대차 대조표: 부채 및 주주 자본

대차대조표는 채권자, 투자자 및 분석가에게 회사의 자원(자산)과 자본 출처(자본 및 부채)에 대한 정보를 제공합니다. 또한 일반적으로 회사 자산의 미래 수익 능력에 대한 정보와 미수금 및 재고에서 발생할 수 있는 현금 흐름에 대한 표시를 제공합니다.

부채는 과거 사건으로 인해 발생하는 회사의 의무를 나타내며, 이에 대한 해결은 기업으로부터 경제적 이익의 유출을 초래할 것으로 예상됩니다.

lululemon athletica inc., 연결대차대조표: 부채 및 주주 자본

US$ 단위 천

	2025. 2. 2.	2024. 1. 28.	2023. 1. 29.	2022. 1. 30.	2021. 1. 31.	2020. 2. 2.
미지급금	271,406)	348,441)	172,732)	289,728)	172,246)	79,997)
누적된 운영 비용	166,745)	126,380)	169,429)	116,822)	71,648)	43,225)
선도 통화 계약 부채	74,638)	2,872)	25,625)	18,985)	18,766)	1,920)
판매 반품 충당금	73,892)	61,634)	55,528)	41,690)	32,560)	12,897)
미지급 운임	53,121)	41,241)	57,692)	71,390)	25,687)	—)
미지급 관세	45,400)	25,817)	21,046)	27,182)	17,404)	16,178)
누적 디지털 마케팅	45,392)	20,835)	—)	—)	—)	—)
누적된 자본 지출	36,690)	31,936)	19,365)	9,616)	8,653)	5,457)
미지급 임대료	17,962)	12,522)	12,223)	11,254)	8,559)	8,356)
판매세 징수	16,967)	3,088)	20,183)	13,540)	15,246)	17,370)
다른	28,656)	22,230)	18,132)	20,321)	28,344)	13,582)
미지급 부채 및 기타	559,463)	348,555)	399,223)	330,800)	226,867)	118,985)
미지급 보상 및 관련 비용	204,543)	326,110)	248,167)	204,921)	130,171)	133,688)
현재 운용리스 부채	275,154)	249,270)	207,972)	188,996)	166,091)	128,497)
현재 납부해야 할 소득세	183,126)	12,098)	174,221)	133,852)	8,357)	26,436)
사용하지 않은 기프트 카드 책임	308,352)	306,479)	251,478)	208,195)	155,848)	120,413)
다른 유동 부채	37,586)	40,308)	38,405)	48,842)	23,598)	12,402)
유동부채	1,839,630)	1,631,261)	1,492,198)	1,405,334)	883,178)	620,418)
비유동 운용리스 부채	1,300,637)	1,154,012)	862,362)	692,056)	632,590)	611,464)
미납 유동 소득세	—)	15,864)	28,555)	38,074)	43,150)	48,226)
이연 소득세 부채	98,188)	29,522)	55,084)	53,352)	58,755)	43,432)
Other non-current liabilities(기타 비유동 부채)	40,790)	29,201)	20,040)	13,616)	8,976)	5,596)
비유동부채	1,439,615)	1,228,599)	966,041)	797,098)	743,471)	708,718)
총 부채	3,279,245)	2,859,860)	2,458,239)	2,202,432)	1,626,649)	1,329,136)
미지정 우선주, 액면가 $0.01; 발행되지 않고 미결	—)	—)	—)	—)	—)	—)
교환 가능한 주식, 액면가 없음	—)	—)	—)	—)	—)	—)
특별 의결권 있는 주식, 액면가 $0.000005	—)	—)	—)	—)	—)	—)
보통주, 액면가 $0.005	581)	606)	611)	616)	626)	621)
추가 납입 자본금	638,190)	575,369)	474,645)	422,507)	388,667)	355,541)
이익잉여금	4,109,717)	3,920,362)	2,926,127)	2,512,840)	2,346,428)	1,820,637)
기타 종합적손실 누적	(424,441)	(264,256)	(252,584)	(195,917)	(177,155)	(224,581)
주주의 자본	4,324,047)	4,232,081)	3,148,799)	2,740,046)	2,558,566)	1,952,218)
총 부채 및 주주 자본	7,603,292)	7,091,941)	5,607,038)	4,942,478)	4,185,215)	3,281,354)

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-02-02), 10-K (보고 날짜: 2024-01-28), 10-K (보고 날짜: 2023-01-29), 10-K (보고 날짜: 2022-01-30), 10-K (보고 날짜: 2021-01-31), 10-K (보고 날짜: 2020-02-02).

총 부채 및 주주 자본의 추세: 해당 항목은 전체 재무 상태의 규모를 보여주는 지표로서, 분석 기간에 걸쳐 지속적인 증가 추세를 나타내고 있다. 2020년 대비 2025년까지 총 부채 및 주주 자본은 약 2배 이상 성장하였으며, 이는 기업이 확장과 운영 확충을 위해 재무 구조를 확대해 왔음을 시사한다.
총 부채의 변화: 총 부채는 2020년 약 1,329,136천 달러에서 2025년 약 3,279,245천 달러로 크게 늘어났다. 특히 유동부채는 일정 기간 동안 빠른 증가세를 보였으며, 2020년 대비 2025년 약 2.95배 증가하였다. 비유동 부채 역시 지속 확대되어, 장기 채무와 관련된 부채 규모가 커지고 있음을 알 수 있다. 이러한 증가는 기업이 자본적 지출 또는 채무 증가를 통한 성장 전략을 활용했음을 보여준다.
주주 자본의 증감: 주요 자본 항목인 추감적 납입 자본금과 이익잉여금이 꾸준히 증가하였다. 2020년부터 2025년까지 각각 약 1.8백만 달러, 약 2.3백만 달러에서 4.3백만 달러로 확장되면서, 내부 유보 재원과 외부 자본 조달이 동시에 이루어지고 있음을 보여준다. 특히 이익잉여금은 기업 이익의 축적과 배당 정책, 운영 성과를 반영하는 중요한 지표로 작용하며, 지속적으로 상승하고 있다.
단기 유동 부채와 유동성 여건: 유동부채는 2020년 약 620,418천 달러에서 2025년 1,839,630천 달러로 증가하였으며, 이는 단기 부채 부담이 점차 커지고 있음을 나타낸다. 유동부채와 함께 유동자산의 증대도 수반되어 있어, 기업이 단기 유동성 관리를 위해 노력하고 있음을 추정할 수 있다. 특히 미지급금, 판매 반품 충당금, 미지급 임대료 등이 늘어나면서 단기 부채 부담이 가중되고 있다.
장기 부채와 비유동 부채의 확대: 비유동 부채와 장기 부채는 각각 2020년 대비 2025년에 크게 확대되었다. 특히 비유동 부채는 약 708,718천 달러에서 1,439,615천 달러에 도달하였으며, 이는 장기 금융 의무의 증가를 반영한다. 이와 함께 운용리스 부채와 기타 비유동 부채의 증가 역시 향후 장기 자금 배분과 재무전략에 영향을 미칠 것으로 보인다.
이익잉여금과 기타 종합적손실: 이익잉여금은 지속적인 성장을 기록하며, 2020년 약 1,820,637천 달러에서 2025년 약 4,109,717천 달러로 증가하였다. 이는 기업의 내부 유보 자본이 지속적으로 축적되고 있음을 보여준다. 반면, 기타 종합적 손실은 일정한 수준에서 유지되었다가, 2020년 이후 급증하여 2025년에 약 -424,441천 달러에 이르렀다. 이는 환율 변동, 재무 회계 정책 또는 기타 포괄손익 항목의 손실로 인한 영향을 반영할 수 있다.
기타 관찰 사항: 디지털 마케팅 비용과 자본 지출이 증가하며, 기업이 디지털 전환과 자본적 투자를 확대하는 전략을 추진하고 있음을 나타낸다. 특히 디지털 마케팅은 2023년 이후 가파르게 늘어나 2024년에 고점을 찍었다. 또한, 미지급 관세와 임대료 등의 유동 부채 항목이 꾸준히 증가하는 점은 운영 상의 유동성 관리 필요성을 시사한다.

lululemon athletica inc. (NASDAQ:LULU)

대차 대조표: 부채 및 주주 자본