만 달러로 감소했지만, 이후 다시 증가하여 2025년에는 최고치를 달성했습니다.

순수입

순수입은 2012년부터 2025년까지 상당한 증가세를 보입니다. 2012년 53백만 달러에서 2025년 60458백만 달러로 크게 증가했습니다. 수익 및 영업이익과 유사하게, 순수입 역시 기간별로 변동성을 보이며, 2021년에는 23200백만 달러로 감소했지만, 이후 2023년에는 39098백만 달러, 2025년에는 60458백만 달러로 증가했습니다. 전반적으로 수익성 개선이 순수입 증가에 기여한 것으로 판단됩니다.

전반적인 추세

세 가지 재무 지표 모두 전반적으로 긍정적인 성장 추세를 보입니다. 수익, 영업이익, 순수입 모두 시간이 지남에 따라 꾸준히 증가했으며, 이는 회사의 전반적인 실적 개선을 나타냅니다. 다만, 각 지표는 특정 기간에 소폭의 감소를 보이기도 했지만, 장기적인 관점에서 볼 때 성장세가 두드러집니다. 이러한 추세는 회사의 사업 전략 및 시장 상황 변화에 따른 결과로 해석될 수 있습니다.

유동 자산

유동 자산은 2012년부터 2025년까지 전반적으로 증가하는 추세를 보입니다. 2012년 112억 6700만 달러에서 2016년까지 꾸준히 증가하여 344억 100만 달러에 도달했습니다. 2017년에는 485억 6300만 달러로 크게 증가했으며, 2019년에는 662억 2500만 달러, 2022년에는 595억 4900만 달러로 변동성을 보였습니다. 2023년에는 853억 6500만 달러로 다시 증가하여 2025년에는 1087억 2200만 달러에 이를 것으로 예상됩니다.

총 자산

총 자산은 유동 자산과 유사하게 2012년부터 2025년까지 지속적으로 증가하는 추세를 나타냅니다. 2012년 151억 300만 달러에서 2014년에는 401억 8400만 달러로 급격히 증가했습니다. 이후 2016년에는 649억 6100만 달러, 2018년에는 973억 3400만 달러, 2019년에는 1333억 7600만 달러로 꾸준히 증가했습니다. 2020년과 2021년에는 각각 1659억 8700만 달러, 1857억 2700만 달러로 증가폭이 둔화되었지만, 2022년에는 2296억 2300만 달러, 2023년에는 2760억 5400만 달러로 다시 가속화되었습니다. 2025년에는 3660억 2100만 달러에 이를 것으로 예상됩니다.

전반적으로, 두 항목 모두 상당한 성장세를 보이고 있습니다. 특히 총 자산의 증가 속도가 유동 자산의 증가 속도보다 빠르다는 점을 확인할 수 있습니다. 이는 회사가 유동 자산 외에 다른 유형의 자산(예: 비유동 자산)에 대한 투자를 늘리고 있음을 시사할 수 있습니다.

재무 데이터 분석 결과, 유동부채는 2012년부터 2025년까지 전반적으로 증가하는 추세를 보입니다. 특히 2018년과 2019년에 급격한 증가세를 나타냈으며, 이후에도 꾸준히 증가하여 2025년에는 초기 값의 약 39.7배에 달합니다.

총 부채 또한 2012년부터 2025년까지 지속적으로 증가했습니다. 2013년에는 감소세를 보였으나, 이후 다시 증가하여 2025년에는 초기 값의 약 44.4배로 증가했습니다. 2019년과 2020년 사이에 특히 큰 폭의 증가가 관찰됩니다.

장기 부채는 2012년부터 2016년까지 감소하는 경향을 보이다가 이후 데이터가 누락되어 있습니다. 2019년부터 다시 나타나기 시작하여 2025년에는 상당한 규모로 증가했습니다. 2022년과 2023년 사이에 가장 큰 증가폭을 보입니다.

주주의 자본은 2012년부터 2025년까지 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 2012년과 2013년 사이에 상당한 증가를 보였으며, 이후에도 지속적으로 증가하여 2025년에는 초기 값의 약 18.5배에 달합니다. 다른 부채 항목의 증가 추세와 비교했을 때, 주주의 자본은 상대적으로 안정적인 성장세를 유지하고 있습니다.

주요 관찰 사항:

전반적으로 부채 규모가 주주의 자본보다 빠르게 증가하고 있습니다. 이는 재무 레버리지가 증가하고 있음을 시사합니다.

추가 분석 필요 사항:

부채 증가의 원인과 재무 안정성에 미치는 영향에 대한 추가적인 분석이 필요합니다.

잠재적 위험 요소:

높은 부채 수준은 금리 변동이나 경기 침체 시 재무적 어려움을 야기할 수 있습니다.

영업활동으로 인한 순현금 제공

전반적으로 영업활동으로 인한 순현금 제공은 2012년부터 2025년까지 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 초기에는 비교적 낮은 수준이었으나, 2016년 이후 급격한 증가세를 나타냈습니다. 2021년에는 576억 8,300만 달러로 정점을 기록한 후 2022년에 감소했지만, 2023년과 2024년에 다시 증가하여 2025년에는 1,158억 달러에 도달했습니다.

투자 활동에 사용된 순현금

투자 활동에 사용된 순현금은 지속적으로 음수 값을 유지하며, 이는 회사가 투자 활동에 상당한 자금을 사용하고 있음을 나타냅니다. 2012년부터 2015년까지는 비교적 안정적인 수준을 유지했으나, 2016년 이후 투자 규모가 크게 확대되었습니다. 특히 2024년과 2025년에는 투자 활동에 사용된 순현금이 각각 -471억 5,000만 달러, -1,020억 300만 달러로 크게 증가했습니다.

재무활동으로 제공된(사용된) 순현금

재무활동으로 제공된(사용된) 순현금은 기간별로 변동성이 큰 모습을 보입니다. 2012년에는 양수 값을 기록했으나, 이후 몇 년 동안은 음수 값을 나타내기도 했습니다. 2020년 이후에는 음수 값이 크게 확대되어 2021년에는 -507억 2,800만 달러, 2022년에는 -221억 3,600만 달러, 2023년에는 -195억 달러, 2024년에는 -407억 8,100만 달러, 2025년에는 -203억 7,000만 달러를 기록했습니다. 이는 회사가 재무활동을 통해 자금을 조달하는 것보다 더 많은 자금을 사용하고 있음을 시사합니다.

전반적으로 회사는 영업활동을 통해 꾸준히 현금을 창출하고 있으며, 이를 투자 활동에 적극적으로 활용하고 있습니다. 재무활동은 자금 조달보다는 사용의 비중이 높으며, 특히 최근 몇 년 동안 이러한 경향이 두드러지고 있습니다.

수익성 분석

기본 주당순이익(EPS)은 2012년 0.02 미국 달러에서 2023년 15.19 미국 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다. 특히 2015년부터 2017년까지 급격한 성장을 보였으며, 2021년까지 지속적으로 증가했습니다. 2022년에는 감소세를 보였지만, 2023년에는 다시 증가하여 높은 수준을 유지했습니다. 2024년과 2025년에는 각각 24.61 미국 달러와 23.98 미국 달러로 소폭의 변동을 보였습니다.

희석된 주당순이익 또한 기본 주당순이익과 유사한 추세를 나타냈습니다. 2012년 0.01 미국 달러에서 2023년 14.87 미국 달러로 증가했으며, 2024년과 2025년에는 각각 23.86 미국 달러와 23.49 미국 달러를 기록했습니다. 기본 주당순이익과 희석된 주당순이익 간의 차이는 비교적 작게 유지되었습니다.

자본 환원 정책 분석

주당 배당금은 2018년부터 지급되기 시작했으며, 2020년 2 미국 달러, 2021년 2.1 미국 달러로 증가했습니다. 이후 데이터에는 배당금 정보가 제공되지 않아, 배당금 정책의 장기적인 추세를 파악하기에는 한계가 있습니다.

전반적인 평가

전반적으로, 주당순이익은 상당한 성장세를 보였으며, 이는 회사의 수익성 개선을 시사합니다. 주당 배당금 지급은 주주 환원 정책의 시작을 나타내지만, 장기적인 추세를 분석하기 위해서는 더 많은 데이터가 필요합니다. 2024년과 2025년의 주당순이익은 2023년과 유사한 수준을 유지하며 안정적인 수익성을 나타냈습니다.