듀퐁 분석: ROE, ROA및 순이익률의 세분화
분기별 데이터
분해 ROE 는 순이익을 주주 자본으로 나눈 값을 구성 요소 비율의 곱으로 표현하는 것을 포함합니다.
유료 사용자를 위한 영역
무료 체험하기
이번 주에 무료로 제공되는 Cintas Corp. 페이지:
데이터는 뒤에 숨겨져 있습니다.
이것은 일회성 지불입니다. 자동 갱신은 없습니다.
우리는 받아 들인다 :
ROE 두 가지 구성 요소로 세분화
Cintas Corp., ROE 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2024-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2023-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2023-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2022-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2021-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-08-31), 10-K (보고 날짜: 2021-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2020-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-08-31), 10-K (보고 날짜: 2020-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2019-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-08-31), 10-K (보고 날짜: 2019-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2018-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-08-31).
- 자산수익률비율 (ROA)
- 분기별 자산수익률은 전체적으로 상승하는 추세를 보이고 있으며, 2018년 말부터 2024년 11월까지 꾸준히 증가하는 경향이 관찰됩니다. 특히 2020년 초 이후부터는 13%를 넘기며 안정적인 성장세를 유지하고 있으며, 2022년 이후 17%대까지 확대되고 있습니다. 이러한 상승은 회사의 자산 효율성이 향상된 것으로 해석될 수 있습니다.
- 재무 레버리지 비율
- 재무 레버리지 비율은 전체적으로 약간의 변동성을 보이면서도 비교적 안정된 수준을 유지하고 있습니다. 값은 2.12에서 2.56 사이를 오가며, 큰 폭의 변화는 드물게 나타나고 있습니다. 이는 회사가 안정된 재무 구조를 유지하면서 적절한 부채 활용을 하고 있음을 시사합니다.
- 자기자본비율 (ROE)
- 자기자본수익률은 2018년 이후 점차 상승하는 흐름을 보여줍니다. 특히 2021년 이후 상승세가 뚜렷하게 나타나며, 2024년 11월 기준으로 40%를 초과하는 수치를 기록하고 있습니다. 이는 회사가 자기자본에 대한 수익성을 지속적으로 향상시키고 있음을 반영하며, 수익성 개선과 자본 효율성을 동시에 보여줍니다.
ROE 세 가지 구성 요소로 세분화
Cintas Corp., ROE 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2024-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2023-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2023-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2022-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2021-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-08-31), 10-K (보고 날짜: 2021-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2020-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-08-31), 10-K (보고 날짜: 2020-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2019-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-08-31), 10-K (보고 날짜: 2019-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2018-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-08-31).
- 순이익률(Net Profit Margin Ratio)
- 2018년 이후 데이터가 누락된 기간이 있으나, 2019년 8월 이후부터는 안정적인 상승 추세를 보이고 있다. 특히, 2020년 초반과 이후에 걸쳐 12.36%에서 15.72%까지 점진적으로 증가하며 수익성이 향상되고 있음을 나타낸다. 2023년 말까지 지속적으로 상승하며, 전체적으로 회사가 이익률을 개선하는 방향으로 운영되고 있음을 시사한다.
- 자산회전율
- 2018년 이후 점차 상승하는 경향을 보이며, 0.93에서 1.08까지 증가하였다. 이 수치는 자산을 활용하여 매출을 창출하는 효율이 향상되고 있음을 의미한다. 중반기 이후 안정적인 성장세를 유지하며, 자산 활용의 효율성이 지속적으로 개선되고 있다고 평가할 수 있다.
- 재무 레버리지 비율
- 이 비율은 2.18에서 2.56까지 변동하는 양상을 보이며, 2024년 이후에는 다시 2.12로 하락하는 경향을 나타낸다. 전체적으로는 다소 변동성을 보이나, 일부 기간 동안 부채를 통한 재무 구조의 조정이 이루어진 것으로 예상된다. 최근에는 레버리지 수준이 다소 안정화되고 있으며, 이는 재무 건전성 유지를 위한 관리가 이루어지고 있음을 시사한다.
- 자기자본비율 (ROE)
- 2019년 이후 꾸준히 상승하는 추세로, 29%대 후반에서 40%를 상회하는 수준으로까지 증가하였다. 이는 회사의 자기자본수익률이 지속적으로 개선되고 있음을 보여주는 중요한 지표이다. 특히 2022년 이후에는 35% 이상을 유지하며, 수익성을 높이는 관리가 성공적으로 이루어지고 있음을 시사한다.
ROE를 5개 구성 요소로 세분화
Cintas Corp., ROE 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2024-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2023-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2023-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2022-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2021-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-08-31), 10-K (보고 날짜: 2021-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2020-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-08-31), 10-K (보고 날짜: 2020-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2019-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-08-31), 10-K (보고 날짜: 2019-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2018-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-08-31).
- 세금 부담 비율
- 이 지표는 전체 세금 부과에 대한 회사의 부담 비율을 나타내며, 전 기간에 걸쳐 다소 안정적인 수준을 보이고 있다. 2019년 이후 0.8 내외의 범위 내에서 변동하며, 약 0.79에서 0.87 사이에서 유지되고 있다. 특히 2024년 초반부터 후반으로 갈수록 약간 상승하는 경향이 확인되며, 이는 세금 부담의 일부 증가 또는 세제 정책 변화 등을 시사할 수 있다.
- 이자부담비율
- 이 지표는 회사의 이자 비용 부담 정도를 나타내며, 2018년 이후 일정하게 높은 수준인 약 0.92에서 0.95 사이에서 변동하고 있다. 2024년까지 거의 일정한 수준을 유지하며, 금융 비용에 대한 부담이 지속적으로 높거나 안정적인 상태임을 보여준다. 이러한 패턴은 재무 구조가 큰 변동 없이 유지되고 있음을 시사한다.
- EBIT 마진 비율
- 이익률은 전 기간 동안 증가하는 추세를 보이고 있으며, 2018년 초반 낮은 수준에서 시작해 2024년에는 22.41%에 이르고 있다. 특히 2022년 이후 급격히 상승하는 모습이 두드러지며, 영업이익의 효율성이 향상되고 있음을 의미한다. 이는 수익성 개선 또는 비용 효율화 전략이 성공적임을 반영할 수 있다.
- 자산회전율
- 자산회전율은 일정한 범위 내에서 변동하며, 2018년 이후 점차 상승하는 추세를 보여주고 있다. 2024년에는 약 1.06으로, 자산이 매출 창출에 보다 효율적으로 사용되고 있음을 시사한다. 이는 재무 운영 또는 자산 활용도 향상에 따른 긍정적 신호로 볼 수 있다.
- 재무 레버리지 비율
- 이 비율은 기업이 부채를 통해 자본을 얼마나 활용하는지 보여주며, 2018년 이후 다소 변동이 있으나 주로 2.1에서 2.5 범위 내에서 유지되고 있다. 전반적으로는 큰 변화 없이 안정적인 부채 수준을 유지하고 있으며, 일부 기간에는 다소 낮아지거나 상승하는 모습이 관찰된다. 이는 재무 안정성을 고려한 적절한 부채 활용 전략으로 해석될 수 있다.
- 자기자본비율 (ROE)
- 이 수치는 자기자본 수익률로서, 기간별로 상승과 하락을 반복하며 폭넓은 변동을 보여준다. 2018년 이후 지속적으로 성장하는 모습을 보이는데, 특히 2022년 이후 40%에 가까운 수치를 기록하며 수익성이 크게 개선되었음을 알 수 있다. 이러한 증가세는 회사의 자기자본 효율성이 향상되고 있음을 반영한다.
ROA 두 가지 구성 요소로 세분화
Cintas Corp., ROA 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2024-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2023-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2023-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2022-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2021-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-08-31), 10-K (보고 날짜: 2021-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2020-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-08-31), 10-K (보고 날짜: 2020-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2019-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-08-31), 10-K (보고 날짜: 2019-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2018-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-08-31).
- 순이익률(Net Profit Margin Ratio)
- 2018년 8월부터 2019년 2월까지는 데이터가 제공되지 않아 추세를 분석할 수 없으나, 2019년 8월 이후부터 2024년 11월까지는 전반적으로 상승하는 추세를 보이고 있다. 특히, 2023년 2월 기준 16.38%였던 순이익률은 이후 지속적으로 증가하여 2024년 11월에는 17.23%에 도달하였다. 이는 회사의 수익성이 꾸준히 개선되고 있음을 시사한다.
- 자산회전율
- 2018년 8월부터 2019년 2월까지 데이터가 부족하며, 2019년 이후부터는 비교적 안정된 수준에서 점진적인 증가를 보이기 시작하였다. 2019년 11월 0.87에서 2024년 11월에는 1.06으로 상승하였다. 이는 자산의 효율적 운용이 점차 향상되고 있음을 나타내며, 회사가 자산을 활용하여 매출을 발생시키는 능력이 강화됨을 보여준다.
- 자산수익률비율 (ROA)
- 초기 2019년 8월 이후부터 2024년 11월까지 지속적인 상승세를 보이고 있다. 2019년 8월 11.42%에서 2024년 11월에는 18.28%에 이르기까지 안정적인 증가 경향을 유지하고 있으며, 이는 회사가 자산을 효율적으로 활용하여 수익을 창출하는 능력이 향상되고 있음을 시사한다.
ROA를 4개의 구성 요소로 세분화
Cintas Corp., ROA 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2024-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2023-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2023-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2022-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2021-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-08-31), 10-K (보고 날짜: 2021-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2020-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-08-31), 10-K (보고 날짜: 2020-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2019-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-08-31), 10-K (보고 날짜: 2019-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2018-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-08-31).
- 세금 부담 비율
- 2018년 8월 이후 비율이 0.8에서 시작하여 점진적으로 2021년 말까지 0.82~0.87 범위 내에서 상승하는 추세를 보입니다. 이후 2022년 이후에는 다시 0.79~0.81 구간으로 낮아졌다가, 최근 2024년 11월에는 0.81로 평행하게 유지되고 있어 세금 부담이 일정 수준에서 안정적임을 시사합니다.
- 이자부담비율
- 이자 부담 비율은 주어진 기간 동안 상당히 안정적인 수준을 유지하며 0.91에서 0.95 사이에서 변동되고 있습니다. 특히 2024년까지는 0.94~0.95 범위 내에서 지속적으로 유지되며, 이는 재무 구조의 안정성과 이자 비용 부담의 균형을 보여줍니다.
- EBIT 마진 비율
- 2018년 말 이후 꾸준히 상승하는 경향이 관찰되며, 2021년 이후에는 20%를 넘어서고 있습니다. 2023년 8월 이후 22% 이상으로 안정되었으며, 전반적으로 영업이익률이 개선되고 있음을 알 수 있습니다. 이는 수익성 향상과 효율성이 뚜렷하게 향상된 결과로 해석됩니다.
- 자산회전율
- 자산회전율은 2018년 이후 점차 상승하는 추세로, 2021년 이후 1.03을 넘어 1.08까지 증가하였습니다. 이는 자산을 활용한 매출 창출 효율이 꾸준히 향상되어, 자산 대비 매출이 증대되고 있음을 반영합니다.
- 자산수익률 (ROA)
- ROA는 2018년 이후 지속적으로 개선되어 2023년 말에는 18%에 근접하는 수준을 기록하고 있습니다. 이 수치는 자산 활용도의 향상과 함께 수익성 또한 견고하게 성장하고 있음을 보여줍니다. 특히 2021년 이후의 상승세가 두드러지며, 전반적인 기업의 수익성 강화를 나타내고 있습니다.
순이익률(Net Profit Margin Ratio)의 세분화
Cintas Corp., 순이익률의 분해(분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2024-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2023-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-08-31), 10-K (보고 날짜: 2023-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2022-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-08-31), 10-K (보고 날짜: 2022-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2021-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-08-31), 10-K (보고 날짜: 2021-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2020-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-08-31), 10-K (보고 날짜: 2020-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-02-29), 10-Q (보고 날짜: 2019-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-08-31), 10-K (보고 날짜: 2019-05-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-02-28), 10-Q (보고 날짜: 2018-11-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-08-31).
- 관찰된 추세
-
분석 기간 동안 기업의 재무 비율에서 여러 가지 뚜렷한 패턴이 드러난다. 우선, 세금 부담 비율은 2019년 말 이후 소폭 상승하는 추세를 보이며 2023년까지 지속적으로 증가하는 경향을 나타내고 있다. 이 비율은 대체로 0.8에서 0.87 사이를 오르내리며, 세금부담이 점차 높아지고 있음을 시사한다.
이자 부담비율 역시 일정한 범위 내에서 안정적으로 유지되고 있는데, 2020년 이후 지속적으로 0.92 이상을 기록하며 높은 수준을 유지하고 있다. 이는 기업의 이자 비용이 상대적으로 일정하거나, 채무 구조가 안정적임을 보여준다. 일부 기간에서는 0.94까지 상승하며, 기업이 적극적으로 차입을 활용하거나 보유 채무가 증가했음을 유추할 수 있다.
한편, EBITDA 마진 비율과 순이익률은 전체적으로 상승하는 추세를 보여주고 있다. 특히 EBITDA 마진은 2019년 후반기부터 2023년까지 20%를 상회하는 수준으로 꾸준히 증가하는 모습을 보이며 영업 효율성과 수익성 강화가 진행된 것으로 해석할 수 있다. 2024년 들어서도 이 비율은 22.41%까지 상승하는 모습을 보이고 있다.
순이익률도 개선세를 보이고 있는데, 2018년 말 이후 지속적으로 상승하여 2024년에는 17.23%에 달하며, 순이익이 점진적으로 증대되고 있음을 나타낸다. 이와 같이 수익성 지표들이 함께 상승하는 방향은 회사의 전반적 재무 성과가 긍정적으로 개선되고 있음을 보여준다.
종합적으로 볼 때, 해당 기간 동안 기업은 재무 부담 비율의 안정 혹은 소폭 증가, 수익성 지표의 지속적 향상이라는 두 축에서 균형 잡힌 성장세를 유지하고 있는 것으로 평가할 수 있다. 이러한 추세는 기업의 재무구조가 견고하며, 운영 효율성과 수익 창출 능력이 강화되고 있음을 시사한다.