기업 가치 대 FCFF 비율(EV/FCFF)
유료 사용자를 위한 영역
무료 체험하기
이번 주에 무료로 사용할 수 있는 Netflix Inc. 페이지:
데이터는 뒤에 숨겨져 있습니다.
이것은 일회성 지불입니다. 자동 갱신은 없습니다.
우리는 받아 들인다 :
회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
Netflix Inc., FCFF계산
US$ 단위 천
| 12개월 종료 | 2025. 12. 31. | 2024. 12. 31. | 2023. 12. 31. | 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 순수입 | ||||||
| 순 비현금 청구 금액 | ||||||
| 영업자산 및 부채의 변동 | ||||||
| 영업활동으로 인한 순현금 제공 | ||||||
| 지급된 이자, 세금 순1 | ||||||
| 부동산 및 장비 구매 | ||||||
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF) |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-12-31), 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31).
1 자세히 보기 »
최근 5년간의 재무 데이터 분석 결과, 영업활동으로 인한 순현금 제공액과 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF) 모두 상당한 증가 추세를 보입니다.
- 영업활동으로 인한 순현금 제공
- 2021년 3억 9,261만 달러에서 2025년 101억 4,927만 달러로 증가했습니다. 특히 2022년과 2023년에 걸쳐 급격한 증가세를 보였으며, 이후 증가폭은 다소 둔화되었지만 꾸준히 증가하는 경향을 나타냅니다.
- 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
- 2021년 5억 3,984만 달러에서 2025년 100억 4,787만 달러로 증가했습니다. 영업활동으로 인한 순현금 제공과 유사하게 2022년과 2023년에 큰 폭으로 증가했으며, 2024년 이후에도 지속적인 증가세를 유지하고 있습니다. FCFF는 영업활동으로 인한 순현금 제공액과 유사한 패턴을 보입니다.
두 지표 모두 2022년과 2023년에 가장 큰 증가폭을 보인 점이 특징적입니다. 이는 해당 기간 동안 사업 운영의 효율성이 크게 개선되었거나, 새로운 수익원이 창출되었거나, 비용 절감 노력이 효과적으로 이루어졌음을 시사할 수 있습니다. 2024년과 2025년에는 증가율이 다소 둔화되었지만, 여전히 긍정적인 성장세를 유지하고 있습니다. 전반적으로 현금 흐름 창출 능력은 꾸준히 개선되고 있는 것으로 판단됩니다.
지급된 이자, 세금 순
Netflix Inc., 지급된 이자, 세금 순계산
US$ 단위 천
| 12개월 종료 | 2025. 12. 31. | 2024. 12. 31. | 2023. 12. 31. | 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 실효 소득세율(EITR) | ||||||
| EITR1 | ||||||
| 지급된 이자, 세금 순 | ||||||
| 세전 이자 지급 | ||||||
| 덜: 이자 지급, 세금2 | ||||||
| 지급된 이자, 세금 순 | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-12-31), 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31).
1 자세히 보기 »
2 2025 계산
이자 지급, 세금 = 이자 지급 × EITR
= × =
최근 몇 년간 실효 소득세율은 비교적 안정적인 추세를 보였습니다. 2021년에는 12%를 기록했으며, 2022년에는 15%로 상승했습니다. 이후 2023년부터 2025년까지는 13%로 유지되어 소폭의 변동성을 보였지만 전반적으로 안정적인 수준을 유지했습니다.
- 실효 소득세율(EITR)
- 2021년 12월 31일: 12%
- 2022년 12월 31일: 15%
- 2023년 12월 31일: 13%
- 2024년 12월 31일: 13%
- 2025년 12월 31일: 13%
지급된 이자, 세금 순액은 2021년 671,820천 US달러에서 2022년 596,439천 US달러로 감소했습니다. 이후 2023년에는 595,518천 US달러, 2024년에는 586,817천 US달러로 소폭 감소하는 경향을 보였습니다. 2025년에도 586,817천 US달러로 동일한 수준을 유지하여 감소세가 둔화되는 모습을 보였습니다.
- 지급된 이자, 세금 순
- 2021년 12월 31일: 671,820천 US달러
- 2022년 12월 31일: 596,439천 US달러
- 2023년 12월 31일: 595,518천 US달러
- 2024년 12월 31일: 586,817천 US달러
- 2025년 12월 31일: 586,817천 US달러
전반적으로 실효 소득세율은 안정적인 반면, 지급된 이자, 세금 순액은 감소하는 추세를 보였으며, 최근에는 감소세가 둔화되는 양상을 나타냅니다. 이러한 추세는 향후 재무 성과에 영향을 미칠 수 있는 요인으로 고려될 필요가 있습니다.
FCFF 대비 기업 가치 비율전류
Netflix Inc., EV/FCFF 계산, 벤치마크와 비교
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | |
| 기업 가치 (EV) | |
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF) | |
| 밸류에이션 비율 | |
| EV/FCFF | |
| 벤치 마크 | |
| EV/FCFF경쟁자1 | |
| Alphabet Inc. | |
| Comcast Corp. | |
| Meta Platforms Inc. | |
| Trade Desk Inc. | |
| Walt Disney Co. | |
| EV/FCFF부문 | |
| 미디어 & 엔터테인먼트 | |
| EV/FCFF산업 | |
| 통신 서비스 | |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-12-31).
1 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 낮으면 회사는 상대적으로 저평가되어 있습니다.
그렇지 않고 회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 높으면 회사는 상대적으로 과대평가된 것입니다.
FCFF 대비 기업 가치 비율역사적인
Netflix Inc., EV/FCFF계산, 벤치마크와 비교
| 2025. 12. 31. | 2024. 12. 31. | 2023. 12. 31. | 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 기업 가치 (EV)1 | ||||||
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)2 | ||||||
| 밸류에이션 비율 | ||||||
| EV/FCFF3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| EV/FCFF경쟁자4 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Comcast Corp. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Trade Desk Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| EV/FCFF부문 | ||||||
| 미디어 & 엔터테인먼트 | ||||||
| EV/FCFF산업 | ||||||
| 통신 서비스 | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-12-31), 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31).
최근 몇 년간 기업 가치와 잉여 현금 흐름(FCFF)은 뚜렷한 변화를 보여주었습니다.
- 기업 가치 (EV)
- 2021년 말 1810억 4,562만 달러에서 2022년 말에는 1708억 166만 달러로 감소했습니다. 이후 2023년 말에는 2542억 5,144만 달러로 크게 증가했으며, 2024년 말에는 4217억 3,619만 달러로 더욱 상승했습니다. 하지만 2025년 말에는 3690억 1,308만 달러로 감소하는 추세를 보였습니다.
- 잉여 현금 흐름 (FCFF)
- 2021년 말 5억 3,984만 달러에서 2022년 말에는 22억 1,496만 달러로 크게 증가했습니다. 이러한 증가 추세는 2023년 말 75억 2,126만 달러, 2024년 말 75억 864만 달러로 이어졌습니다. 2025년 말에는 100억 4,787만 달러로 추가적인 증가를 나타냈습니다.
- EV/FCFF
- EV/FCFF 비율은 2021년 말 335.37에서 2022년 말에는 77.11로 크게 감소했습니다. 2023년 말에는 33.8로 더욱 낮아졌으며, 2024년 말에는 56.17로 상승했습니다. 2025년 말에는 36.73으로 감소하여, 전반적으로 하락 추세에서 약간의 변동성을 보였습니다.
FCFF는 꾸준히 증가하는 반면, 기업 가치는 변동성을 보이며, 그 결과 EV/FCFF 비율은 전반적으로 감소하는 경향을 나타냅니다. 이는 기업 가치 증가 속도가 FCFF 증가 속도보다 느리다는 것을 의미할 수 있습니다. 2024년 말 기업 가치의 급격한 증가는 EV/FCFF 비율을 일시적으로 상승시켰지만, 2025년 말 기업 가치 감소로 인해 다시 하락했습니다.