경제적 부가가치 (EVA)
EVA는 Stern Stewart의 등록 상표입니다.
경제적 부가가치 또는 경제적 이익은 수익과 비용의 차이이며, 비용에는 비용뿐만 아니라 자본 비용도 포함됩니다.
유료 사용자를 위한 영역
무료 체험하기
이번 주에 무료로 사용할 수 있는 Ecolab Inc. 페이지:
데이터는 뒤에 숨겨져 있습니다.
이것은 일회성 지불입니다. 자동 갱신은 없습니다.
우리는 받아 들인다 :
경제적 이익
Ecolab Inc., 경제적 이익계산
US$ 단위 천
| 12개월 종료 | 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 세후 순영업이익 (NOPAT)1 | ||||||
| 자본 비용2 | ||||||
| 투자 자본3 | ||||||
| 경제적 이익4 | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 NOPAT. 자세히 보기 »
2 자본 비용. 자세히 보기 »
3 투자 자본. 자세히 보기 »
4 2021 계산
경제적 이익 = NOPAT – 자본 비용 × 투자 자본
= – × =
최근 5년간의 재무 데이터를 분석한 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.
- 세후 순영업이익 (NOPAT)
- 세후 순영업이익은 2017년 1369555천 달러에서 2018년 1771309천 달러로 증가했습니다. 이후 2019년에는 1736725천 달러로 소폭 감소했으며, 2020년에는 1206880천 달러로 크게 감소했습니다. 2021년에는 1348902천 달러로 다시 증가했지만, 2018년 수준에는 미치지 못했습니다. 전반적으로 변동성이 큰 추세를 보입니다.
- 자본 비용
- 자본 비용은 2017년 12.65%에서 2018년 13.26%, 2019년 13.4%, 2020년 13.45%로 꾸준히 증가했습니다. 2021년에는 12.89%로 소폭 감소했지만, 여전히 2017년보다 높은 수준을 유지하고 있습니다. 자본 조달 비용이 전반적으로 증가하는 경향을 나타냅니다.
- 투자 자본
- 투자 자본은 2017년 17388578천 달러에서 2018년 17830002천 달러, 2019년 18090500천 달러로 증가했습니다. 2020년에는 15595900천 달러로 감소했지만, 2021년에는 18430300천 달러로 다시 증가하여 최고치를 기록했습니다. 투자 자본은 전반적으로 증가하는 추세를 보이지만, 2020년에 일시적인 감소가 있었습니다.
- 경제적 이익
- 경제적 이익은 5년 내내 음수 값을 유지했습니다. 2017년 -830018천 달러에서 2018년 -592273천 달러로 감소했지만, 이후 2019년 -687555천 달러, 2020년 -891218천 달러, 2021년 -1026378천 달러로 지속적으로 감소했습니다. 경제적 이익의 감소 추세는 투자 자본 대비 수익 창출 능력이 저하되고 있음을 시사합니다.
전반적으로, 세후 순영업이익은 변동성이 크고, 자본 비용은 증가하는 추세이며, 투자 자본은 증가했지만 경제적 이익은 지속적으로 감소하고 있습니다. 이러한 추세는 수익성 개선 및 자본 효율성 향상을 위한 전략적 검토의 필요성을 시사합니다.
세후 순영업이익 (NOPAT)
Ecolab Inc., NOPAT계산
US$ 단위 천
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 이연법인세비용(deferred tax expense) 제거. 자세히 보기 »
2 예상 신용손실충당금 증감 추가.
3 LIFO 예비력 증가(감소) 추가. 자세히 보기 »
4 구조조정책임의 증가(감소) 추가의 건.
5 이콜랩에 귀속되는 순이익(손실)에 지분등가의 증가(감소) 추가.
6 2021 계산
자본화된 운용리스에 대한 이자비용 = 운용리스 책임 × 할인율
= × =
7 2021 계산
이자 비용의 세제 혜택 = 조정된 이자 비용 × 법정 소득세율
= × 21.00% =
8 이콜랩에 귀속되는 순이익(손실)에 세후 이자 비용 추가.
9 2021 계산
투자 수익의 세무비용(급부금) = 투자 소득, 세전 × 법정 소득세율
= × 21.00% =
10 세후 투자 소득의 제거.
11 중단된 운영 제거.
- 순이익(손실)의 추세 및 변동
- 2017년부터 2019년까지 순이익은 비교적 안정적으로 증가하는 모습을 보였으며, 2018년과 2019년 각각 1,429,100천 달러와 1,558,900천 달러로 나타났습니다. 그러나 2020년에는 순이익이 큰 폭으로 감소하여 약 -1,205,100천 달러의 적자를 기록하였으며, 이는 전년도에 비해 급격한 하락을 의미합니다. 이후 2021년에는 1,129,900천 달러로 다시 흑자로 전환, 정상 수준을 회복한 양상을 보여주고 있습니다.
- 세후 순영업이익(NOPAT)의 추세 및 변동
-
세후 순영업이익은 2017년부터 2019년까지 꾸준한 증가세를 보였으며, 각각 1,369,555천 달러, 1,771,309천 달러, 1,736,725천 달러로 기록되었습니다. 이는 운영 성과가 전반적으로 개선되고 있음을 시사합니다. 2020년에는 불가피한 요인으로 인해 1,206,880천 달러로 감소하였으나, 2021년에는 다시 상승하여 1,348,902천 달러를 기록함으로써, 영업이익 기반의 수익성 유지 및 회복 시도를 보여줍니다.
전체적으로 두 재무 지표 모두 과거에는 성장하는 흐름을 보였으나, 2020년 팬데믹 등의 외부 충격에 영향을 받아 급감하는 모습을 확인할 수 있습니다. 2021년 이후에는 변동성을 겪으면서도 회복하는 경향을 보였으며, 이는 재무적 안정성을 향한 복원력을 보여주는 신호일 수 있습니다.
현금 영업세
Ecolab Inc., 현금 영업세계산
US$ 단위 천
| 12개월 종료 | 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 소득세 충당금 | ||||||
| 덜: 이연소득세비용(급여) | ||||||
| 더: 이자 비용으로 인한 세금 절감 | ||||||
| 덜: 투자 소득에 부과되는 세금 | ||||||
| 현금 영업세 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
- 소득세 충당금
- 2017년부터 2021년까지 소득세 충당금은 일정한 변동을 보이고 있으며, 전반적인 추세는 상당히 다이나믹하다. 2017년의 242,400천 달러에서 2018년에는 급증하여 364,300천 달러에 달했고, 이후 2019년에는 소폭 감소하여 322,700천 달러로 나타났다. 2020년에는 큰 폭으로 감소하여 176,600천 달러까지 하락하였으며, 2021년에는 다시 증가하여 270,200천 달러를 기록하였다. 이러한 변화는 기업의 과세 예상 및 재무 전략 변화, 또는 세금 관련 회계 정책의 조정 가능성을 시사한다.
- 현금 영업세
- 현금 영업세는 전체적으로 상대적으로 높은 수준을 유지하면서도 연도별 변동성을 보여준다. 2017년에는 692,614천 달러로 정점을 찍었으며, 2018년에는 큰 폭으로 감소하여 329,842천 달러를 기록하였다. 이후 2019년에는 다시 상승하여 405,411천 달러로 나타났으며, 2020년에는 하락세를 보여 280,171천 달러까지 떨어졌다. 2021년에는 다시 상승하여 319,507천 달러를 기록하였다. 이러한 변동은 영업 활동의 규모, 시장 환경, 또는 기업의 현금 흐름 전략 변화와 관련이 있을 수 있다.
투자 자본
Ecolab Inc., 투자 자본금계산 (자금 조달 접근 방식)
US$ 단위 천
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 자본화된 운영 리스의 추가.
2 자산과 부채에서 이연된 세금을 제거합니다. 자세히 보기 »
3 의심스러운 미수금에 대한 충당금 추가.
4 LIFO 예비력 추가. 자세히 보기 »
5 구조조정 책임의 추가.
6 총 이콜랩 주주의 자기자본에 대한 지분 등가물 추가.
7 누적된 기타 포괄 소득의 제거.
8 진행 중인 공사 빼기.
- 총 부채 및 임대
- 2017년 이후 총 부채 및 임대 규모는 전체적으로 변동이 있었으며, 2019년까지는 감소하는 추세를 보였다. 특히, 2017년에서 2019년 사이에 약 943,178천 달러의 감소가 관찰된다. 이후 2020년에는 다소 회복하여 7,112,700천 달러를 기록하고, 2021년에는 다시 증가하여 9,155,900천 달러에 이르렀다. 이러한 변화는 기업의 재무구조 조정 혹은 자본 조달 활동의 영향을 받은 것으로 해석될 수 있다.
- 총 이콜랩 주주 지분
- 주주 지분은 전반적으로 증가하는 모습을 보이고 있으며, 2017년 7,618,500천 달러에서 2019년 8,685,300천 달러까지 상승하였다. 그러나 2020년에는 다소 큰 폭으로 하락하여 6,166,500천 달러로 감소하였다. 2021년에는 다시 상승하여 7,224,200천 달러를 기록하였다. 이러한 패턴은 기업의 자본 회복 및 재무 전략에 따른 일시적 변동을 반영하는 것으로 보인다.
- 투자 자본
- 투자 자본은 연 평균으로 비교적 안정된 수준을 유지하고 있으며, 2017년 17,385,578천 달러에서 2019년 18,090,500천 달러까지 소폭 증가하였다. 2020년에는 감소하여 15,595,900천 달러를 기록했으나, 2021년에는 다시 큰 폭으로 회복되어 18,430,300천 달러에 이르렀다. 이러한 추세는 기업의 성장 전략이나 자금 배분 정책의 변화와 관련 있을 수 있다.
자본 비용
Ecolab Inc., 자본 비용계산
| 자본금 (공정가치)1 | 무게 | 자본 비용 | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 주주의 자본2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 빚3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 운용리스 책임4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 합계: | |||||||||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31).
| 자본금 (공정가치)1 | 무게 | 자본 비용 | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 주주의 자본2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 빚3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 운용리스 책임4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 합계: | |||||||||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2020-12-31).
| 자본금 (공정가치)1 | 무게 | 자본 비용 | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 주주의 자본2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 빚3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 운용리스 책임4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 합계: | |||||||||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2019-12-31).
| 자본금 (공정가치)1 | 무게 | 자본 비용 | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 주주의 자본2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 빚3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 운용리스 책임4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| 합계: | |||||||||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2018-12-31).
| 자본금 (공정가치)1 | 무게 | 자본 비용 | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 주주의 자본2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 빚3 | ÷ | = | × | × (1 – 35.00%) | = | ||||||||
| 운용리스 책임4 | ÷ | = | × | × (1 – 35.00%) | = | ||||||||
| 합계: | |||||||||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
경제적 스프레드 비율
Ecolab Inc., 경제적 스프레드 비율계산, 벤치마크와 비교
| 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 경제적 이익1 | ||||||
| 투자 자본2 | ||||||
| 성능 비율 | ||||||
| 경제적 스프레드 비율3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| 경제적 스프레드 비율경쟁자4 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 경제적 이익. 자세히 보기 »
2 투자 자본. 자세히 보기 »
3 2021 계산
경제적 스프레드 비율 = 100 × 경제적 이익 ÷ 투자 자본
= 100 × ÷ =
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
최근 5년간의 재무 데이터를 분석한 결과, 경제적 이익은 전반적으로 감소하는 추세를 보입니다. 2017년에는 -830,018 US$ 단위 천을 기록했으며, 2021년에는 -1,026,378 US$ 단위 천으로 감소했습니다. 감소폭은 2020년과 2021년에 두드러지게 나타났습니다.
투자 자본은 변동성을 보입니다. 2017년 17,388,578 US$ 단위 천에서 2018년 17,830,002 US$ 단위 천으로 증가했으나, 2019년 18,090,500 US$ 단위 천을 거쳐 2020년에는 15,595,900 US$ 단위 천으로 감소했습니다. 이후 2021년에는 18,430,300 US$ 단위 천으로 다시 증가했습니다. 전반적으로 투자 자본은 2021년에 가장 높은 수준을 보였습니다.
- 경제적 스프레드 비율
- 경제적 스프레드 비율은 꾸준히 음의 값을 유지하며, 전반적으로 악화되는 경향을 보입니다. 2017년 -4.77%에서 2018년 -3.32%로 개선되었으나, 이후 2019년 -3.8%, 2020년 -5.71%, 2021년 -5.57%로 지속적으로 감소했습니다. 이는 투자 자본 대비 경제적 이익 창출 능력이 점차 약화되고 있음을 시사합니다.
경제적 이익의 지속적인 감소와 경제적 스프레드 비율의 악화는 우려스러운 부분입니다. 투자 자본은 변동성을 보이지만, 전반적으로 경제적 이익 감소를 상쇄하기에는 부족한 것으로 보입니다. 이러한 추세는 향후 수익성 개선을 위한 전략 수립의 필요성을 강조합니다.
경제적 이익 마진 비율
Ecolab Inc., 경제적 이익 마진 비율계산, 벤치마크와 비교
| 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 경제적 이익1 | ||||||
| 순 매출액 | ||||||
| 성능 비율 | ||||||
| 경제적 이익 마진 비율2 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| 경제적 이익 마진 비율경쟁자3 | ||||||
| Linde plc | ||||||
| Sherwin-Williams Co. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 경제적 이익. 자세히 보기 »
2 2021 계산
경제적 이익 마진 비율 = 100 × 경제적 이익 ÷ 순 매출액
= 100 × ÷ =
3 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
최근 5년간의 재무 데이터를 분석한 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.
- 경제적 이익
- 경제적 이익은 2017년부터 2021년까지 지속적으로 감소하는 추세를 보입니다. 2017년 -830,018 US$ 단위 천에서 2021년에는 -1,026,378 US$ 단위 천으로 감소했습니다. 이러한 감소는 전반적인 수익성 악화를 시사합니다.
- 순 매출액
- 순 매출액은 2017년부터 2019년까지 증가세를 보이다가 2020년에 급격히 감소했습니다. 2017년 13,838,300 US$ 단위 천에서 2019년 14,906,300 US$ 단위 천으로 증가했지만, 2020년에는 11,790,200 US$ 단위 천으로 감소했습니다. 2021년에는 소폭 회복되어 12,733,100 US$ 단위 천을 기록했습니다. 매출액 감소는 외부 요인 또는 내부 운영상의 문제와 관련될 수 있습니다.
- 경제적 이익 마진 비율
- 경제적 이익 마진 비율은 2017년부터 2021년까지 지속적으로 악화되었습니다. 2017년 -6%에서 2021년에는 -8.06%로 하락했습니다. 이는 매출액 대비 경제적 이익의 비율이 감소하고 있음을 의미하며, 수익성 감소와 직접적인 관련이 있습니다. 마진 비율의 지속적인 감소는 비용 관리 또는 가격 책정 전략에 대한 재검토의 필요성을 시사합니다.
전반적으로, 분석 기간 동안 경제적 이익과 경제적 이익 마진 비율은 악화되었으며, 순 매출액은 변동성을 보였습니다. 이러한 추세는 회사의 수익성과 운영 효율성에 대한 우려를 제기합니다.