Lockheed Martin Corp. (NYSE:LMT) 

전반적으로, 보고된 기간 동안 여러 재무 항목에서 일관된 추세와 변동성이 관찰됩니다.

친화도

친화도는 2021년 10813백만 달러에서 2025년 11314백만 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 이러한 증가는 전반적인 사업 활동의 점진적인 확장을 나타냅니다.

고객 프로그램

고객 프로그램은 2021년 3184백만 달러에서 2025년까지 3186백만 달러로 비교적 안정적으로 유지됩니다. 이러한 안정성은 해당 부문에서 지속적인 활동 수준을 시사합니다.

고객 관계

고객 관계는 2021년 120백만 달러에서 2022년 94백만 달러로 감소한 후 2025년까지 94백만 달러로 유지됩니다. 초기 감소 후 안정화된 수준은 고객 관계 관리 전략의 변화 또는 특정 프로젝트 완료를 반영할 수 있습니다.

기타

기타 항목은 2021년 76백만 달러에서 2022년 72백만 달러로 감소한 후 2025년 281백만 달러로 크게 증가합니다. 이러한 상당한 증가는 기타 범주에 포함된 특정 활동 또는 거래의 변화를 나타냅니다.

유한 수명의 무형 자산, 총 보유액

유한 수명의 무형 자산의 총 보유액은 2021년 3380백만 달러에서 2025년 3561백만 달러로 꾸준히 증가합니다. 이는 무형 자산에 대한 지속적인 투자를 나타냅니다.

누적 상각

누적 상각은 2021년 -1561백만 달러에서 2025년 -2511백만 달러로 지속적으로 감소합니다(절대값으로 증가). 이는 시간이 지남에 따라 무형 자산의 가치 감소를 반영합니다.

유한 무형 자산, 순 보유액

유한 무형 자산의 순 보유액은 2021년 1819백만 달러에서 2025년 1050백만 달러로 꾸준히 감소합니다. 이는 누적 상각의 영향과 무형 자산의 총 보유액 증가의 조합을 반영합니다.

상표

상표는 2021년 887백만 달러에서 2024년 837백만 달러로 감소한 후 2025년까지 837백만 달러로 유지됩니다. 이러한 감소는 상표 가치 평가의 변화를 나타낼 수 있습니다.

무기한으로 살았던 무형 자산

무기한으로 살았던 무형 자산은 2021년 887백만 달러에서 2024년 837백만 달러로 감소한 후 2025년까지 837백만 달러로 유지됩니다. 상표와 유사하게, 이는 가치 평가의 변화를 나타낼 수 있습니다.

취득한 무형 자산

취득한 무형 자산은 2021년 2706백만 달러에서 2025년 1887백만 달러로 꾸준히 감소합니다. 이는 취득 활동의 감소 또는 기존 무형 자산의 상각을 나타낼 수 있습니다.

영업권 및 취득한 무형 자산

영업권 및 취득한 무형 자산은 2021년 13519백만 달러에서 2025년 13201백만 달러로 약간 감소합니다. 이러한 감소는 취득 활동의 감소 또는 기존 자산의 상각을 반영할 수 있습니다.

총 자산

총 자산은 2021년 508억 7,300만 달러에서 2025년 598억 4,000만 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 2022년에는 528억 8,000만 달러로 증가했지만, 2023년에는 524억 5,600만 달러로 소폭 감소했습니다. 이후 2024년에는 556억 1,700만 달러로 다시 증가하여 2025년까지 상승세를 이어갔습니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2021년 400억 6,000만 달러에서 2025년 485억 2,600만 달러로 전반적으로 증가하는 경향을 나타냅니다. 총 자산과 유사하게 2023년에는 416억 5,700만 달러로 소폭 감소했지만, 이후 2024년과 2025년에 걸쳐 증가했습니다. 조정된 총 자산의 증가폭은 총 자산의 증가폭보다 다소 완만합니다.

주주의 자본

주주의 자본은 2021년 109억 5,900만 달러에서 2023년 68억 3,500만 달러로 감소했습니다. 2022년에는 92억 6,600만 달러로 감소한 후, 2023년에 더욱 감소하는 추세를 보였습니다. 2024년에는 63억 3,300만 달러로 소폭 반등했지만, 2025년에는 67억 2,100만 달러로 증가하여 감소 추세가 둔화되는 모습을 보입니다.

조정된 주주 자본

조정된 주주 자본은 2021년 146만 달러에서 2025년 -45억 9,300만 달러로 지속적으로 감소하는 뚜렷한 추세를 보입니다. 2022년에는 -15억 1,400만 달러로 감소했으며, 이후 2023년과 2024년에 걸쳐 감소폭이 더욱 확대되었습니다. 조정된 주주 자본의 감소는 회사의 재무 건전성에 대한 주의를 요하는 부분입니다.

제공된 재무 데이터를 분석한 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.

총 자산 회전율

총 자산 회전율은 2021년 1.32에서 2025년 1.25로 전반적으로 감소하는 경향을 보입니다. 2022년에는 1.25로 감소했다가 2023년 1.29로 소폭 상승했지만, 이후 다시 감소하여 2024년 1.28, 2025년 1.25를 기록했습니다. 이는 자산 활용 효율성이 다소 저하되고 있음을 시사합니다.

총 자산 회전율(조정)

총 자산 회전율(조정)은 2021년 1.67에서 2025년 1.55로 감소하는 추세를 보입니다. 2022년 1.57로 감소한 후 2023년 1.62로 소폭 반등했지만, 이후 2024년 1.59, 2025년 1.55로 감소했습니다. 이는 조정된 자산 기준으로도 자산 활용 효율성이 감소하고 있음을 나타냅니다.

재무 레버리지 비율

재무 레버리지 비율은 2021년 4.64에서 2025년 8.9로 꾸준히 증가하는 경향을 보입니다. 2022년 5.71, 2023년 7.67, 2024년 8.78로 점진적으로 상승하며, 부채를 활용한 재무 구조가 강화되고 있음을 시사합니다. 이는 잠재적으로 재무 위험을 증가시킬 수 있습니다.

재무 레버리지 비율(조정)

재무 레버리지 비율(조정)은 2021년 274.38로 기록되었으며, 이후 데이터는 누락되었습니다. 따라서 추세 분석이 불가능합니다.

자기자본이익률(ROE)

자기자본이익률(ROE)은 2021년 57.62%에서 2023년 101.24%로 크게 증가했다가, 2024년 84.26%, 2025년 74.65%로 감소하는 변동성을 보입니다. 2023년의 높은 ROE는 예외적인 성과를 나타내지만, 이후 감소 추세는 수익성이 다소 둔화되고 있음을 시사합니다.

자기자본비율(조정)

자기자본비율(조정)은 2021년 4325.34로 기록되었으며, 이후 데이터는 누락되었습니다. 따라서 추세 분석이 불가능합니다.

자산수익률(ROE) 비율

자산수익률(ROE) 비율은 2021년 12.41%에서 2023년 13.19%로 소폭 증가했다가, 2024년 9.59%, 2025년 8.38%로 감소하는 추세를 보입니다. 이는 자산 대비 수익 창출 능력이 점차 감소하고 있음을 나타냅니다.

자산수익률(ROE) 비율(조정)

자산수익률(ROE) 비율(조정)은 2021년 15.76%에서 2023년 16.61%로 증가했다가, 2024년 11.98%, 2025년 10.34%로 감소하는 추세를 보입니다. 이는 조정된 자산 기준으로도 수익성이 둔화되고 있음을 시사합니다.

전반적으로, 재무 레버리지는 증가하는 반면, 자산 활용 효율성과 수익성은 감소하는 경향을 보입니다. 이는 향후 재무 건전성에 대한 주의 깊은 모니터링이 필요함을 시사합니다.

총 자산

총 자산은 2021년 508억 7,300만 달러에서 2025년 598억 4,000만 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 2022년에는 528억 8,000만 달러로 증가했지만, 2023년에는 524억 5,600만 달러로 소폭 감소했습니다. 이후 2024년에는 556억 1,700만 달러로 다시 증가하여 2025년까지 상승세를 이어갔습니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2021년 400억 6,000만 달러에서 2025년 485억 2,600만 달러로 전반적으로 증가하는 경향을 나타냅니다. 총 자산과 유사하게 2023년에는 416억 5,700만 달러로 감소했지만, 이후 2024년과 2025년에 걸쳐 증가했습니다. 조정된 총 자산의 증가폭은 총 자산의 증가폭보다 상대적으로 작습니다.

총 자산 회전율

총 자산 회전율은 2021년 1.32에서 2025년 1.25로 전반적으로 감소하는 추세를 보입니다. 2022년에는 1.25로 감소한 후, 2023년에는 1.29로 소폭 반등했지만, 2024년에는 1.28로 다시 감소하여 2025년까지 하락세를 유지했습니다.

총 자산 회전율(조정)

조정된 총 자산 회전율은 2021년 1.67에서 2025년 1.55로 감소하는 경향을 보입니다. 총 자산 회전율과 마찬가지로 2022년에는 1.57로 감소한 후, 2023년에는 1.62로 소폭 반등했지만, 2024년에는 1.59로 다시 감소하여 2025년까지 하락세를 이어갔습니다. 조정된 총 자산 회전율의 감소폭은 총 자산 회전율의 감소폭보다 상대적으로 작습니다.

전반적으로 자산 규모는 증가하는 반면, 자산 회전율은 감소하는 추세를 보입니다. 이는 자산 활용 효율성이 다소 저하되고 있음을 시사할 수 있습니다. 조정된 자산 지표를 고려할 때, 자산 구성 요소의 변화가 회전율에 영향을 미칠 가능성도 있습니다.

제시된 재무 데이터는 2021년부터 2025년까지의 기간 동안 자산, 자본 및 레버리지와 관련된 특정 항목의 변화를 보여줍니다.

총 자산

총 자산은 2021년 508억 7,300만 달러에서 2025년 598억 4,000만 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 2022년과 2023년에는 소폭의 증가를 보이다가 2024년과 2025년에 증가폭이 확대되었습니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2021년 400억 6,000만 달러에서 2025년 485억 2,600만 달러로 전반적으로 증가하는 경향을 나타냅니다. 총 자산과 유사하게 2024년과 2025년에 증가폭이 두드러집니다.

주주의 자본

주주의 자본은 2021년 109억 5,900만 달러에서 2023년 68억 3,500만 달러로 감소했습니다. 이후 2024년 63억 3,300만 달러, 2025년 67억 2,100만 달러로 감소세가 둔화되고 소폭의 증가를 보입니다.

조정된 주주 자본

조정된 주주 자본은 2021년 1억 4,600만 달러에서 2025년 -45억 9,300만 달러로 지속적으로 감소하는 추세를 보입니다. 특히 2022년부터는 음수 값을 기록하며 감소폭이 커지고 있습니다.

재무 레버리지 비율

재무 레버리지 비율은 2021년 4.64에서 2025년 8.9로 꾸준히 증가했습니다. 이는 부채를 활용한 자산 확장이 이루어지고 있음을 시사합니다. 2024년과 2025년의 증가폭이 상대적으로 큽니다.

재무 레버리지 비율(조정)

2021년 274.38을 기록한 재무 레버리지 비율(조정)은 이후 데이터가 제공되지 않아 추세를 파악하기 어렵습니다. 2021년의 높은 수치는 조정된 자본 구조를 고려했을 때 상당한 수준의 레버리지를 나타냅니다.

전반적으로 자산은 증가하는 반면, 주주 자본은 감소하는 추세를 보이며, 재무 레버리지는 증가하고 있습니다. 조정된 주주 자본의 지속적인 감소는 재무 구조의 변화를 나타내는 중요한 지표로 해석될 수 있습니다.

최근 몇 년간 주주의 자본은 전반적으로 감소하는 추세를 보였습니다. 2021년 109억 5,900만 달러에서 2023년 68억 3,500만 달러로 감소했으며, 2024년에는 63억 3,300만 달러로 소폭 감소했습니다. 2025년에는 67억 2,100만 달러로 소폭 증가했지만, 여전히 2021년 수준에는 미치지 못합니다.

조정된 주주 자본은 2021년 1억 4,600만 달러에서 2025년 -45억 9,300만 달러로 지속적으로 감소했습니다. 특히 2022년부터 감소폭이 커졌으며, 2023년과 2024년에는 각각 -39억 6,400만 달러, -47억 3,400만 달러를 기록했습니다.

자기자본이익률(ROE)은 변동성을 보였습니다. 2021년 57.62%에서 2022년 61.86%로 소폭 상승한 후, 2023년에는 101.24%로 크게 증가했습니다. 그러나 2024년에는 84.26%로 감소했고, 2025년에는 74.65%로 추가 감소했습니다. 전반적으로 높은 수준을 유지하고 있지만, 감소 추세가 나타나고 있습니다.

자기자본비율(조정)은 2021년에 4,325.34%를 기록했지만, 이후 데이터는 제공되지 않았습니다. 따라서 2021년 이후의 추세를 파악하는 것은 불가능합니다.

주요 관찰 사항

주주의 자본은 감소하는 반면, 조정된 주주 자본은 크게 감소하고 있습니다. 이는 회사의 재무 구조에 변화가 있음을 시사할 수 있습니다.

자기자본이익률(ROE)

ROE는 높은 수준을 유지하고 있지만, 최근 감소 추세를 보이고 있습니다. 이는 수익성이 감소하거나 자본 효율성이 저하되었음을 나타낼 수 있습니다.

자기자본비율(조정)

2021년 이후의 데이터가 없어 추세를 파악할 수 없습니다.

총 자산

총 자산은 2021년 508억 7,300만 달러에서 2025년 598억 4,000만 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 2022년에는 528억 8,000만 달러로 증가했지만, 2023년에는 524억 5,600만 달러로 소폭 감소했습니다. 이후 2024년에는 556억 1,700만 달러로 다시 증가했으며, 2025년에는 598억 4,000만 달러로 가장 높은 수준을 기록했습니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2021년 400억 6,000만 달러에서 2025년 485억 2,600만 달러로 전반적으로 증가하는 경향을 나타냅니다. 총 자산과 유사하게 2023년에는 416억 5,700만 달러로 소폭 감소했지만, 2024년에는 445억 5,000만 달러로 반등했습니다. 조정된 총 자산의 증가폭은 총 자산의 증가폭보다 다소 완만합니다.

자산수익률(ROE) 비율

자산수익률(ROE) 비율은 변동성을 보입니다. 2021년 12.41%에서 2022년 10.84%로 감소한 후, 2023년에는 13.19%로 상승했습니다. 그러나 2024년에는 9.59%로 다시 감소했으며, 2025년에는 8.38%로 최저치를 기록했습니다. 전반적으로 ROE 비율은 하락하는 추세를 보입니다.

자산수익률(ROE) 비율(조정)

조정된 자산수익률(ROE) 비율 또한 변동성을 나타냅니다. 2021년 15.76%에서 2022년 13.62%로 감소한 후, 2023년에는 16.61%로 크게 상승했습니다. 2024년에는 11.98%로 감소했으며, 2025년에는 10.34%로 하락했습니다. 조정된 ROE 비율 역시 전반적으로 감소하는 경향을 보이지만, 비조정 ROE 비율보다는 높은 수준을 유지하고 있습니다.

전반적으로 자산 규모는 증가하는 반면, 수익성은 나타내는 ROE 비율은 감소하는 추세입니다. 조정된 ROE 비율은 비조정 ROE 비율보다 높은 수준을 유지하고 있지만, 이 역시 감소하는 경향을 보입니다. 이러한 추세는 자산 증가가 수익성 증가로 이어지지 못하고 있음을 시사합니다.