기업 가치 대 FCFF 비율(EV/FCFF)
회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
Twenty-First Century Fox Inc., FCFF계산
US$ 단위: 백만 달러
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2018-06-30), 10-K (보고 날짜: 2017-06-30), 10-K (보고 날짜: 2016-06-30), 10-K (보고 날짜: 2015-06-30), 10-K (보고 날짜: 2014-06-30), 10-K (보고 날짜: 2013-06-30).
1 자세히 보기 »
- 영업활동으로 인한 순현금 제공
- 2013년부터 2018년까지 영업활동에서 창출된 순현금은 전반적으로 긍정적인 추세를 보이고 있으며, 각 연도별로 꾸준히 증가하는 경향이 나타나고 있습니다. 특히 2015년과 2017년에는 각각 중요한 증가를 보여주어, 영업활동을 통한 현금 유입이 견고하게 유지되고 있음을 시사합니다. 이러한 증가는 회사의 핵심 영업이 지속적으로 강한 수익력을 유지하고 있음을 의미할 수 있습니다.
- 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
- FCFF 역시 모든 기간에 걸쳐 양수이며, 지속적인 증가세를 보이고 있습니다. 2013년부터 2018년까지 연평균 성장률이 높지는 않지만, 일정한 상승 추세를 유지하고 있어 회사의 장기적인 수익창출 능력이 강화되고 있음을 나타냅니다. 특히 2015년과 2018년에는 눈에 띄는 상승이 관찰되며, 이는 회사의 자본적 지출과 운영 효율성 개선이 긍정적인 영향을 미친 것으로 판단됩니다.
지급된 이자, 세금 순
Twenty-First Century Fox Inc., 지급된 이자, 세금 순계산
US$ 단위: 백만 달러
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2018-06-30), 10-K (보고 날짜: 2017-06-30), 10-K (보고 날짜: 2016-06-30), 10-K (보고 날짜: 2015-06-30), 10-K (보고 날짜: 2014-06-30), 10-K (보고 날짜: 2013-06-30).
1 자세히 보기 »
2 2018 계산
이자, 세금을 위해 지불한 현금 = 이자를 위해 지불된 현금 × EITR
= 1,209 × 28.00% = 339
- 실효 소득세율(EITR)
- 2013년부터 2018년까지 관찰된 실효 소득세율은 변동성을 보이고 있으며, 전반적으로 높은 수준을 유지하고 있다. 2013년의 19% 이후 2014년에는 약 25%로 상승하였고, 이후 2015년에는 다소 낮은 13%를 기록하였다. 그러나 2016년 이후 다시 상승하는 경향을 보여 2017년에는 30%, 2018년에는 28%를 기록하였다. 이러한 변화는 회사의 세금 정책 또는 과세기준의 변화, 또는 수익구조의 변동에 따른 것일 수 있으며, 전체적으로 높은 세율 수준이 지속되고 있다.
- 이자를 위해 지불한 현금, 세금 순
- 이 항목은 2013년부터 2018년까지 연 평균 약 840백만 달러에서 1055백만 달러 사이의 수치를 기록하며, 일정한 수준을 유지하는 것으로 나타난다. 2013년 875백만 달러 이후 2014년에는 약간 감소하여 855백만 달러를 기록했으며, 이후 2015년에는 1055백만 달러로 최고치를 기록하였다. 2016년에는 다시 858백만 달러로 하락하였다가 2017년과 2018년에 각각 840백만 달러, 870백만 달러로 소폭 회복하는 모습을 보인다. 이러한 추세는 회사의 이자지불 관련 비용이 비교적 안정적이거나 시장금리 및 차입 구조 변화에 따른 것임을 시사한다. 전반적으로, 이 표는 회사의 현금 유출이 일정 범위 내에서 변동하며, 큰 변화 없이 안정적인 수준을 유지하고 있음을 보여준다.
FCFF 대비 기업 가치 비율전류
Twenty-First Century Fox Inc., EV/FCFF 계산, 벤치마크와 비교
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러) | |
| 기업 가치 (EV) | 104,923) |
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF) | 4,546) |
| 밸류에이션 비율 | |
| EV/FCFF | 23.08 |
| 벤치 마크 | |
| EV/FCFF경쟁자1 | |
| Alphabet Inc. | 32.22 |
| Charter Communications Inc. | 18.58 |
| Comcast Corp. | 13.82 |
| Meta Platforms Inc. | 33.09 |
| Netflix Inc. | 69.06 |
| Walt Disney Co. | 24.21 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2018-06-30).
1 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 낮으면 회사는 상대적으로 저평가되어 있습니다.
그렇지 않고 회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 높으면 회사는 상대적으로 과대평가된 것입니다.
FCFF 대비 기업 가치 비율역사적인
Twenty-First Century Fox Inc., EV/FCFF계산, 벤치마크와 비교
| 2018. 6. 30. | 2017. 6. 30. | 2016. 6. 30. | 2015. 6. 30. | 2014. 6. 30. | 2013. 6. 30. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러) | |||||||
| 기업 가치 (EV)1 | 97,094) | 67,184) | 65,245) | 72,403) | 95,442) | 85,538) | |
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)2 | 4,546) | 4,248) | 3,643) | 4,248) | 3,141) | 3,255) | |
| 밸류에이션 비율 | |||||||
| EV/FCFF3 | 21.36 | 15.82 | 17.91 | 17.04 | 30.39 | 26.28 | |
| 벤치 마크 | |||||||
| EV/FCFF경쟁자4 | |||||||
| Alphabet Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Charter Communications Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Comcast Corp. | — | — | — | — | — | — | |
| Meta Platforms Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Netflix Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Walt Disney Co. | — | — | — | — | — | — | |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2018-06-30), 10-K (보고 날짜: 2017-06-30), 10-K (보고 날짜: 2016-06-30), 10-K (보고 날짜: 2015-06-30), 10-K (보고 날짜: 2014-06-30), 10-K (보고 날짜: 2013-06-30).
1 자세히 보기 »
2 자세히 보기 »
3 2018 계산
EV/FCFF = EV ÷ FCFF
= 97,094 ÷ 4,546 = 21.36
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 기업 가치 (EV)의 변화 추세
- 10년간 기업 가치는 2013년 85,538백만 달러에서 2018년 97,094백만 달러로 증가하는 경향을 보였습니다. 특히, 2014년에 95,442백만 달러로 최고치를 기록한 후, 2015년에는 다소 하락하여 72,403백만 달러로 감소하는 모습을 나타냈습니다. 이후 다시 상승하는 흐름을 보여 2018년에는 97,094백만 달러로 사상 최고치를 경신하였습니다. 이러한 움직임은 기업의 시장 가치가 변동성을 보이면서도 전반적으로 성장하는 추세를 반영한다고 볼 수 있습니다.
- 영업 현금 흐름(FCFF)의 변화와 안정성
- 기업의 잉여 현금 흐름은 전체적으로 안정적인 수준을 유지하고 있으며, 2013년 3,255백만 달러에서 2018년 4,546백만 달러로 소폭 상승하는 추세를 보였습니다. 이 기간 동안 FCFF는 대부분 3,100백만 달러에서 4,300백만 달러 범위 내에서 변동하였으나, 큰 폭의 급변동은 나타나지 않았습니다. 이는 기업이 영업활동에서 안정적인 현금 흐름을 창출하고 있음을 시사합니다.
- EV/FCFF 비율의 변화 및 해석
- 이 비율은 2013년 26.28에서 2015년 17.04로 하락하여 기업의 가치에 비해 현금 흐름이 더 높아졌음을 보여줍니다. 이후 2016년에는 17.91로 약간 상승하였으며, 2017년에는 다시 15.82로 낮아졌습니다. 그러나 2018년에는 21.36으로 급증하여 다시 비율이 높아졌는데, 이는 시장이 기업의 현금 창출력에 대해 일부 재평가하거나, 기업의 가치 증가와 현금 흐름의 증가 속도 차이에 따른 짧은 변동일 수 있습니다. 전반적으로 이 비율은 기업의 재무 건전성과 성장 기대치에 따라 변동해왔으며, 2018년에는 상대적으로 높은 수준을 기록하였습니다.