Sherwin-Williams Co. (NYSE:SHW)

순매출 및 세그먼트 간 이동

해당 기간 동안 순매출이 지속적으로 증가하는 추세를 보여줍니다. 2020년 약 10억 3832만 달러에서 2024년 약 13억 1880만 달러로 상승하며 연평균 성장률이 견고하게 유지되고 있음을 시사합니다. 이와 같은 매출 증가는 제품 및 서비스의 수요 증가 또는 시장 점유율 확대와 관련이 있을 가능성이 높습니다.

소득세 전 소득

소득세 전 소득 역시 전반적으로 증가하는 모습을 보이고 있습니다. 2020년 약 2억 2941만 달러에서 2024년 약 2억 9026만 달러로 상승하였으며, 이는 매출 증가와 병행하는 수익성 향상 또는 비용 절감 전략이 효과를 발휘했을 가능성을 시사합니다. 특히 2023년에 비교적 큰 폭으로 증가하는 경향이 관찰됩니다.

보고 대상 부문 이익률

이익률은 전체 기간 동안 상대적으로 안정적인 수준을 유지하거나 약간의 변동을 보여줍니다. 2020년 약 22.09%에서 2022년 약 19.63%로 소폭 하락한 후, 2023년에는 다시 22.28%로 회복되었으며, 2024년 기준 22.01%로 나타납니다. 이러한 변화는 수익성의 일시적 저하 또는 시장 환경 변화에 따른 조정 과정을 반영할 수 있으며, 전반적으로는 안정적인 수익률을 보여줍니다.

전반적으로 볼 때, 매출과 소득이 지속적으로 성장하는 가운데, 수익성은 상대적으로 안정적인 수준을 유지하며 일부 변동성을 보이고 있습니다. 이러한 패턴은 회사가 성장을 지속하면서도 수익성을 일정 수준에서 유지하기 위한 전략을 시행하고 있음을 시사합니다.

수익성의 변화와 추세

전체 재무 데이터에서 순매출이 2020년부터 2024년까지 지속적으로 증가하는 추세를 보이고 있습니다. 2020년 6,741,800천 달러에서 2024년 약 8,412,300천 달러로 상승하였으며, 이는 매출의 성장세를 나타냅니다. 그러나 소득세 전 소득은 2020년 579,600천 달러에서 2022년 314,200천 달러로 감소하다가 2023년에는 약 309,300천 달러로 소폭 정체된 후 2024년 상당한 회복이 있어 589,900천 달러에 달하였습니다. 이와 같은 변동은 수익성 측면에서 일정 기간 동안 압박이 있었음을 시사합니다.

수익률의 변화

보고 대상 부문 이익률은 전반적으로 하락하는 경향을 보였습니다. 2020년 8.6%에서 2022년 3.65%로 낮아졌으며, 2023년에도 비슷한 수준인 3.6%를 유지하였으나 2024년에는 다시 7.01%로 상당한 회복세를 나타냈습니다. 이는 수익성을 일정 기간 동안 낮추던 요인들이 2024년에 개선되었거나, 비용 절감 또는 효율성 향상이 반영된 결과일 가능성을 시사합니다. 하지만, 2021년과 2022년의 이익률 낮은 수준은 수익성에 대한 일시적 또는 구조적 문제가 있었음을 암시할 수 있습니다.

수익성 측면에서 살펴볼 때, 소득세 전 소득은 전체적으로 증가하는 추세를 보이고 있다. 2020년 500백만 달러에서 2024년 약 1029.7백만 달러로 약 두 배 이상 성장하였다. 특히 2022년 이후 강한 상승세를 나타내며, 2023년과 2024년에는 각각 약 991.6백만 달러와 1029.7백만 달러로 나타난 점은 지속적인 수익 개선을 시사한다.

매출 측면에서는, 매출 및 내부 이동액이 상당히 높은 수준을 유지하고 있으며, 전반적으로 상승하는 추세를 보여준다. 2020년 5,059.5백만 달러에서 2022년 6,997.2백만 달러로 증가한 후, 2023년에는 약 7,040.9백만 달러로 다소 정체된 모습을 보이나, 2024년에는 6,854.1백만 달러로 약간 감소하였다. 이러한 패턴은 매출이 안정적으로 성장하는 가운데, 2024년에는 약간의 조정을 겪었음을 의미한다.

부문 별 이익률에 있어서, 특정 기간 동안 변동성이 있었던 점이 관찰된다. 2020년과 2021년에는 각각 9.88%와 7.9%로 낮았으며, 2022년에 10.5%로 반등하였다. 이후 2023년에는 14.08%로 큰 폭으로 상승하며 수익성 강화를 보여주고, 2024년에는 약 15%로 유지되어 연이은 수익성 개선 추세가 지속되고 있음을 보여준다. 이러한 상승은 비용 효율성 또는 가격 전략의 강화와 관련이 있을 수 있다.

수익성 지표의 변화

2020년부터 2024년까지 소득세 전 소득은 지속적인 증가 추세를 보여주고 있습니다. 2020년에는 약 2,294,100천 달러에서 2023년에는 약 2,860,800천 달러로, 이후 약간의 상승세를 유지하며 2024년에는 2,902,600천 달러를 기록하였으며, 이는 전반적으로 회사의 수익성이 개선되고 있음을 시사합니다.

자산의 변화

식별 가능한 자산은 2020년 5,386,600천 달러에서 시작하여 2022년 5,873,600천 달러로 증가하였고, 이후 2023년에는 다소 감소한 5,745,300천 달러를 기록하였습니다. 그러나 2024년에는 다시 5,878,000천 달러로 회복되며 전반적으로 안정된 자산 규모를 유지하는 모습입니다. 이는 자산의 규모가 크고 안정적으로 유지되고 있음을 보여줍니다.

부문 자산 수익률의 변화

보고 대상 부문의 자산 수익률은 2020년 42.59%에서 2021년 39.67%로 다소 하락하였으나, 2022년에는 약 39.98%로 소폭 회복되었으며, 이후 2023년에는 크게 증가하여 49.79%에 달했습니다. 2024년에는 다소 감소하여 49.38%를 기록했지만, 여전히 높은 수익률을 유지하고 있습니다. 이러한 변화는 회사가 자산을 효율적으로 활용하여 수익성을 높인 시기를 보여줍니다.

수익성 지표의 변동

2020년부터 2022년까지 소득세 전 소득은 연속적인 감소세를 보였으며, 2022년 말에는 최저치인 314,200천 달러까지 하락하였습니다. 이 후 2023년과 2024년에 다시 크게 증가하여, 특히 2024년에는 약 589,900천 달러로 이전보다 두 배 이상 상승하는 모습을 나타냈습니다. 이러한 추세는 회사의 수익성이 최근 몇 년 간 어려운 환경을 겪었음을 시사하며, 이후 회복 기미 또한 관찰됩니다.

자산 규모의 변화

2020년에서 2022년까지 자산 규모는 꾸준히 증가하는 양상을 보였으며, 2022년 말에는 약 6,749,600천 달러로 이전보다 대폭 확대되었습니다. 이후 2023년과 2024년에도 약간의 변동이 있었으나, 전반적으로는 증가하는 추세가 유지되고 있습니다. 특히, 2024년에는 약 6,854,700천 달러로 2020년보다 약 27% 증가하여 자산 기반의 확대가 이루어진 것으로 판단됩니다.

이러한 자산 증가는 기업이 투자 확대 또는 자산 재평가를 통해 재무 구조를 강화했음을 시사할 수 있습니다.

자산 수익률의 변화

보고 대상 부문의 자산 수익률은 2020년 10.76%에서 2021년 7.85%로 하락한 후 2022년과 2023년에는 각각 4.66%로 더 낮아졌습니다. 2024년에는 다시 8.61%로 급증하는 모습을 보여, 상당한 변동성을 겪었음을 나타냅니다. 이러한 변화는 수익성 개선이 일시적일 수도 있음을 시사하며, 최근의 수익률 상승은 효율성 향상 또는 영업 성과의 개선을 반영할 가능성이 있습니다.

전반적으로, 수익성과 자산 이용률 간의 관계가 지난 몇 년 동안 비슷한 방향성을 보인 것은 기업의 자산 활용 효율성과 수익성 간의 연계성을 나타낼 수 있습니다.

소득세 전 소득

2020년부터 2023년까지 지속적인 증가세를 보여왔으며, 2020년 500,100천 달러에서 2023년 991,600천 달러로 상승하였고, 2024년에는 약 1,027,900천 달러로 계속해서 증가세를 유지하고 있다. 이는 전반적인 수익성 향도를 시사하며, 매출 또는 영업이익의 상승이 반영된 것으로 보인다. 특히 2022년 이후 급격한 성장을 나타내며, 2023년과 2024년에도 높은 수준을 유지하고 있다.

식별 가능한 자산

이 자산 항목은 2020년 8,071,100천 달러에서 2021년 8,388,600천 달러로 상승하였다가, 2022년 약간 감소하여 8,296,800천 달러, 이후 2023년과 2024년에는 각각 8,266,600천 달러 및 7,847,400천 달러로 감소하는 추세를 보이고 있다. 전반적으로는 자산이 약간의 변동성을 나타내고 있으며, 2024년에는 전년 대비 감소하는 모습을 보여주고 있다. 이는 자산의 일부 축소나 재조정 가능성을 반영할 수 있다.

보고 대상 부문 자산 수익률

이 수익률은 2020년 6.2%에서 2021년 5.8%로 다소 하락하였다. 그러나 2022년부터는 큰 폭으로 상승하여 8.86%, 2023년에는 12%, 2024년에는 13.1%에 달하였다. 이러한 상승세는 부문별 운영 효율성의 개선 또는 수익성이 크게 강화된 결과로 볼 수 있으며, 특히 최근 몇 년 동안 수익률이 두 배 이상 성장하여 투자수익률이 개선되고 있음을 시사한다.

2020년부터 2024년까지의 재무 데이터를 바탕으로 분석한 결과, 회사의 순매출은 지속적으로 성장하는 추세를 보이고 있다. 2020년 1,038억 3천만 달러에서 시작하여 2024년에는 약 1,318억 8천만 달러에 이르러 연평균 성장률이 유지되고 있음을 알 수 있다. 특히, 2022년 이후 매출 성장률이 일관되게 상승하는 모습을 보여, 시장 확장이나 내수 소비 증가의 영향을 받은 것으로 판단된다.

반면, 식별 가능한 자산은 2020년 5,386억 6천만 달러에서 2024년 5,878억 달러로 약간의 변동이 있으면서 증가하는 경향을 나타내고 있다. 다만, 2021년과 2022년 사이에 소폭 감소하는 기간이 있으나, 전반적으로는 지속적인 증대세를 유지하고 있다.

자산 회전율은 2020년과 2021년 모두 1.93으로 동일했으며, 2022년에는 2.04로 소폭 증가하였다. 이후 2023년과 2024년에는 2.23, 2.24의 수준으로 상승세를 보이고 있어, 자산 효율성 향상이 지속됨을 의미한다. 이는 회사가 투자한 자산을 통한 매출 창출이 전반적으로 개선되고 있음을 시사한다.

요약하면, 이 기간 동안 회사는 매출 성장과 더불어 자산의 효율적 활용이 점진적으로 향상되고 있고, 이는 기업의 운영 효율성과 시장 경쟁력을 반영하는 긍정적인 지표로 볼 수 있다.

수익성 및 매출 추세

2020년부터 2022년까지 순매출이 지속적으로 증가하는 추세를 보였으며, 2022년에는 약 8,603,200천 달러로 정점을 찍었습니다. 이후 2023년에는 약 8,599,600천 달러로 약간의 하락세를 보이면서도 여전히 높은 수준을 유지하고 있습니다. 2024년에는 8,412,300천 달러로 소폭 감소하여 안정된 매출 규모를 유지하는 모습을 나타내고 있습니다. 이러한 매출 흐름은 전반적으로 견고한 시장 점유율과 수요를 반영하는 것으로 해석될 수 있습니다.

자산 규모의 변화

식별 가능한 자산은 2020년 약 5,387,400천 달러에서 2022년 6,749,600천 달러로 상당히 증가하였으며, 그 이후 소폭 하락하였다가 2024년에는 약 6,854,700천 달러로 다시 증가하는 패턴을 보입니다. 특히 2022년의 자산 증가는 주요 투자 또는 자산 증대 활동에 따른 것으로 예상됩니다. 이후 자산 규모는 다소 조정을 거친 것으로 볼 수 있으며, 전반적으로는 안정적인 자산 관리와 확장성을 보여줍니다.

부문 자산 회전율

부문 자산 회전율은 2020년 1.25에서 2021년에는 1.42로 상승하며 효율성이 향상된 것으로 보입니다. 이는 회사가 자산을 보다 효율적으로 활용하여 매출을 창출하는 능력이 강화되었음을 시사합니다. 그러나 이후 2022년에는 다시 1.27로 다소 감소하였으며, 2023년과 2024년에는 각각 1.3과 1.23으로 약간의 변동을 보이고 있습니다. 이러한 변화는 시장 환경 또는 내부 운영 전략의 변화에 따른 영향을 반영할 수 있으며, 전반적으로는 안정적인 자산 활용도를 유지하고 있음을 보여줍니다.

순매출 및 세그먼트 간 이동

2020년부터 2023년까지 지속적인 매출 증가세가 관찰되며, 2022년과 2023년에 각각 약 6,997,200천 달러와 7,040,900천 달러의 수치를 기록했습니다. 이는 연평균 성장률이 견고하였음을 보여줍니다. 그러나 2024년에는 약 6,854,100천 달러로 소폭 감소하는 모습을 보여, 매출 성장세의 정체 또는 일시적 하락이 나타났을 가능성을 시사합니다.

식별 가능한 자산

2020년부터 2024년까지 자산 수치는 전반적으로 안정적 또는 약간 하락하는 경향을 보입니다. 2021년과 2022년 사이에 소폭 증가하였다가 이후에는 연속적으로 감소하는 추세입니다. 2024년에는 약 7,847,400천 달러로 2020년 수준보다 낮은 수치를 기록하며, 자산 규모의 유지 또는 축소를 목표로 한 재무 전략일 수 있음을 시사합니다.

보고 대상 부문 자산 회전율

이 비율은 2020년 0.63에서 2024년 0.87로 꾸준히 상승하는 추세를 보여줍니다. 이는 자산이 같은 기간 동안 더 높은 수익 창출 능력을 보인다는 의미일 수 있으며, 자산 효율성 향상 또는 운영상의 개선을 반영할 가능성이 높습니다. 증가하는 자산 회전율은 비용 효율화 또는 영업 성과 강화를 시사하는 긍정적인 신호로 해석될 수 있습니다.

자본 지출

2020년부터 2024년까지 지속적으로 증가하는 경향이 관찰되며, 총 자본 지출이 연평균 상승하는 모습을 보여줍니다. 특히 2023년과 2024년에 큰 폭으로 증가하였으며, 이러한 증가는 기업이 설비 확장 또는 유지보수에 더 많은 투자를 하고 있음을 시사합니다. 2020년에서 2024년까지 약 120% 이상의 성장률을 기록하여 자본적 지출의 강화와 장기적 성장 전략을 반영하는 것으로 해석될 수 있습니다.

감가상각

감가상각 비용은 전반적으로 상승하는 추세를 보이고 있으며, 2020년 73,000천 달러에서 2024년 89,900천 달러로 증가하였음을 알 수 있습니다. 이는 자본 지출 증대의 결과로서, 감가상각 비용이 장기적으로 증가하는 것은 자산의 축적과 관련된 활동이 활발히 이루어지고 있음을 나타냅니다. 다만, 감가상각 증가율은 자본 지출 증가율에 비해 다소 낮아, 감가상각 방법 또는 자산의 내용 연수 변경 등 내부적 요인도 영향을 미쳤을 가능성을 시사합니다.

감가상각 비율 대비 보고 대상 부문 자본 지출

이 비율은 2020년 0.88에서 2024년 1.57로 지속적으로 상승하고 있으며, 이는 감가상각에 비해 자본 지출이 더욱 가파르게 증가하고 있음을 보여줍니다. 비율의 증가는 기업이 자산 구매 또는 확장에 더욱 집중하고 있으며, 장기적 성장 또는 경쟁력 강화를 위해 더 많은 투자를 하고 있음을 시사합니다. 이러한 트렌드는 기업의 미래 성장 동력 확보를 위한 전략적 투자와 관련된 것으로 해석될 수 있습니다.

자본 지출

2020년부터 2024년까지 자본 지출이 지속적으로 증가하는 추세를 보이고 있다. 특히 2021년 이후 급격한 상승이 관찰되며, 2022년에는 약 2.95억 달러로 전년 대비 대폭 증가하였다. 이후 2023년과 2024년에도 각각 약 3.10억 달러와 2.90억 달러 수준을 유지하며 높은 수준을 유지하고 있다. 이러한 증가는 회사의 설비 투자 또는 사업 확장에 적극적인 노력을 반영하는 것으로 해석될 수 있다.

감가상각

감가상각 비용 역시 전반적으로 상승하는 추세를 나타내고 있다. 2020년 약 8.76만 달러에서 2024년 약 16.27만 달러로 두 배 이상 증가하였다. 특히 2022년 이후 감가상각액이 눈에 띄게 증가하였으며, 이는 회사의 자본 투자 규모의 확대와 관련이 깊다고 볼 수 있다. 감가상각의 증가는 자산 감가상각 방법의 변화나 신규 자산의 도입을 시사할 수도 있다.

감가상각 비율 대비 보고 대상 부문 자본 지출

이 비율은 감가상각 비용 대비 자본 지출의 비율을 나타내며, 2020년 1.03에서 시작하여 2022년에는 2.34까지 상승하였다. 이는 자본 지출이 감가상각보다 훨씬 높은 수준으로 증가했음을 의미한다. 2023년과 2024년에는 이 비율이 다소 낮아지고 있으나, 여전히 1.78과 2.04로, 감가상각보다 훨씬 큰 규모의 투자가 지속되고 있음을 보여준다. 이는 회사가 장기적 성장과 자산 증대를 위해 상당한 자본 투자를 하고 있음을 반영한다.

자본 지출

2020년 이후 회사의 자본 지출은 변동을 보여주고 있으며, 2021년에 가장 높은 수준인 90,800천 달러를 기록한 후, 2022년에는 38,700천 달러로 급감하였다. 이후 2023년과 2024년에는 각각 32,600천 달러와 15,200천 달러로 지속적으로 감소하는 추세를 보이고 있다. 이러한 감소는 기업의 신규 투자 또는 자본 프로젝트에 대한 지출이 축소되고 있음을 시사한다.

감가상각

감가상각비는 2020년부터 2022년까지 큰 폭으로 하락하는 양상을 나타내며, 2020년 69,100천 달러에서 2022년에는 29,100천 달러로 크게 줄어들었다. 이후 2023년과 2024년에는 각각 26,000천 달러와 18,000천 달러로 계속 감소하여, 감가상각 관련 비용이 점진적으로 축소되고 있음을 반영한다. 이는 자산 규모 또는 투자 수준이 축소되고 있거나, 감가상각 비용이 축소될 만한 유형의 자산 자본화가 중단될 가능성을 시사한다.

감가상각 비율 대비 보고 대상 부문 자본 지출

이 비율은 2020년 약 0.62에서 2021년에는 1.37로 급증하였고, 이후 2022년 1.33, 2023년 1.25, 2024년 0.84로 점차 감소하는 추세를 보이고 있다. 이 지표는 감가상각비에 대한 자본 지출의 비율을 보여주며, 2021년에는 자본 지출이 감가상각비보다 상당히 높았음을 의미한다. 그러나 2022년 이후에는 비율이 점차 낮아지고 있어, 회사의 자본 지출과 감가상각비 간의 연계성이 축소되고 있음을 시사한다. 2024년에는 0.84로 낮아짐에 따라, 자본 투자 대비 감가상각 규모가 축소되고 있음을 알 수 있다.