Netflix Inc. (NASDAQ:NFLX)

최근 몇 년간의 재무 데이터 분석 결과, 세금 관련 충당금 항목에서 뚜렷한 추세가 관찰됩니다.

현행 세금 충당금

현행 세금 충당금은 2021년 524,356천 달러에서 2025년 2,190,451천 달러로 꾸준히 증가했습니다. 특히 2023년과 2024년에 걸쳐 증가폭이 두드러지게 나타났으며, 이는 수익 증가 또는 세법 변경과 같은 요인에 기인할 수 있습니다.

이연법인세 충당금

이연법인세 충당금은 변동성이 큰 모습을 보입니다. 2021년 199,519천 달러에서 2022년 -134,527천 달러로 감소한 후, 2023년에는 -542,978천 달러, 2024년에는 -591,370천 달러로 감소폭이 확대되었습니다. 2025년에는 -449,100천 달러로 소폭 증가했지만, 여전히 마이너스 값을 유지하고 있습니다. 이러한 추세는 일시적인 세무 조정이나 자산 및 부채의 평가 변화와 관련이 있을 수 있습니다.

소득세 충당금

소득세 충당금은 전반적으로 증가하는 추세를 보입니다. 2021년 723,875천 달러에서 2025년 1,741,351천 달러로 증가했습니다. 2023년과 2024년에 걸쳐 증가폭이 크게 나타났으며, 이는 현행 세금 충당금의 증가와 유사한 요인에 의해 영향을 받았을 가능성이 있습니다.

전반적으로 현행 세금 충당금과 소득세 충당금은 증가하는 추세를 보이고 있으며, 이연법인세 충당금은 변동성이 큰 모습을 보입니다. 이러한 추세는 회사의 수익성, 세무 전략, 그리고 관련 법규의 변화에 따라 영향을 받을 수 있습니다.

최근 5년간의 재무 데이터 분석 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.

미국 연방 법정 세율

미국 연방 법정 세율은 2021년부터 2025년까지 일관되게 21%를 유지하고 있습니다. 이는 해당 기간 동안 세금 환경의 안정성을 시사합니다.

실효세율

실효세율은 2021년 12%에서 2022년 15%로 증가했습니다. 이후 2023년에는 13%로 감소했으며, 2024년과 2025년에는 13%로 유지되었습니다. 실효세율의 변동은 세금 공제, 면제, 또는 세무 조정의 영향으로 해석될 수 있습니다. 2022년의 증가는 과세 소득의 구성 변화 또는 세법 변경의 결과일 수 있으며, 이후 감소는 이러한 요인의 반전 또는 다른 세무 전략의 적용을 나타낼 수 있습니다.

전반적으로, 법정 세율의 안정성과 실효세율의 변동은 회사의 세금 전략 및 재무 성과에 대한 추가적인 분석의 필요성을 시사합니다. 실효세율의 변화는 회사의 수익성 및 현금 흐름에 영향을 미칠 수 있으므로, 이러한 추세를 지속적으로 모니터링하는 것이 중요합니다.

제공된 데이터는 여러 해에 걸쳐 다양한 재무 항목의 변동을 보여줍니다. 전반적으로, 일부 항목은 꾸준히 증가하는 반면 다른 항목은 변동성을 나타내거나 감소하는 추세를 보입니다.

주식 기반 보상

2021년 3억 5123만 8천 달러에서 2022년 4억 4345만 6천 달러로 증가한 후 2023년 4억 8687만 6천 달러로 정점을 찍었습니다. 이후 2024년 4억 4088만 9천 달러, 2025년 4억 3868만 4천 달러로 감소하는 추세를 보입니다.

세액공제 및 순영업손실 이월공제

2021년 4억 9488만 1천 달러에서 2022년 4억 9488만 1천 달러로 감소한 후 2023년 5억 4443만 1천 달러로 증가했습니다. 2024년에는 8억 3440만 2천 달러, 2025년에는 8억 3552만 9천 달러로 크게 증가했습니다.

자본화된 연구 비용

2022년 3억 2399만 8천 달러로 처음 나타났으며, 2023년 5억 9343만 9천 달러, 2024년 10억 7547만 4천 달러, 2025년 9억 6924만 3천 달러로 꾸준히 증가했습니다. 2024년의 급격한 증가는 연구 개발 활동의 증가를 시사합니다.

적립금 및 준비금

2021년 1억 6521만 4천 달러에서 2022년 1억 1973만 2천 달러로 감소한 후 2023년 1억 3725만 1천 달러, 2024년 1억 5214만 2천 달러로 증가했습니다. 2025년에는 3억 7056만 8천 달러로 크게 증가했습니다.

운용리스 부채

2021년 5억 7083만 달러에서 2022년 5억 5141만 8천 달러, 2023년 5억 1657만 4천 달러, 2024년 5억 2248만 9천 달러로 감소하는 추세를 보이다가 2025년에는 5억 2017만 달러로 소폭 감소했습니다.

OCI 손실 헤징 및 이익

2023년 3억 5707만 달러의 OCI 손실 헤징이 처음 나타났으며, 2025년에는 1억 1649만 2천 달러의 OCI 헤지 이익이 발생했습니다. 이는 헤징 전략의 변화를 반영할 수 있습니다.

미실현 손실 및 이익

미실현 손실은 2021년 1억 3772만 달러에서 2023년 2650만 6천 달러로 감소한 후 2025년 4198만 8천 달러로 증가했습니다. 미실현 이익은 2022년 -4728만 3천 달러로 처음 나타났습니다.

이연법인세 자산 및 부채

이연법인세 자산은 2021년 16억 135만 5천 달러에서 2025년 33억 2210만 달러로 꾸준히 증가했습니다. 이연법인세 부채는 2021년 -11억 3485만 2천 달러에서 2025년 -7억 4972만 2천 달러로 감소했습니다.

순이연법인세 자산(부채)

2021년 1억 4809만 5천 달러에서 2025년 19억 5480만 3천 달러로 크게 증가했습니다. 이는 이연법인세 자산과 부채의 변화를 종합적으로 반영합니다.

감가상각 & 상각 및 사용권 임대 자산 운영

감가상각 & 상각은 2021년 -3억 8811만 5천 달러에서 2025년 -3278만 달러로 감소했습니다. 사용권 임대 자산 운영은 2021년 -5억 640만 3천 달러에서 2025년 -4억 4831만 3천 달러로 감소했습니다.

가치평가충당금

2021년 -3억 1840만 8천 달러에서 2025년 -6억 1757만 5천 달러로 꾸준히 감소했습니다. 이는 자산 가치 평가의 변화를 나타낼 수 있습니다.

취득한 무형 자산

2021년 -2억 4033만 4천 달러에서 2025년 -2억 6149만 3천 달러로 감소했습니다.

전반적으로 데이터는 연구 개발 투자 증가, 세금 관련 항목의 변화, 무형 자산 관련 지출의 지속적인 발생을 보여줍니다. 이러한 추세는 회사의 전략적 방향과 재무 건전성에 대한 추가적인 분석을 통해 더 깊이 이해할 수 있습니다.

최근 몇 년간 특정 재무 항목에서 뚜렷한 추세가 관찰됩니다. 이 보고서는 해당 추세를 분석하고 주요 변화를 강조합니다.

이연법인세 자산

이연법인세 자산은 2021년 말 148,095천 달러에서 2022년 말 261,541천 달러로 크게 증가했습니다. 이러한 증가는 2023년에도 지속되어 1,000,760천 달러에 도달했습니다. 2024년에는 1,290,160천 달러로 소폭 증가했으며, 2025년에는 2,062,078천 달러로 더욱 가파르게 증가했습니다. 전반적으로 이연법인세 자산은 2021년부터 2025년까지 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다.

이연법인세 부채

이연법인세 부채는 2021년과 2022년에는 데이터가 제공되지 않았습니다. 2023년 말 126,210천 달러로 처음 보고되었으며, 2024년에는 112,602천 달러로 감소했습니다. 2025년에는 107,275천 달러로 소폭 감소했습니다. 이연법인세 부채는 2023년부터 2025년까지 감소하는 추세를 보입니다.

이연법인세 자산의 상당한 증가는 미래의 세금 감면을 예상하거나, 손실 이월 또는 기타 일시적인 차이로 인해 발생했을 수 있습니다. 반면, 이연법인세 부채의 존재는 미래의 세금 납부 의무를 나타냅니다. 이 두 항목의 상대적 규모와 추세 변화는 회사의 전반적인 세금 전략과 미래의 세금 영향에 대한 중요한 정보를 제공합니다.

전반적으로, 분석 기간 동안 자산, 부채, 주주 자본 및 순이익에서 뚜렷한 추세가 관찰됩니다.

총 자산 및 조정된 총 자산

총 자산은 2021년 4458만 4663천 달러에서 2025년 5559만 6993천 달러로 꾸준히 증가했습니다. 2022년과 2023년 사이에 약간의 변동이 있었지만, 전반적인 추세는 상승세입니다. 조정된 총 자산 역시 유사한 패턴을 보이며, 2021년 4443만 6568천 달러에서 2025년 5353만 4915천 달러로 증가했습니다.

총 부채 및 조정된 총 부채

총 부채는 2021년 2873만 5415천 달러에서 2025년 2898만 1505천 달러로 소폭 증가했습니다. 증가율은 상대적으로 완만하며, 2021년과 2022년 사이에는 감소가 있었습니다. 조정된 총 부채 역시 유사한 추세를 나타냅니다.

주주의 자본 및 조정된 주주 자본

주주 자본은 2021년 1584만 9248천 달러에서 2025년 2661만 5488천 달러로 상당한 증가를 보였습니다. 이는 자산 증가와 부채 증가의 차이에서 비롯된 것으로 보입니다. 조정된 주주 자본 역시 유사한 증가 추세를 보입니다.

순수입 및 조정된 순이익

순이익은 2021년 511만 6228천 달러에서 2025년 1098만 1201천 달러로 크게 증가했습니다. 2022년에는 약간의 감소가 있었지만, 이후 꾸준히 증가하여 2024년과 2025년에 가장 높은 수준을 기록했습니다. 조정된 순이익 역시 유사한 패턴을 보이며, 전반적으로 순이익 증가에 기여했습니다.

전반적으로, 자산과 주주 자본은 증가하는 반면 부채는 상대적으로 안정적인 상태를 유지하고 있습니다. 순이익의 상당한 증가는 회사의 수익성 개선을 시사합니다. 조정된 수치와 비조정된 수치 간의 차이는 미미하며, 회계 조정이 재무 결과에 미치는 영향은 제한적입니다.

전반적으로, 제시된 데이터는 수익성, 자산 활용도, 재무 건전성 측면에서 긍정적인 추세를 보여줍니다.

수익성

순이익률은 2022년에 감소했으나, 이후 꾸준히 증가하여 2025년에는 24.3%에 도달했습니다. 조정 순이익률 또한 유사한 추세를 보이며, 2025년에는 23.31%를 기록했습니다. 이는 전반적인 수익성 개선을 시사합니다.

자산 활용도

총 자산 회전율은 2021년부터 2025년까지 지속적으로 증가했습니다. 2021년 0.67에서 2025년 0.81로 상승했으며, 조정된 총 자산 회전율 또한 유사한 패턴을 보였습니다. 이는 자산을 효율적으로 활용하여 매출을 증대하고 있음을 나타냅니다.

재무 건전성

재무 레버리지 비율은 2021년 2.81에서 2025년 2.09로 감소했습니다. 조정된 재무 레버리지 비율 또한 감소 추세를 보였습니다. 이는 부채 의존도가 낮아지고 재무 구조가 개선되고 있음을 의미합니다.

자기자본 수익률

자기자본이익률(ROE)은 2022년에 감소했으나, 이후 꾸준히 증가하여 2025년에는 41.26%에 도달했습니다. 조정된 자기자본비율 또한 유사한 추세를 보이며, 2025년에는 42.71%를 기록했습니다. 이는 자기자본을 효율적으로 활용하여 높은 수익을 창출하고 있음을 나타냅니다.

자산 수익률

자산수익률(ROA) 비율 또한 2022년에 감소했으나, 이후 꾸준히 증가하여 2025년에는 19.75%에 도달했습니다. 조정된 자산수익률(ROA) 비율 또한 유사한 추세를 보였습니다. 이는 자산을 효율적으로 활용하여 수익을 창출하고 있음을 시사합니다.

전반적으로, 데이터는 수익성, 자산 활용도, 재무 건전성 측면에서 긍정적인 추세를 보여주며, 효율적인 경영 활동과 건전한 재무 구조를 유지하고 있음을 나타냅니다.

최근 몇 년간 순수입은 변동성을 보였습니다. 2022년에 감소한 후 2023년에 증가했으며, 2024년과 2025년에는 상당한 증가세를 보였습니다.

순수입

2021년에는 5116228 천 달러를 기록했으며, 2022년에는 4491924 천 달러로 감소했습니다. 이후 2023년에는 5407990 천 달러로 증가했고, 2024년에는 8711631 천 달러, 2025년에는 10981201 천 달러로 더욱 큰 폭으로 증가했습니다.

조정된 순이익 또한 유사한 추세를 나타냈습니다. 2022년에 감소한 후 2023년과 2024년에 증가했으며, 2025년에도 증가세를 이어갔습니다.

조정된 순이익

2021년에는 5315747 천 달러를 기록했으며, 2022년에는 4357397 천 달러로 감소했습니다. 2023년에는 4865012 천 달러로 증가했고, 2024년에는 8120261 천 달러, 2025년에는 10532101 천 달러로 증가했습니다.

순이익률은 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2022년에 감소했지만, 이후 꾸준히 상승했습니다.

순이익률(Net Profit Margin Ratio)

2021년에는 17.23%를 기록했으며, 2022년에는 14.21%로 감소했습니다. 2023년에는 16.04%로 반등했고, 2024년에는 22.34%로 크게 증가했으며, 2025년에는 24.3%로 더욱 상승했습니다.

조정된 순이익률 또한 순이익률과 유사한 패턴을 보였습니다. 2022년에 감소한 후 2023년부터 2025년까지 꾸준히 증가했습니다.

순이익률(조정)

2021년에는 17.9%를 기록했으며, 2022년에는 13.78%로 감소했습니다. 2023년에는 14.43%로 소폭 상승했고, 2024년에는 20.82%로 크게 증가했으며, 2025년에는 23.31%로 더욱 상승했습니다.

전반적으로, 순이익과 조정된 순이익 모두 증가 추세를 보이며, 순이익률과 조정된 순이익률 또한 개선되는 모습을 보였습니다. 특히 2024년과 2025년에 두 지표 모두 큰 폭으로 증가한 점이 주목할 만합니다.

총 자산

총 자산은 2021년 4458만 4663천 달러에서 2025년 5559만 6993천 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 증가율은 2022년 8.8%, 2023년 0.3%, 2024년 10.1%, 2025년 3.4%로, 2024년에 가장 큰 폭의 증가를 나타냈습니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2021년 4443만 6568천 달러에서 2025년 5353만 4915천 달러로 전반적으로 증가했습니다. 증가율은 2022년 8.8%, 2023년 -1.2%, 2024년 9.5%, 2025년 2.3%로, 조정된 총 자산의 증가율은 총 자산의 증가율과 유사한 패턴을 보입니다.

총 자산 회전율

총 자산 회전율은 2021년 0.67에서 2025년 0.81로 꾸준히 증가했습니다. 2022년에는 0.65로 소폭 감소했지만, 이후 2023년 0.69, 2024년 0.73, 2025년 0.81로 지속적인 상승세를 보였습니다. 이는 자산 활용 효율성이 개선되고 있음을 시사합니다.

총 자산 회전율(조정)

조정된 총 자산 회전율 또한 2021년 0.67에서 2025년 0.84로 증가하는 추세를 나타냅니다. 2022년에는 0.65로 감소했지만, 이후 2023년 0.71, 2024년 0.75, 2025년 0.84로 상승했습니다. 조정된 자산을 기준으로 한 회전율 역시 자산 활용 효율성 개선을 보여주며, 조정된 총 자산 회전율이 총 자산 회전율보다 다소 높은 값을 보입니다.

전반적으로 자산 규모는 꾸준히 증가하고 있으며, 자산 회전율 또한 개선되는 추세입니다. 이는 자산 활용의 효율성이 높아지고 있음을 의미하며, 이는 수익성 개선에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 조정된 자산 회전율이 총 자산 회전율보다 높게 나타나는 점은 조정된 자산의 구성 요소가 자산 활용에 더 효과적인 영향을 미치고 있음을 시사합니다.

총 자산

총 자산은 2021년 4458만 4663천 달러에서 2025년 5559만 6993천 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 2022년과 2023년의 증가폭은 상대적으로 완만하며, 2024년과 2025년에 증가폭이 확대되는 경향을 나타냅니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2021년 4443만 6568천 달러에서 2025년 5353만 4915천 달러로 전반적으로 증가하는 모습을 보입니다. 총 자산과 유사하게 2022년과 2023년의 증가율은 낮고, 2024년과 2025년에 증가율이 높아지는 패턴을 관찰할 수 있습니다.

주주의 자본

주주의 자본은 2021년 1584만 9248천 달러에서 2025년 2661만 5488천 달러로 증가했습니다. 2021년에서 2022년 사이의 증가폭이 가장 크며, 이후 증가폭은 점차 감소하는 경향을 보입니다. 2023년에는 소폭 감소 후 다시 증가하는 모습을 보입니다.

조정된 주주 자본

조정된 주주 자본은 주주의 자본과 유사한 추세를 보이며, 2021년 1570만 1153천 달러에서 2025년 2466만 0685천 달러로 증가했습니다. 주주의 자본과 마찬가지로 2021년에서 2022년 사이의 증가폭이 가장 크며, 이후 증가폭이 감소하는 경향을 나타냅니다.

재무 레버리지 비율

재무 레버리지 비율은 2021년 2.81에서 2025년 2.09로 꾸준히 감소하는 추세를 보입니다. 이는 부채를 활용한 재무 구조가 개선되고 있음을 시사합니다.

재무 레버리지 비율(조정)

조정된 재무 레버리지 비율 또한 2021년 2.83에서 2025년 2.17로 감소하는 추세를 보입니다. 조정된 비율 역시 부채 활용도가 감소하고 있음을 나타냅니다. 조정된 비율은 조정되지 않은 비율과 유사한 패턴을 보입니다.

최근 몇 년간 순수입은 변동성을 보였습니다. 2022년에 감소한 후 2023년에 증가하여 2021년 수준을 넘어섰습니다. 이러한 증가 추세는 2024년과 2025년에도 지속되어 상당한 성장을 보였습니다.

조정된 순이익은 순수익과 유사한 추세를 나타냈습니다. 2022년에 감소했지만 이후 2023년부터 2025년까지 꾸준히 증가했습니다. 조정된 순이익의 증가율은 순수익의 증가율과 대체로 일치합니다.

주주의 자본은 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2021년에서 2022년 사이에 상당한 증가가 있었지만, 2022년에서 2023년 사이에는 소폭 감소했습니다. 이후 2023년부터 2025년까지 다시 증가하여 꾸준한 성장세를 보였습니다.

조정된 주주 자본은 주주의 자본과 유사한 패턴을 보였습니다. 2021년에서 2022년 사이에 크게 증가했으며, 2022년에서 2023년 사이에는 감소했습니다. 이후 2023년부터 2025년까지 다시 증가하는 추세를 보였습니다.

자기자본이익률(ROE)

자기자본이익률은 2022년에 감소한 후 2023년부터 꾸준히 증가했습니다. 2025년에는 41.26%로 가장 높은 수준에 도달했습니다. 이는 자본을 활용하여 수익을 창출하는 효율성이 개선되었음을 시사합니다.

자기자본비율(조정)

조정된 자기자본비율은 자기자본이익률과 유사한 추세를 보였습니다. 2022년에 감소한 후 2023년부터 꾸준히 증가하여 2025년에는 42.71%에 도달했습니다. 이는 조정된 자본을 활용하여 수익을 창출하는 효율성이 개선되었음을 나타냅니다.

전반적으로, 데이터는 수익성이 개선되고 자본 활용 효율성이 증가하는 추세를 보여줍니다. 순수입과 조정된 순이익의 꾸준한 증가와 자기자본이익률 및 조정된 자기자본비율의 상승은 긍정적인 신호로 해석될 수 있습니다.

최근 몇 년간 순수입은 변동성을 보였습니다. 2022년에 감소한 후 2023년에 증가하여 2021년 수준을 넘어섰습니다. 이러한 증가 추세는 2024년과 2025년에도 지속되어 상당한 성장을 보였습니다.

조정된 순이익은 순수익과 유사한 추세를 보였지만, 금액은 약간 더 높았습니다. 2022년에도 감소했지만, 이후 회복하여 2024년과 2025년에 순수익보다 약간 낮은 수준으로 증가했습니다.

총 자산은 2021년부터 2023년까지 꾸준히 증가했습니다. 2024년에는 증가폭이 더 커졌고, 2025년에도 소폭 증가하여 지속적인 성장세를 나타냈습니다.

조정된 총 자산은 총 자산과 유사한 패턴을 보였지만, 금액은 약간 낮았습니다. 2023년에는 감소했지만, 2024년과 2025년에는 총 자산과 유사한 증가세를 보였습니다.

자산수익률(ROE) 비율

자산수익률(ROE) 비율은 2022년에 감소한 후 2023년에 소폭 반등했습니다. 2024년과 2025년에는 상당한 증가를 보여 전반적으로 개선되는 추세를 나타냈습니다.

자산수익률(ROE) 비율(조정)

조정된 자산수익률(ROE) 비율은 일반 자산수익률(ROE) 비율과 유사한 추세를 보였으며, 2024년과 2025년에 더욱 높은 비율을 기록했습니다. 이는 조정된 자산 기준에서 수익성이 더 높음을 시사합니다.

전반적으로, 데이터는 수익성과 자산 규모가 모두 증가하는 추세를 보여줍니다. 특히, 2024년과 2025년에는 순이익, 조정된 순이익, 총 자산, 조정된 총 자산, 자산수익률(ROE) 비율, 조정된 자산수익률(ROE) 비율 모두에서 상당한 성장이 관찰됩니다.