Lockheed Martin Corp. (NYSE:LMT) 

최근 몇 년간의 재무 데이터 분석 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.

전류

전류 자산은 2021년 14억 1,800만 달러에서 2022년 17억 500만 달러로 증가했습니다. 그러나 2023년에는 16억 7,600만 달러로 감소한 후 2024년에는 14억 7,200만 달러로 더욱 감소했습니다. 2025년에는 5억 3,300만 달러로 급격히 감소하는 추세를 보입니다.

지연

지연 자산은 2021년 -1억 8,300만 달러에서 2022년 -7억 5,700만 달러로 감소했습니다. 2023년에는 -4억 9,800만 달러로 감소폭이 줄어들었지만, 2024년에는 -5억 8,800만 달러로 다시 감소했습니다. 2025년에는 3억 7,200만 달러로 전환되어 긍정적인 값을 나타냅니다.

연방 및 외국 소득세 비용

연방 및 외국 소득세 비용은 2021년 12억 3,500만 달러에서 2022년 9억 4,800만 달러로 감소했습니다. 2023년에는 11억 7,800만 달러로 증가한 후 2024년에는 8억 8,400만 달러로 감소했습니다. 2025년에는 9억 500만 달러로 소폭 증가했습니다.

전반적으로, 전류 자산은 감소하는 추세를 보이고 있으며, 지연 자산은 변동성을 보이다가 2025년에 긍정적인 값으로 전환되었습니다. 소득세 비용은 상대적으로 안정적인 수준을 유지하고 있지만, 기간별로 변동이 있습니다. 이러한 추세는 회사의 유동성 관리 및 세금 전략에 영향을 미칠 수 있습니다.

최근 5년간의 재무 데이터 분석 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.

미국 연방 법정 세율

미국 연방 법정 세율은 2021년부터 2025년까지 일관되게 21%를 유지하고 있습니다. 이는 해당 기간 동안 세금 환경의 안정성을 시사합니다.

실효세율

실효세율은 2021년 16.4%에서 2022년 14.2%로 감소했습니다. 이후 2023년에는 14.5%로 소폭 상승했지만, 2024년에는 다시 14.2%로 감소했습니다. 2025년에는 15.3%로 증가하는 경향을 보입니다. 전반적으로 실효세율은 법정 세율보다 낮게 유지되고 있으며, 이는 세금 공제, 면제 또는 기타 요인에 기인할 수 있습니다. 실효세율의 변동성은 회사의 수익 구조, 세금 전략 및 기타 재무적 요인의 영향을 받는 것으로 보입니다.

실효세율의 변동은 법정 세율의 변화와는 독립적으로 발생하며, 회사의 세금 부담에 영향을 미치는 내부 요인들을 반영하는 것으로 해석될 수 있습니다. 2025년의 실효세율 증가는 향후 세금 부담 증가 가능성을 시사합니다.

전반적으로, 제시된 데이터는 여러 재무 항목에서 2021년부터 2025년까지의 추세를 보여줍니다. 일부 항목은 꾸준한 증가 또는 감소를 보이는 반면, 다른 항목은 변동성을 나타냅니다.

연금

연금 관련 금액은 2021년 1985백만 달러에서 2022년 1340백만 달러로 감소한 후 2023년 1485백만 달러로 증가했습니다. 이후 2024년에는 1184백만 달러로 감소하고, 2025년에는 999백만 달러로 추가 감소하는 추세를 보입니다.

누적된 보상 및 복리후생

누적된 보상 및 복리후생은 2021년 957백만 달러에서 2022년 718백만 달러로 감소한 후 2023년 731백만 달러, 2024년 741백만 달러, 2025년 764백만 달러로 꾸준히 증가했습니다.

계약 회계 방법

계약 회계 방법은 2021년 470백만 달러에서 2022년 510백만 달러로 증가한 후 2023년 508백만 달러로 소폭 감소했습니다. 2024년에는 949백만 달러로 크게 증가했으며, 2025년에는 1217백만 달러로 추가 증가했습니다.

연구 개발 비용

연구 개발 비용은 2022년 2268백만 달러로 처음 나타났으며, 이후 2023년 1251백만 달러, 2024년 1643백만 달러, 2025년 1200백만 달러로 변동성을 보입니다.

국내 기업의 영업손실 및 크레딧

국내 기업의 영업손실 및 크레딧은 2024년 83백만 달러로 처음 나타났으며, 2025년에는 269백만 달러로 증가했습니다.

다른

“다른” 항목은 2021년 513백만 달러에서 2022년 491백만 달러로 감소한 후 2023년 506백만 달러, 2024년 528백만 달러, 2025년 343백만 달러로 변동성을 보입니다.

이연법인세 자산, 총

이연법인세 자산, 총액은 2021년 3925백만 달러에서 2022년 5327백만 달러로 증가한 후 2023년 4481백만 달러, 2024년 5128백만 달러, 2025년 4792백만 달러로 변동성을 보입니다.

가치평가충당금

가치평가충당금은 2021년 -15백만 달러에서 2022년 -31백만 달러, 2023년 -32백만 달러, 2024년 -41백만 달러, 2025년 -60백만 달러로 꾸준히 감소(음수 증가)했습니다.

이연법인세 자산, 순

이연법인세 자산, 순액은 2021년 3910백만 달러에서 2022년 5296백만 달러로 증가한 후 2023년 4449백만 달러, 2024년 5087백만 달러, 2025년 4732백만 달러로 변동성을 보입니다.

영업권 및 무형 자산

영업권 및 무형 자산은 2021년 -401백만 달러에서 2022년 -449백만 달러, 2023년 -494백만 달러, 2024년 -545백만 달러, 2025년 -580백만 달러로 꾸준히 감소(음수 증가)했습니다.

재산, 공장 및 장비

재산, 공장 및 장비는 2021년 -518백만 달러에서 2022년 -503백만 달러, 2023년 -415백만 달러, 2024년 -371백만 달러로 감소한 후 2025년에는 -512백만 달러로 증가했습니다.

다른

“다른” 항목은 2021년 -709백만 달러에서 2022년 -605백만 달러, 2023년 -597백만 달러, 2024년 -638백만 달러, 2025년 -683백만 달러로 꾸준히 감소(음수 증가)했습니다.

이연법인세 부채

이연법인세 부채는 2021년 -1628백만 달러에서 2022년 -1557백만 달러, 2023년 -1506백만 달러, 2024년 -1554백만 달러, 2025년 -1775백만 달러로 변동성을 보입니다.

순이연법인세자산(부채)

순이연법인세자산(부채)은 2021년 2282백만 달러에서 2022년 3739백만 달러로 증가한 후 2023년 2943백만 달러, 2024년 3533백만 달러, 2025년 2957백만 달러로 변동성을 보입니다.

최근 몇 년간 이연법인세 자산은 상당한 변동성을 보였습니다. 2021년 말 22억 9천만 달러에서 2022년 말에는 37억 4천만 달러로 크게 증가했습니다. 그러나 2023년 말에는 29억 5천만 달러로 감소한 후 2024년 말에는 35억 5천만 달러로 다시 증가했습니다. 2025년 말에는 29억 7천만 달러로 소폭 감소할 것으로 예상됩니다.

이연법인세 자산 추세

2021년에서 2022년 사이에 상당한 증가가 있었고, 이후 2023년에 감소한 후 2024년에 다시 증가하는 패턴을 보입니다. 이러한 변동성은 세법 변경, 과세 소득의 변동, 또는 세무 계획 전략의 변화와 관련이 있을 수 있습니다.

이연법인세 부채는 상대적으로 낮은 수준을 유지하고 있으며, 2021년 말 8백만 달러에서 2022년 말에는 5백만 달러로 감소했습니다. 2023년에는 1천만 달러로 증가한 후 2024년에는 24백만 달러로 크게 증가했습니다. 2025년 말에는 18백만 달러로 감소할 것으로 예상됩니다.

이연법인세 부채 추세

이연법인세 부채는 2024년에 상당한 증가를 보였으며, 이는 미래의 세금 납부 의무가 증가했음을 시사합니다. 2025년에는 감소할 것으로 예상되지만, 전반적인 추세는 이연법인세 자산의 변동성에 비해 상대적으로 안정적입니다.

두 항목 간의 관계를 고려할 때, 이연법인세 자산과 부채의 변동은 회사의 세무 포지션과 미래의 세금 영향에 대한 전략적 관리를 반영할 수 있습니다. 이연법인세 자산의 규모가 이연법인세 부채보다 훨씬 크다는 점은 회사가 미래에 세금 공제를 통해 이익을 얻을 수 있는 잠재력이 있음을 시사합니다.

제공된 재무 데이터에 따르면, 총 자산은 2021년부터 2025년까지 전반적으로 증가하는 추세를 보입니다. 2021년 508억 7,300만 달러에서 2025년에는 598억 4,000만 달러로 증가했습니다. 하지만 2022년과 2023년 사이에는 소폭 감소가 나타났습니다.

조정된 총 자산 역시 유사한 증가 추세를 나타내며, 2021년 485억 8,300만 달러에서 2025년 568억 6,500만 달러로 증가했습니다. 조정된 총 자산의 증가폭은 총 자산의 증가폭과 유사합니다.

총 부채는 2021년 399억 1,400만 달러에서 2025년 531억 1,900만 달러로 꾸준히 증가했습니다. 조정된 총 부채 또한 비슷한 패턴을 보이며, 2021년 399억 600만 달러에서 2025년 531억 100만 달러로 증가했습니다.

주주의 자본은 2021년 109억 5,900만 달러에서 2025년 67억 2,100만 달러로 감소했습니다. 조정된 주주 자본 역시 2021년 86억 7,700만 달러에서 2025년 37억 6,400만 달러로 감소하는 추세를 보입니다. 주주 자본의 감소는 다른 자산 및 부채 항목의 증가와 대조됩니다.

순이익은 2021년 63억 1,500만 달러에서 2023년 69억 2,000만 달러로 증가했다가, 2024년 53억 3,600만 달러, 2025년 50억 1,700만 달러로 감소했습니다. 조정된 순이익 역시 유사한 변동성을 보이며, 2021년 61억 3,200만 달러에서 2023년 64억 2,200만 달러로 증가했다가 이후 감소했습니다.

주요 관찰 사항

총 자산과 총 부채는 꾸준히 증가하는 반면, 주주의 자본은 감소하고 있습니다. 순이익은 변동성이 있으며, 최근에는 감소 추세를 보입니다.

잠재적 해석

자산과 부채의 증가는 사업 확장 또는 투자를 반영할 수 있습니다. 주주 자본의 감소는 배당금 지급, 자사주 매입 또는 손실 발생과 관련될 수 있습니다. 순이익의 감소는 경쟁 심화, 비용 증가 또는 거시 경제적 요인에 기인할 수 있습니다.

최근 몇 년간 순이익률은 변동성을 보였습니다. 2021년 9.42%에서 2022년에는 8.69%로 감소했다가 2023년에는 10.24%로 증가했습니다. 이후 2024년에는 7.51%로 다시 감소했고, 2025년에는 6.69%로 더욱 낮아졌습니다. 조정된 순이익률 역시 유사한 추세를 나타냈으며, 2021년 9.15%에서 2025년 7.18%로 감소했습니다.

총 자산 회전율은 1.32에서 1.25로 감소한 후 1.29로 소폭 반등했지만, 2024년과 2025년에는 각각 1.28과 1.25로 다시 감소하는 경향을 보였습니다. 조정된 총 자산 회전율은 1.38에서 1.32로 감소하는 유사한 패턴을 보였습니다.

재무 레버리지 비율은 4.64에서 8.90으로 꾸준히 증가했습니다. 특히 2023년과 2024년의 증가폭이 두드러졌습니다. 조정된 재무 레버리지 비율은 5.60에서 15.11로 더욱 가파르게 증가했습니다.

자기자본이익률(ROE)은 57.62%에서 101.24%로 크게 증가한 후 84.26%와 74.65%로 감소했습니다. 조정된 자기자본비율은 70.67%에서 143.17%로 증가했다가 감소하는 패턴을 보였습니다.

자산수익률(ROE) 비율은 12.41%에서 8.38%로 감소했습니다. 조정된 자산수익률(ROE) 비율 역시 12.62%에서 9.48%로 감소하는 추세를 보였습니다.

주요 관찰 사항

수익성 지표(순이익률, ROE)는 전반적으로 감소하는 경향을 보입니다.

자산 회전율은 소폭 감소하거나 정체되어 있습니다.

재무 레버리지 비율은 크게 증가하여 재무 위험이 증가할 수 있음을 시사합니다.

최근 몇 년간 순이익은 변동성을 보였습니다. 2021년 6315백만 달러에서 2022년에는 5732백만 달러로 감소했습니다. 이후 2023년에는 6920백만 달러로 증가했지만, 2024년에는 다시 5336백만 달러로 감소했습니다. 2025년에는 5017백만 달러로 소폭 감소하는 추세를 보입니다.

조정된 순이익 또한 유사한 추세를 나타냅니다. 2021년 6132백만 달러에서 2022년에는 4975백만 달러로 감소했고, 2023년에는 6422백만 달러로 증가했습니다. 2024년에는 4748백만 달러로 감소했으며, 2025년에는 5389백만 달러로 증가했습니다.

순이익률은 2021년 9.42%에서 2022년 8.69%로 감소했습니다. 2023년에는 10.24%로 크게 상승했지만, 2024년에는 7.51%로 감소했습니다. 2025년에는 6.69%로 추가적인 감소세를 보입니다.

조정된 순이익률은 순이익률과 유사한 패턴을 보입니다. 2021년 9.15%에서 2022년 7.54%로 감소했고, 2023년에는 9.5%로 상승했습니다. 2024년에는 6.68%로 감소했으며, 2025년에는 7.18%로 소폭 상승했습니다.

주요 관찰 사항

순이익과 조정된 순이익 모두 변동성이 있으며, 뚜렷한 증가 또는 감소 추세를 보이지 않습니다.

순이익률

순이익률과 조정된 순이익률 모두 2023년에 최고점을 기록한 후 2024년과 2025년에 감소했습니다. 이는 수익성 측면에서 잠재적인 하락세를 시사합니다.

조정된 순이익과의 비교

조정된 순이익률은 순이익률과 유사한 추세를 보이지만, 일반적으로 순이익률보다 약간 낮습니다. 이는 특정 항목의 조정이 순이익에 영향을 미치고 있음을 나타낼 수 있습니다.

총 자산

총 자산은 2021년 508억 7,300만 달러에서 2025년 598억 4,000만 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 2022년에는 528억 8,000만 달러로 증가했지만, 2023년에는 524억 5,600만 달러로 소폭 감소했습니다. 이후 2024년에는 556억 1,700만 달러로 다시 증가하여 2025년까지 상승세를 이어갔습니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2021년 485억 8,300만 달러에서 2025년 568억 6,500만 달러로 전반적으로 증가하는 경향을 나타냅니다. 총 자산과 유사하게 2022년과 2023년에 변동성을 보이며, 2022년에는 491억 3,600만 달러, 2023년에는 495억 300만 달러를 기록했습니다. 2024년에는 520억 6,000만 달러로 증가하여 2025년까지 증가 추세를 유지했습니다.

총 자산 회전율

총 자산 회전율은 2021년 1.32에서 2025년 1.25로 전반적으로 감소하는 추세를 보입니다. 2022년에는 1.25로 감소한 후, 2023년에는 1.29로 소폭 반등했지만, 2024년에는 1.28로 다시 감소하여 2025년에도 감소세가 지속되었습니다.

총 자산 회전율(조정)

조정된 총 자산 회전율은 2021년 1.38에서 2025년 1.32로 감소하는 경향을 보입니다. 2022년에는 1.34로 감소했지만, 2023년에는 1.36으로 소폭 상승했습니다. 2024년에는 1.36을 유지했지만, 2025년에는 1.32로 감소했습니다. 조정된 총 자산 회전율은 총 자산 회전율보다 다소 높은 수준을 유지하고 있습니다.

전반적으로 자산 규모는 증가하는 반면, 자산 회전율은 감소하는 추세를 보입니다. 이는 자산 활용 효율성이 다소 낮아지고 있음을 시사할 수 있습니다. 조정된 자산 회전율은 총 자산 회전율보다 상대적으로 안정적인 수준을 유지하고 있습니다.

제공된 재무 데이터를 분석한 결과, 총 자산은 전반적으로 증가하는 추세를 보입니다. 2021년 말 508억 7,300만 달러에서 2025년 말 598억 4,000만 달러로 증가했습니다. 하지만 2022년과 2023년 사이에 소폭 감소하는 구간이 나타났습니다.

조정된 총 자산 역시 유사한 증가 추세를 나타냅니다. 2021년 말 485억 8,300만 달러에서 2025년 말 568억 6,500만 달러로 증가했습니다. 조정된 총 자산의 증가폭은 총 자산의 증가폭과 유사합니다.

주주의 자본은 2021년 말 109억 5,900만 달러에서 2023년 말 68억 3,500만 달러로 감소한 후, 2025년 말 67억 2,100만 달러로 소폭 반등했습니다. 전반적으로 감소 추세를 보이다가 안정화되는 모습을 보입니다.

조정된 주주 자본은 주주의 자본과 유사한 추세를 보이며, 2021년 말 86억 7,700만 달러에서 2023년 말 38억 9,200만 달러로 크게 감소했습니다. 이후 2025년 말 37억 6,400만 달러로 소폭 증가했지만, 여전히 낮은 수준을 유지하고 있습니다.

재무 레버리지 비율은 2021년 4.64에서 2024년 8.78로 꾸준히 증가했습니다. 2025년에는 8.9로 소폭 상승하여, 전반적으로 높은 수준의 레버리지를 유지하고 있음을 나타냅니다.

조정된 재무 레버리지 비율은 재무 레버리지 비율보다 훨씬 높은 증가율을 보입니다. 2021년 5.6에서 2024년 18.59로 급격히 증가했으며, 2025년에는 15.11로 감소했지만 여전히 높은 수준입니다. 이는 조정된 자산 및 자본 구조를 고려했을 때, 부채 의존도가 상당히 높다는 것을 시사합니다.

주요 관찰 사항

총 자산 및 조정된 총 자산은 증가 추세이지만, 주주의 자본 및 조정된 주주 자본은 감소 추세를 보입니다.

레버리지

재무 레버리지 비율과 조정된 재무 레버리지 비율 모두 증가하여, 부채 의존도가 높아지고 있음을 나타냅니다. 특히 조정된 레버리지 비율의 급격한 증가는 주의가 필요합니다.

최근 몇 년간 순이익은 변동성을 보였습니다. 2021년에는 6315백만 달러를 기록한 후 2022년에는 5732백만 달러로 감소했습니다. 이후 2023년에는 6920백만 달러로 증가했지만, 2024년에는 5336백만 달러로 다시 감소했고, 2025년에는 5017백만 달러로 소폭 감소했습니다.

조정된 순이익 또한 유사한 추세를 나타냈습니다. 2021년 6132백만 달러에서 2022년 4975백만 달러로 감소했고, 2023년에는 6422백만 달러로 증가했습니다. 2024년에는 4748백만 달러로 감소했으며, 2025년에는 5389백만 달러로 증가했습니다.

주주의 자본은 전반적으로 감소하는 추세를 보였습니다. 2021년 10959백만 달러에서 2023년 6835백만 달러로 감소했고, 2024년에는 6333백만 달러로 더욱 감소했습니다. 2025년에는 6721백만 달러로 소폭 증가했지만, 여전히 2021년 수준에는 미치지 못합니다.

조정된 주주 자본 역시 감소 추세를 보였습니다. 2021년 8677백만 달러에서 2024년 2800백만 달러로 크게 감소했습니다. 2025년에는 3764백만 달러로 증가했지만, 여전히 낮은 수준입니다.

자기자본이익률(ROE)은 상당한 변동성을 보였습니다. 2021년 57.62%에서 2022년 61.86%로 소폭 증가한 후, 2023년에는 101.24%로 크게 증가했습니다. 2024년에는 84.26%로 감소했고, 2025년에는 74.65%로 추가 감소했습니다.

자기자본비율(조정)은 2021년 70.67%에서 2023년 165.01%로 크게 증가했습니다. 2024년에는 169.57%로 더욱 증가했지만, 2025년에는 143.17%로 감소했습니다. 전반적으로 높은 수준을 유지하고 있습니다.

주요 관찰 사항

순이익과 조정된 순이익은 변동성이 있지만, 전반적으로 2021년과 2023년 사이에 최고점을 기록했습니다. 2024년과 2025년에는 감소하는 경향을 보입니다.

주주의 자본과 조정된 주주 자본은 지속적으로 감소하는 추세를 보이고 있습니다. 이는 자본 구조의 변화 또는 자본 환원 활동을 시사할 수 있습니다.

ROE는 높은 변동성을 보이지만, 전반적으로 높은 수준을 유지하고 있습니다. 이는 자본을 효율적으로 활용하고 있음을 나타낼 수 있습니다.

조정된 자기자본비율은 매우 높으며, 이는 재무적 레버리지가 높다는 것을 의미합니다. 이는 잠재적으로 위험을 증가시킬 수 있지만, 수익성을 높일 수도 있습니다.

최근 몇 년간 순이익은 변동성을 보였습니다. 2021년 6315백만 달러에서 2022년에는 5732백만 달러로 감소했지만, 2023년에는 6920백만 달러로 크게 증가했습니다. 이후 2024년에는 5336백만 달러로 감소했고, 2025년에는 5017백만 달러로 소폭 감소했습니다.

조정된 순이익 또한 유사한 추세를 나타냈습니다. 2021년 6132백만 달러에서 2022년에는 4975백만 달러로 감소, 2023년에는 6422백만 달러로 증가했습니다. 2024년에는 4748백만 달러로 감소했으며, 2025년에는 5389백만 달러로 증가했습니다.

총 자산은 꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다. 2021년 50873백만 달러에서 2025년에는 59840백만 달러로 증가했습니다. 2022년에는 52880백만 달러, 2023년에는 52456백만 달러, 2024년에는 55617백만 달러를 기록했습니다.

조정된 총 자산 역시 유사한 증가 추세를 보였습니다. 2021년 48583백만 달러에서 2025년에는 56865백만 달러로 증가했습니다. 2022년에는 49136백만 달러, 2023년에는 49503백만 달러, 2024년에는 52060백만 달러를 기록했습니다.

자산수익률(ROE) 비율은 변동성을 보였습니다. 2021년 12.41%에서 2022년에는 10.84%로 감소, 2023년에는 13.19%로 증가했습니다. 이후 2024년에는 9.59%로 감소했고, 2025년에는 8.38%로 추가 감소했습니다.

조정된 자산수익률(ROE) 비율 또한 유사한 추세를 나타냈습니다. 2021년 12.62%에서 2022년에는 10.12%로 감소, 2023년에는 12.97%로 증가했습니다. 2024년에는 9.12%로 감소했으며, 2025년에는 9.48%를 기록했습니다.

순이익

2021년에서 2023년까지 증가했다가 2024년과 2025년에 감소하는 패턴을 보입니다.

총 자산

전반적으로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다.

자산수익률(ROE) 비율

변동성이 크며, 전반적으로 감소하는 경향을 보입니다.