듀퐁 분석: ROE, ROA및 순이익률의 세분화
분기별 데이터
분해 ROE 는 순이익을 주주 자본으로 나눈 값을 구성 요소 비율의 곱으로 표현하는 것을 포함합니다.
ROE 두 가지 구성 요소로 세분화
Trade Desk Inc., ROE 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2025-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2025-03-31), 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-03-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-03-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-03-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-03-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-03-31).
- 자산수익률비율 (ROA)
- 2020년부터 2021년 초까지 데이터가 누락되어 있으며, 2021년 3월 이후로 점진적인 상승세를 보이고 있다. 특히 2023년 초부터 연평균 3.66%~4.32% 범위 내에서 지속적으로 증가하는 추세가 관찰된다. 2024년 3분기부터 2025년 6월까지의 최신 데이터까지 강한 성장세를 이어가며, 최종 보고 기간에는 7% 이상으로 상승하였다. 이는 자산의 효율적 활용 또는 수익성 개선이 지속되고 있음을 시사한다.
- 재무 레버리지 비율
- 이 비율은 전반적으로 비교적 안정적인 범위 내에서 변동하는 모습을 보이며, 2.07에서 2.62 사이의 값을 나타내고 있다. 2020년 3월 이후 약간의 감소 양상을 보였으나, 이후 다시 상승하거나 안정화하는 모습을 보여준다. 특히 2023년 이후 소폭 증가하는 경향을 보여 두 차례의 측정치에서 2.1 이상을 유지하였다. 이는 회사의 재무구조가 비교적 안정적임을 반영하지만, 일정 수준의 레버리지 활용이 지속되고 있음을 의미한다.
- 자기자본비율 (ROE)
- 이 지표는 2021년 이후 뚜렷한 상승세를 지속하고 있으며, 특히 2023년과 2024년 동안 지속적으로 증가하는 경향이 두드러진다. 2021년에는 약 21% 수준이었으나, 2024년에는 13%를 넘어 15% 이상으로 안정적으로 확대되었다. 최근 데이터는 15%를 상회하며 기업이 자기자본의 수익성을 꾸준히 향상시키고 있음을 시사한다. 상승세는 회사의 경영상 또는 재무적 노력을 반영하는 것으로 보인다.
ROE 세 가지 구성 요소로 세분화
Trade Desk Inc., ROE 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2025-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2025-03-31), 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-03-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-03-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-03-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-03-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-03-31).
- 순이익률(Net Profit Margin Ratio)
- 2020년 3월부터 2020년 12월까지는 데이터가 누락되어 명확한 추세를 파악하기 어렵지만, 2021년 이후로는 지속적인 개선이 나타나고 있다. 2021년 3월 기준 약 11.51%였던 순이익률은 점차 상승하여 2024년 12월에는 약 16.04%에 이르렀으며, 이후 약간의 변동을 보이면서도 2025년 6월까지는 대체로 높은 수준을 유지하고 있다. 이는 전반적으로 수익성이 지속적으로 향상되고 있음을 보여준다.
- 자산회전율
- 이 비율 역시 2020년 6월 이후 데이터가 지속적으로 제공되었으며, 전반적으로 상승하는 추세를 보이고 있다. 2021년 3월 기준 0.33에서 2025년 6월에는 0.45까지 증가하여 자산이 효율적으로 활용되고 있음을 시사한다. 특히 2024년 이후로는 안정적인 증가세가 나타나고 있어 자산 운영의 효율성이 개선되고 있다고 평가할 수 있다.
- 재무 레버리지 비율
- 이 비율은 2020년 3월부터 2023년 초까지 비교적 안정적인 수준(2.07~2.72) 내에서 움직이다가, 2023년 이후에는 약간의 변동성을 보이고 있다. 2023년 6월 이후 특정 시점에서 2.1 내외의 수준으로 유지되고 있으며, 전반적으로 과도한 부채 수준에 비해 비교적 안정적인 재무 구조를 유지하고 있음을 시사한다.
- 자기자본비율 (ROE)
- 이 지표는 2020년 초에는 데이터가 누락되어 있으나, 2021년 이후부터 꾸준히 상승하는 추세를 보이고 있다. 2021년 3월 9.02%인 ROE는 시간이 지남에 따라 2024년 12월에는 약 13.33%까지 증가하였으며, 2025년 6월에도 15.48% 수준으로 유지되고 있다. 이는 자기자본 대비 수익성이 향상됨을 의미하며, 기업의 성장과 재무 성과가 개선되고 있음을 반영한다.
ROA 두 가지 구성 요소로 세분화
Trade Desk Inc., ROA 분해 (분기별 데이터)
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2025-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2025-03-31), 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-03-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-03-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-03-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-03-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-03-31).
- 순이익률(Net Profit Margin Ratio)
- 2020년 1분기까지는 추세가 제공되지 않고 있으며, 이후 2021년 3월부터 지속적으로 상승하는 경향이 관찰됩니다. 특히, 2024년 3월 이후에는 16% 내외의 높은 수준을 유지하며 안정적인 이익 창출 능력을 나타내고 있습니다. 이전의 낮은 또는 음수인 값에서 벗어나 긍정적 수익성 확보로 전환된 이후, 전반적으로 강한 성장세를 보이고 있습니다.
- 자산회전율
- 이 비율은 2020년 이후 꾸준히 상승하는 추세를 나타내며, 2021년 이후 0.33에서 0.45 사이를 유지하고 있습니다. 이는 자산을 활용한 수익 창출 효율이 점차 향상되고 있음을 의미하며, 자산 운용의 효과가 증대되고 있는 것으로 평가됩니다. 특히, 2023년과 2024년에는 안정적인 성장세를 보이며, 기업이 자산을 보다 효율적으로 사용하는 경향을 반영합니다.
- 자산수익률(ROA, Return on Assets)
- 2020년부터는 음수 또는 낮은 수치로 시작했으나, 이후 점차 상승하는 흐름을 보이고 있습니다. 2021년 이후 2%대에서 3%대를 넘어서면서 전체적인 수익성 개선이 나타나고 있으며, 특히 2023년과 2024년에는 4%를 초과하는 수익률을 기록하여, 자산에 대한 수익성 증가를 보여줍니다. 이는 매출 성장과 비용 효율성의 향상에 힘입은 것으로 해석됩니다.