대차 대조표: 부채 및 주주 자본

대차대조표는 채권자, 투자자 및 분석가에게 회사의 자원(자산)과 자본 출처(자본 및 부채)에 대한 정보를 제공합니다. 또한 일반적으로 회사 자산의 미래 수익 능력에 대한 정보와 미수금 및 재고에서 발생할 수 있는 현금 흐름에 대한 표시를 제공합니다.

부채는 과거 사건으로 인해 발생하는 회사의 의무를 나타내며, 이에 대한 해결은 기업으로부터 경제적 이익의 유출을 초래할 것으로 예상됩니다.

Lowe’s Cos. Inc., 연결대차대조표: 부채 및 주주 자본

US$ 단위: 백만 달러

	2025. 1. 31.	2024. 2. 2.	2023. 2. 3.	2022. 1. 28.	2021. 1. 29.	2020. 1. 31.
단기 차입	—)	—)	499)	—)	—)	1,941)
장기 부채의 현재 만기	2,586)	537)	585)	868)	1,112)	597)
현재 운용리스 부채	563)	487)	522)	636)	541)	501)
미지급금	9,290)	8,704)	10,524)	11,354)	10,884)	7,659)
누적된 보상 및 직원 복리후생	1,008)	954)	1,109)	1,561)	1,350)	684)
이연된 수익	1,358)	1,408)	1,603)	1,914)	1,608)	1,219)
미지급 배당금	645)	633)	633)	537)	440)	420)
납부 소득세	491)	33)	1,181)	128)	168)	15)
미지급 이자	449)	456)	441)	275)	250)	221)
자기 보험 부채	432)	431)	424)	440)	435)	501)
판매세 부채	195)	164)	314)	228)	256)	153)
판매 반품 준비금	167)	191)	234)	245)	252)	194)
누적된 재산세	138)	130)	119)	124)	120)	104)
다른	1,435)	1,440)	1,323)	1,358)	1,314)	973)
다른 유동 부채	3,952)	3,478)	4,669)	3,335)	3,235)	2,581)
유동부채	18,757)	15,568)	19,511)	19,668)	18,730)	15,182)
장기 부채(현재 만기 제외)	32,901)	35,384)	32,876)	23,859)	20,668)	16,768)
비유동 운용리스 부채	3,628)	3,737)	3,512)	4,021)	3,890)	3,943)
이연 수익, Lowe’s 보호 계획	1,268)	1,225)	1,201)	1,127)	1,019)	894)
다른 책임	779)	931)	862)	781)	991)	712)
비유동부채	38,576)	41,277)	38,451)	29,788)	26,568)	22,317)
총 부채	57,333)	56,845)	57,962)	49,456)	45,298)	37,499)
우선주, 액면가 $5, 발행 및 미지급: 없음	—)	—)	—)	—)	—)	—)
보통주, 액면가 $.50	280)	287)	301)	335)	366)	381)
액면가를 초과하는 자본	—)	—)	—)	—)	90)	—)
이익잉여금(누적 적자)	(14,799)	(15,637)	(14,862)	(5,115)	1,117)	1,727)
기타 포괄손익 누적(손실)	288)	300)	307)	(36)	(136)	(136)
주주자본(적자)	(14,231)	(15,050)	(14,254)	(4,816)	1,437)	1,972)
총부채 및 주주자본(적자)	43,102)	41,795)	43,708)	44,640)	46,735)	39,471)

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-01-31), 10-K (보고 날짜: 2024-02-02), 10-K (보고 날짜: 2023-02-03), 10-K (보고 날짜: 2022-01-28), 10-K (보고 날짜: 2021-01-29), 10-K (보고 날짜: 2020-01-31).

단기 차입금과 유동부채의 추이: 2020년에는 단기 차입금이 1,941백만 달러였으나, 이후 2023년 및 2024년까지 수치가 일부 감소하는 모습을 보였습니다. 특히 2025년에는 단기 차입금이 499백만 달러로 다시 증가하였으며, 이는 유동부채의 전반적인 증감과 함께 단기 부채 재조정 또는 자금조달 전략을 반영하는 것으로 해석됩니다. 유동부채는 2020년 약 15,182백만 달러에서 2025년 약 18,757백만 달러로 증가하였으며, 이는 회사의 유동성 유지나 단기자금 요구의 증대에 따른 변화로 볼 수 있습니다.
장기 부채의 변화와 구조적 변화: 장기 부채는 2020년 16,768백만 달러에서 2023년 35,384백만 달러로 상당히 증가하였으며, 2024년 이후 일부 감소하는 양상을 보이고 있습니다. 특히 2023년에는 약 32,876백만 달러에서 2024년 상당 폭 확대된 것으로 보입니다. 2025년에는 다시 32,901백만 달러 수준으로 축소되어 전반적으로 부채 구조에 변동이 있었음을 알 수 있으며, 이는 장기자본 조달 또는 차입 조건의 변화에 따른 것으로 추정됩니다.
총 부채와 자본 구조: 2020년 총 부채는 약 37,499백만 달러에서 2025년 약 57,333백만 달러로 증가하는 추세입니다. 이는 부채의 증대와 함께 주주자본도 일정 부분 변화하고 있음을 보여줍니다. 특히, 이익잉여금은 2020년 1,727백만 달러에서 2022년 급감하여 적자로 전환되었고, 이후 계속 적자를 유지하며 2025년에도 -14,799백만 달러 수준입니다. 주주자본 역시 2020년 1,972백만 달러에서 2025년 약 -14,231백만 달러로 떨어졌으며, 이는 회사의 적자 누적과 자본 감소를 반영하는 중요한 지표입니다.
이익잉여금 및 기타 포괄손익: 이익잉여금은 과거 손익의 누적을 나타내며, 2020년 흑자 단계 이후 2022년 적자로 전환되고 계속 유지되어 2025년에는 상당히 감소하였음을 알 수 있습니다. 기타 포괄손익 누적도 2020년과 2022년 사이에 손실이 있었으며, 2023년 이후 일부 회복세를 보이고 있어, 이는 회계상 손익과 관련된 다양한 요인의 종합적인 영향을 반영하는 것으로 판단됩니다.
자본 및 주주 가치를 종합한 관점: 전반적으로 자본 구조는 부채 증가와 함께 심각한 적자 상태로 진행되고 있어, 자본 잠식이 지속되고 있음을 보여줍니다. 이는 회사의 재무 건전성과 자본 구조에 부정적인 영향을 미치는 요인이며, 향후 재무 전략이나 자본 재조정이 필요한 상황으로 보입니다. 채무 상환 능력 강화 및 수익성 회복이 관건으로 평가됩니다.

Lowe’s Cos. Inc. (NYSE:LOW)

대차 대조표: 부채 및 주주 자본