Occidental Petroleum Corp. (NYSE:OXY)

전반적으로, 분석 기간 동안 수익성 비율은 상당한 변동성을 보였습니다. 2021년 초에는 부정적인 수치를 보였지만, 점진적으로 개선되어 2022년 중반에 최고조에 달했습니다. 이후에는 다소 감소하는 추세를 보였습니다.

영업이익률

2021년 1분기에 -79.26%로 시작하여 2021년 말에는 17.59%로 크게 개선되었습니다. 2022년에는 꾸준히 증가하여 2022년 3분기에 38.11%로 최고점을 찍었습니다. 2023년과 2024년에는 점진적으로 감소하여 2025년 6월에는 17.79%를 기록했습니다. 전반적으로 긍정적인 추세를 보였으나, 최근에는 감소세가 나타나고 있습니다.

순이익률

영업이익률과 유사하게, 순이익률 또한 2021년 1분기에 -78.62%로 매우 낮았지만, 2021년 말에는 8.95%로 증가했습니다. 2022년에는 36.32%까지 상승하며 최고점을 기록했습니다. 이후 2023년과 2024년에는 감소하여 2025년 6월에는 11.27%를 나타냈습니다. 전반적으로 개선되었지만, 최근에는 하락하는 경향을 보입니다.

자기자본비율 (ROE)

ROE는 2021년 1분기에 -70.84%로 시작하여 2022년 3분기에 44.97%로 크게 증가했습니다. 2023년과 2024년에는 감소하여 2025년 6월에는 8.94%를 기록했습니다. ROE는 수익성 및 자본 활용 효율성을 나타내는 지표로, 2022년까지는 괄목할 만한 성장을 보였으나, 이후 감소 추세에 있습니다.

자산수익률비율 (ROA)

ROA는 2021년 1분기에 -16.34%로 시작하여 2022년 3분기에 18.32%로 최고점을 기록했습니다. 이후 2023년과 2024년에는 감소하여 2025년 6월에는 3.65%를 나타냈습니다. ROA는 자산 활용 효율성을 나타내는 지표로, 2022년까지는 개선되었으나, 이후 감소하는 추세를 보입니다.

전반적으로, 2021년부터 2022년까지 수익성 비율이 크게 개선되었지만, 2023년부터는 감소하는 경향을 보이고 있습니다. 이러한 추세는 향후 수익성 유지 및 개선을 위한 전략 수립의 필요성을 시사합니다.

분기별 데이터 분석 결과, 영업이익은 2021년 1분기 1억 9천만 달러에서 2021년 4분기 22억 7천 5백만 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다. 2022년 2분기에는 47억 7천 2백만 달러로 정점을 찍은 후, 2023년 4분기까지 감소하여 9억 9천 3백만 달러를 기록했습니다. 2024년 1분기에는 소폭 반등하여 16억 4천 5백만 달러를 나타냈고, 2024년 2분기에는 17억 4천만 달러로 증가했습니다. 2024년 3분기에는 5백만 달러로 급감한 후 2024년 4분기에는 15억 1천 1백만 달러로 회복되었으며, 2025년 2분기에는 9억 9천만 달러를 기록했습니다.

순 매출액은 2021년 1분기 52억 9천 3백만 달러에서 2022년 2분기 106억 7천 6백만 달러로 증가했습니다. 이후 2022년 3분기에는 93억 9천만 달러로 감소했으며, 2023년 4분기까지 하락세를 이어가 59억 7천 5백만 달러를 기록했습니다. 2024년 1분기에는 68억 1천 7백만 달러로 반등했고, 2024년 2분기에는 71억 7천 3백만 달러로 소폭 증가했습니다. 2024년 3분기에는 67억 6천만 달러, 2024년 4분기에는 68억 3백만 달러를 나타냈으며, 2025년 2분기에는 64억 1천 4백만 달러를 기록했습니다.

영업이익률은 2021년 1분기 -79.26%에서 2022년 2분기 38.32%로 크게 개선되었습니다. 2022년 3분기에는 35.99%로 소폭 감소했고, 2023년 4분기에는 22.07%까지 하락했습니다. 2024년 1분기에는 22.99%로 소폭 반등했으며, 2024년 2분기에는 22.26%를 기록했습니다. 2024년 3분기에는 16.4%로 크게 감소한 후 2024년 4분기에는 17.79%로 회복되었고, 2025년 2분기에는 15.64%를 나타냈습니다.

주요 관찰 사항

영업이익과 순 매출액은 전반적으로 상승 추세를 보이다가 2022년 이후 감소하는 경향을 보입니다. 영업이익률은 영업이익의 증가와 함께 개선되었으나, 영업이익 감소와 함께 다시 하락했습니다.

추세

2021년부터 2022년까지는 전반적인 실적 개선이 있었으나, 2022년 이후에는 실적 변동성이 커지고 있으며, 전반적으로 하락하는 추세를 보입니다. 영업이익률은 순 매출액 대비 영업이익의 비율을 나타내며, 이는 회사의 수익성을 보여주는 지표입니다. 영업이익률의 변동은 회사의 비용 관리 능력과 시장 상황에 영향을 받습니다.

분기별 순이익(손실)은 상당한 변동성을 보였습니다. 2021년 1분기에는 -146백만 달러의 손실을 기록했지만, 2021년 4분기에는 1537백만 달러의 이익으로 전환되었습니다. 2022년에는 이익이 지속적으로 증가하여 2022년 4분기에 4876백만 달러의 최고점을 기록했습니다. 2023년에는 이익이 감소하는 추세를 보였지만, 여전히 양수 값을 유지했습니다. 2024년에는 이익이 다시 감소하여 2024년 4분기에 1133백만 달러를 기록했습니다. 2025년 상반기에는 이익이 감소하여 2025년 6월에 -127백만 달러의 손실을 기록했습니다.

순매출액은 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2021년 1분기 5293백만 달러에서 2022년 2분기에 10676백만 달러로 크게 증가했습니다. 2022년 하반기에는 매출액이 감소했지만, 2023년 상반기에는 다시 증가했습니다. 2023년 하반기부터 2024년 상반기까지 매출액은 감소하는 경향을 보였으며, 2024년 4분기에는 6817백만 달러를 기록했습니다. 2025년 상반기에는 매출액이 6414백만 달러에서 6760백만 달러로 소폭 증가했습니다.

순이익률(Net Profit Margin Ratio)

순이익률은 상당한 변동성을 보였습니다. 2021년 1분기에는 -78.62%로 매우 낮았지만, 2022년 2분기에는 32.6%로 크게 개선되었습니다. 2022년 3분기에는 35.55%로 최고점을 기록했으며, 이후 2023년까지는 20%대 초중반을 유지했습니다. 2024년에는 순이익률이 감소하여 2024년 4분기에 16%를 기록했습니다. 2025년 상반기에는 순이익률이 11.43%에서 11.27%로 소폭 감소했습니다.

순이익률은 순매출액의 증가와 함께 개선되었으며, 이는 수익성 향상을 나타냅니다. 그러나 최근 분기에는 순이익률이 감소하는 추세를 보이고 있으며, 이는 비용 증가 또는 가격 하락과 같은 요인에 기인할 수 있습니다. 순이익(손실)과 순매출액의 추세는 서로 연관되어 있으며, 전반적인 재무 성과에 영향을 미칩니다.

순이익 추세

2021년 1분기에 상당한 손실을 기록한 후 순이익은 2021년 후반으로 갈수록 꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다. 2021년 4분기에는 15억 달러 이상의 이익을 달성하며 흑자 전환에 성공했습니다. 2022년에는 이익이 더욱 확대되어 2022년 4분기에 19억 달러 이상의 이익을 기록했습니다. 2023년에는 이익 규모가 다소 감소했지만, 여전히 10억 달러 이상의 이익을 유지했습니다. 2024년에는 이익이 다시 증가하는 경향을 보이다가 2025년 상반기에 다시 감소하여 2021년 1분기와 유사한 손실 규모를 보였습니다.

주주 자본 추세

주주 자본은 전반적으로 꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다. 2021년 1분기 183억 달러에서 2024년 4분기에는 347억 달러로 증가했습니다. 2025년 상반기에는 357억 달러에서 360억 달러로 소폭 증가했습니다. 이러한 증가는 이익의 유보 및 기타 자본 거래에 기인한 것으로 보입니다.

자기자본이익률(ROE) 추세

ROE는 순이익과 주주 자본의 변화에 따라 변동했습니다. 2021년 1분기에는 -70.84%의 매우 낮은 ROE를 기록했지만, 순이익이 증가함에 따라 ROE도 점진적으로 개선되었습니다. 2022년에는 ROE가 40%를 넘어서는 높은 수준을 유지했습니다. 2023년에는 ROE가 15%~23% 수준으로 감소했으며, 2024년에는 12%~14% 수준을 유지했습니다. 2025년 상반기에는 ROE가 다시 감소하여 2021년 1분기와 유사한 수준으로 떨어졌습니다.

종합적인 관찰

전반적으로, 해당 기간 동안 순이익과 주주 자본은 증가하는 추세를 보였지만, 2025년 상반기에 순이익이 급격히 감소하면서 ROE도 함께 감소했습니다. 이는 수익성 악화로 이어질 수 있음을 시사합니다. 주주 자본은 꾸준히 증가했지만, ROE의 감소는 자본 활용의 효율성이 떨어지고 있음을 나타낼 수 있습니다.

분기별 순이익(손실)은 상당한 변동성을 보였습니다. 2021년 1분기에는 -146백만 달러의 손실을 기록했지만, 2021년 2분기에 103백만 달러의 이익으로 전환되었습니다. 이후 2021년 3분기에는 828백만 달러, 2021년 4분기에는 1537백만 달러로 이익이 증가했습니다. 2022년에는 이익이 더욱 확대되어 2022년 4분기에 4876백만 달러에 도달했습니다. 2023년에는 이익이 감소하는 추세를 보였지만, 여전히 양호한 수준을 유지했습니다. 2024년에는 다시 이익이 감소하여 2024년 4분기에 1133백만 달러를 기록했습니다. 2025년 상반기에는 이익이 감소하여 2025년 6월에 -127백만 달러의 손실을 기록했습니다.

총 자산은 전반적으로 안정적인 추세를 보였습니다. 2021년 1분기 79355백만 달러에서 2021년 4분기 75036백만 달러로 감소한 후, 2022년에는 소폭 증가하여 2022년 4분기에 72609백만 달러를 기록했습니다. 2023년에는 자산이 증가하여 2023년 4분기에 76216백만 달러에 도달했습니다. 2024년에는 자산이 크게 증가하여 2024년 4분기에 85803백만 달러를 기록했습니다. 2025년 상반기에는 자산이 감소하여 2025년 6월에 84967백만 달러를 기록했습니다.

ROA

ROA(총 자산 수익률)는 순이익(손실)의 변동에 따라 크게 변동했습니다. 2021년 1분기 -16.34%에서 2021년 4분기 3.09%로 개선되었으며, 2022년에는 9.89%에서 18.32%로 크게 증가했습니다. 2023년에는 ROA가 감소하여 2023년 4분기에 6.35%를 기록했습니다. 2024년에는 ROA가 소폭 상승하여 2024년 4분기에 6.07%를 기록했습니다. 2025년 상반기에는 ROA가 감소하여 2025년 6월에 3.58%를 기록했습니다.

전반적으로 순이익(손실)은 변동성이 크지만, 총 자산은 비교적 안정적인 추세를 보였습니다. ROA는 순이익(손실)의 변동에 따라 크게 영향을 받았습니다. 2022년에는 높은 ROA를 기록했지만, 2023년과 2024년에는 ROA가 감소하는 추세를 보였습니다.