Take-Two Interactive Software Inc. (NASDAQ:TTWO)

자산수익률비율(ROA)은 2020년 6월 30일 8.32%에서 2020년 12월 31일 8.26%로 소폭 감소한 후, 2021년 3월 31일 9.77%로 증가했습니다. 이후 2021년 6월 30일 10.34%까지 상승했지만, 2021년 9월 30일 8.52%로 다시 감소하는 추세를 보였습니다. 2022년 3월 31일에는 6.39%로 낮아졌고, 2022년 6월 30일에는 0.91%까지 하락했습니다. 이후 2022년 말부터 2023년 말까지 지속적으로 감소하여 2023년 12월 31일에는 -9.74%를 기록했습니다. 2024년 3월 31일에는 -30.65%로 급격히 감소했으며, 2024년 6월 30일 -29.36%, 2024년 9월 30일 -27.7%, 2024년 12월 31일 -48.79%로 감소폭이 확대되었습니다. 2025년 3월 31일에는 -48.79%를 유지했습니다.

재무 레버리지 비율은 2020년 6월 30일 2.03에서 2021년 6월 30일 1.74로 감소하는 경향을 보였습니다. 이후 2021년 9월 30일 1.91로 소폭 상승했지만, 2022년 3월 31일 1.72로 다시 감소했습니다. 2022년 말까지는 1.77에서 1.85 사이의 비교적 안정적인 수준을 유지했습니다. 2023년에는 1.74에서 1.8 사이의 변동을 보였으며, 2024년 3월 31일 2.16으로 상승했습니다. 2024년 6월 30일 2.16, 2024년 9월 30일 2.25, 2024년 12월 31일 2.22로 소폭 상승한 후 2025년 3월 31일 4.29로 크게 증가했습니다.

자기자본비율(ROE)은 2020년 6월 30일 16.85%에서 2021년 6월 30일 18.03%로 증가했습니다. 그러나 2021년 9월 30일 16.24%로 감소한 후, 2022년 3월 31일 10.97%로 크게 하락했습니다. 2022년 6월 30일에는 1.67%까지 감소했으며, 2022년 말부터 2023년 말까지 지속적으로 감소하여 2023년 12월 31일에는 -17.06%를 기록했습니다. 2024년 3월 31일에는 -66.06%로 급격히 감소했으며, 2024년 6월 30일 -63.43%, 2024년 9월 30일 -62.47%, 2024년 12월 31일 -209.52%로 감소폭이 확대되었습니다. 2025년 3월 31일에는 -209.52%를 유지했습니다.

분석 기간 동안 순이익률은 상당한 변동성을 보였습니다. 2020년 6월 30일에 13.22%로 시작하여 2021년 6월 30일에 19.45%로 정점을 찍었습니다. 이후 순이익률은 감소 추세를 보이며 2022년 말에는 4.26%까지 하락했습니다. 2023년에는 지속적인 하락세가 관찰되어 2023년 12월 31일에는 -70.33%에 도달했습니다. 2024년에도 부정적인 순이익률이 지속되었으며, 2025년 3월 31일에는 -79.5%로 최저점을 기록했습니다.

자산회전율은 상대적으로 안정적인 추세를 보였습니다. 2020년 6월 30일에 0.63으로 시작하여 2021년 9월 30일에 0.51까지 감소했습니다. 이후 2021년 12월 31일에 0.54로 소폭 반등했지만, 2022년에는 0.21에서 0.34 사이의 낮은 수준을 유지했습니다. 2023년에는 점진적인 증가세를 보이며 0.36에서 0.44로 상승했습니다. 2024년에는 0.42에서 0.61로 증가하여 자산 활용도가 개선되었음을 시사합니다.

재무 레버리지 비율은 분석 기간 동안 비교적 안정적으로 유지되었습니다. 2020년 6월 30일에 2.03으로 시작하여 2021년 6월 30일에 1.91로 감소했습니다. 이후 2022년까지 1.72에서 1.85 사이의 범위에서 변동했습니다. 2023년에는 1.74에서 2.16 사이로 증가했으며, 2024년에는 2.16에서 4.29로 급격하게 상승했습니다. 이는 부채 사용이 증가했음을 나타냅니다.

자기자본비율(ROE)은 순이익률의 추세와 유사하게 변동했습니다. 2020년 6월 30일에 16.85%로 시작하여 2021년 6월 30일에 18.03%로 정점을 찍었습니다. 이후 ROE는 감소 추세를 보이며 2022년 말에는 1.67%까지 하락했습니다. 2023년에는 지속적인 하락세가 관찰되어 2023년 12월 31일에는 -66.06%에 도달했습니다. 2024년에도 부정적인 ROE가 지속되었으며, 2025년 3월 31일에는 -209.52%로 최저점을 기록했습니다. 이는 자기자본 대비 수익성이 크게 악화되었음을 의미합니다.

제공된 데이터에 따르면, 순이익률은 2020년 6월 30일에 13.22%로 시작하여 2021년 6월 30일에 19.45%까지 증가하는 추세를 보였습니다. 이후 2021년 9월 30일에 16.72%로 감소했지만, 2021년 12월 31일까지는 15.4% 수준을 유지했습니다. 그러나 2022년 3월 31일 이후 순이익률은 급격히 감소하여 2022년 12월 31일에는 -21.02%까지 하락했습니다. 이러한 감소 추세는 2023년과 2024년에도 지속되어 2025년 3월 31일에는 -79.5%에 도달했습니다.

자산회전율은 2020년 6월 30일에 0.63으로 시작하여 2021년 9월 30일에 0.51까지 감소하는 경향을 보였습니다. 이후 2021년 12월 31일에 0.54로 소폭 반등했지만, 2022년 6월 30일까지 0.21로 크게 감소했습니다. 2022년 9월 30일에는 0.29, 2023년 3월 31일에는 0.36으로 점진적으로 증가하는 모습을 보였으며, 2024년 3월 31일에는 0.61로 최고점을 기록했습니다. 2024년 6월 30일에는 0.42로 감소하고, 2024년 9월 30일과 2024년 12월 31일에는 각각 0.42와 0.43으로 비슷한 수준을 유지했습니다.

자산수익률비율(ROA)은 2020년 6월 30일에 8.32%로 시작하여 2021년 6월 30일에 10.34%까지 증가했습니다. 이후 2021년 9월 30일에 8.52%로 감소했지만, 2021년 12월 31일까지는 8.27% 수준을 유지했습니다. 2022년 3월 31일 이후 ROA는 급격히 감소하여 2022년 12월 31일에는 -7.09%까지 하락했습니다. 이러한 감소 추세는 2023년과 2024년에도 지속되어 2025년 3월 31일에는 -48.79%에 도달했습니다. ROA의 감소는 순이익률의 감소와 유사한 패턴을 보입니다.

주요 관찰 사항

순이익률, 자산회전율, 자산수익률비율 모두 2022년 이후 전반적으로 감소하는 추세를 보입니다. 특히 순이익률과 ROA의 감소폭이 두드러집니다.

추세

2020년부터 2021년까지는 수익성이 개선되었으나, 2022년부터는 수익성이 급격히 악화되었습니다. 자산회전율은 상대적으로 안정적인 추세를 보였으나, 2022년 초에 큰 폭으로 감소했습니다.

잠재적 해석

수익성 악화는 비용 증가, 매출 감소, 또는 이 둘의 조합으로 인해 발생했을 수 있습니다. 자산회전율의 감소는 자산 활용 효율성 저하를 의미할 수 있습니다.