SolarEdge Technologies Inc. (NASDAQ:SEDG)

최근 몇 년간의 세금 관련 재무 데이터 분석 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.

현재 세금

현재 세금은 2018년 16,170천 달러에서 2019년 39,683천 달러로 크게 증가했습니다. 이후 2020년에는 26,778천 달러로 감소했지만, 2021년에는 29,692천 달러로 소폭 증가했습니다. 2022년에는 94,430천 달러로 급격하게 증가하여, 관찰 기간 동안 가장 높은 수준을 기록했습니다.

이연된 세금

이연된 세금은 2018년 -7,093천 달러에서 2019년 -6,037천 달러로 감소했습니다. 2020년에는 -3,434천 달러로 감소폭이 줄어들었지만, 2021년에는 -11,638천 달러로 크게 감소했습니다. 2022년에는 -11,054천 달러로 소폭 증가했지만, 여전히 상당한 규모의 이연된 세금 자산이 존재함을 나타냅니다.

소득세, 순

순 소득세는 현재 세금과 이연된 세금의 영향을 종합적으로 반영합니다. 2018년 9,077천 달러에서 2019년 33,646천 달러로 크게 증가했습니다. 2020년에는 23,344천 달러로 감소했지만, 2021년에는 18,054천 달러로 소폭 감소했습니다. 2022년에는 83,376천 달러로 급격하게 증가하여, 관찰 기간 동안 가장 높은 수준을 기록했습니다. 순 소득세의 증가는 전반적으로 세금 부담이 증가했음을 시사합니다.

전반적으로, 현재 세금과 순 소득세는 2022년에 상당한 증가를 보였으며, 이는 수익성 증가 또는 세법 변경과 관련이 있을 수 있습니다. 이연된 세금은 지속적으로 자산으로 존재하며, 미래의 세금 공제에 활용될 수 있음을 시사합니다. 이러한 추세는 회사의 재무 건전성과 미래의 세금 계획에 중요한 영향을 미칠 수 있습니다.

제공된 데이터는 특정 기간 동안의 소득세 관련 항목들을 보여줍니다. 법정 세율은 모든 기간 동안 21%로 일정하게 유지되었습니다.

미국 법정 세율 이외의 세율의 소득세

이 항목은 2018년 -12.7%에서 시작하여 2019년 -5%로 감소했고, 2020년 -6.9%, 2021년 -7.4%로 소폭 감소한 후 2022년에는 -10.8%로 감소폭이 확대되었습니다. 전반적으로 이 항목은 소득세를 감소시키는 효과를 보였습니다.

평가충당금이 지급된 손실 및 시기 차이

2018년에는 데이터가 제공되지 않았으며, 2019년 1.3%에서 2020년 4.4%로 증가했습니다. 2021년에는 2.7%로 감소했다가 2022년에는 5.2%로 다시 증가했습니다. 이 항목은 소득세에 영향을 미치는 손실 충당금과 관련된 것으로 보입니다.

전년도 소득세(혜택)

2018년과 2019년에는 데이터가 제공되지 않았습니다. 2020년에는 -0.4%로 소득세를 감소시키는 효과를 보였고, 2021년에는 -4.4%로 감소폭이 확대되었습니다. 2022년에는 2.9%로 전환되어 소득세를 증가시키는 효과를 나타냈습니다.

R&D 자본화 및 TCJA의 기타 효과

2018년에는 -1%로 소득세를 감소시키는 효과를 보였고, 2019년에는 -0.7%로 감소폭이 줄었습니다. 2020년에는 데이터가 제공되지 않았으며, 2021년에는 0.1%로 소폭 증가했습니다. 2022년에는 18.9%로 크게 증가하여 소득세를 증가시키는 주요 요인으로 작용했습니다.

불허 및 허용 공제

2018년에는 -0.5%로 소득세를 감소시키는 효과를 보였고, 2019년에는 2.3%로 증가하여 소득세를 증가시키는 효과로 전환되었습니다. 2020년에는 -2.6%로 다시 감소했고, 2021년에는 2%로 증가했습니다. 2022년에는 13.2%로 크게 증가하여 소득세를 증가시키는 주요 요인 중 하나로 작용했습니다.

기타 개별적으로 중요하지 않은 소득세 항목, 순

이 항목은 모든 기간 동안 소액의 변동을 보였으며, 전반적으로 소득세를 감소시키는 경향을 보였습니다. 2018년 -0.2%에서 2022년 -3.3%로 감소했습니다.

실효세율은 2018년 6.6%에서 2019년 18.8%로 크게 증가했습니다. 2020년에는 14.2%로 감소했고, 2021년에는 9.6%로 더욱 감소했습니다. 그러나 2022년에는 47.1%로 급증했습니다. 실효세율의 급증은 R&D 자본화 및 불허 및 허용 공제의 증가와 관련이 있는 것으로 보입니다.

제공된 재무 데이터는 여러 해에 걸쳐 다양한 재무 항목의 변동을 보여줍니다. 전반적으로, 일부 항목은 꾸준히 증가하는 반면 다른 항목은 상당한 변동성을 나타내거나 감소 추세를 보입니다.

연구개발 이월비

연구개발 이월비는 2018년 9482 US$ 단위 천에서 2020년 1843 US$ 단위 천으로 감소한 후 2021년 2479 US$ 단위 천으로 소폭 증가했습니다. 2022년에는 9335 US$ 단위 천으로 크게 증가했습니다. 이는 연구개발 활동에 대한 투자 수준의 변화를 시사합니다.

이월결손금

이월결손금은 2018년 4155 US$ 단위 천에서 2020년 20468 US$ 단위 천으로 크게 증가했습니다. 이후 2021년 19635 US$ 단위 천, 2022년 19916 US$ 단위 천으로 소폭 감소했습니다. 이는 회사가 누적된 손실을 처리하는 방식을 반영합니다.

주식형 보상 비용

주식형 보상 비용은 2018년 3160 US$ 단위 천에서 2021년 12140 US$ 단위 천으로 꾸준히 증가했습니다. 2022년에는 9863 US$ 단위 천으로 감소했습니다. 이는 주식 기반 보상 계획의 변화를 나타낼 수 있습니다.

이연된 수익

이연된 수익은 2018년 1268 US$ 단위 천에서 2022년 8954 US$ 단위 천으로 꾸준히 증가했습니다. 이는 미래에 인식될 수익이 증가하고 있음을 나타냅니다.

리스 부채

리스 부채는 2022년에 처음으로 6520 US$ 단위 천으로 보고되었습니다. 이는 리스 계약의 도입 또는 보고 방식의 변경을 나타낼 수 있습니다.

재고 손상

재고 손상은 2018년 1471 US$ 단위 천에서 2019년 2442 US$ 단위 천으로 증가한 후 2021년 1326 US$ 단위 천으로 감소했습니다. 2022년에는 627 US$ 단위 천으로 더욱 감소했습니다. 이는 재고 관리 효율성의 변화를 반영할 수 있습니다.

수당 및 기타 예비비

수당 및 기타 예비비는 2018년 3072 US$ 단위 천에서 2022년 30242 US$ 단위 천으로 크게 증가했습니다. 이는 잠재적 손실 또는 부채에 대한 회사의 추정치가 증가했음을 나타냅니다.

총 이연법인세 자산, 순

총 이연법인세 자산, 순은 2018년 22608 US$ 단위 천에서 2022년 85457 US$ 단위 천으로 꾸준히 증가했습니다. 이는 미래의 세금 혜택을 나타냅니다.

가치평가충당금

가치평가충당금은 2019년부터 음수 값을 나타내며, 2022년에는 -23777 US$ 단위 천으로 가장 큰 규모를 보입니다. 이는 자산의 가치 하락을 반영합니다.

이연법인세 자산, 순

이연법인세 자산, 순은 2018년 22608 US$ 단위 천에서 2022년 61680 US$ 단위 천으로 꾸준히 증가했습니다. 이는 미래의 세금 혜택을 나타냅니다.

순이연법인세자산(부채)

순이연법인세자산(부채)는 2018년 13200 US$ 단위 천에서 2022년 44153 US$ 단위 천으로 꾸준히 증가했습니다. 이는 회사의 세금 포지션이 개선되었음을 나타냅니다.

전반적으로 데이터는 회사의 재무 상태와 성과에 상당한 변화가 있었음을 보여줍니다. 특히 이월결손금, 주식형 보상 비용, 수당 및 기타 예비비의 변동은 주목할 만합니다. 또한 이연된 수익과 이연법인세 자산의 증가는 긍정적인 신호로 해석될 수 있습니다.

최근 몇 년간 이연법인세 자산, 순액은 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2018년 말 14,699천 달러에서 2019년 말 16,298천 달러로 소폭 증가했습니다. 이후 2020년 말에는 11,676천 달러로 감소했지만, 2021년 말에는 27,572천 달러로 크게 증가했습니다. 이러한 증가 추세는 2022년 말 44,153천 달러로 이어졌습니다. 전반적으로 2018년부터 2022년까지 이연법인세 자산, 순액은 상당한 증가세를 나타냈습니다.

이연법인세부채, 순액은 변동성이 큰 모습을 보였습니다. 2018년 말 1,499천 달러에서 2019년 말 4,461천 달러로 크게 증가했습니다. 2020년 말에는 8,593천 달러로 더욱 증가했지만, 2021년 말에는 156천 달러로 급격히 감소했습니다. 2022년 말에는 데이터가 제공되지 않아 추가적인 추세 분석이 불가능합니다. 전반적으로 이연법인세부채, 순액은 2019년부터 2020년까지 증가했다가 2021년에 크게 감소하는 등 상당한 변동성을 보였습니다.

주요 관찰 사항

이연법인세 자산, 순액은 꾸준히 증가하는 반면, 이연법인세부채, 순액은 변동성이 큽니다. 이러한 추세는 회사의 세금 계획 및 미래 세금 영향에 대한 변화를 반영할 수 있습니다.

이러한 재무 항목 간의 관계를 더 잘 이해하려면 추가적인 분석이 필요합니다. 예를 들어, 이연법인세 자산 및 부채의 변화가 회사의 수익성, 현금 흐름 및 전반적인 재무 건전성에 미치는 영향을 평가해야 합니다. 또한, 이러한 변화의 원인이 되는 특정 세금 사건 또는 회계 정책의 변화를 파악하는 것이 중요합니다.

전반적으로, 분석 기간 동안 자산, 부채, 주주 지분 모두 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 특히 총 자산의 증가폭이 두드러지며, 이는 회사의 규모 확장을 시사합니다.

자산

총 자산은 2018년 964,472천 US$에서 2022년 4,265,949천 US$로 증가했습니다. 조정된 총 자산 역시 유사한 증가세를 보이며, 2018년 949,773천 US$에서 2022년 4,221,796천 US$로 증가했습니다. 자산의 꾸준한 증가는 회사의 성장과 투자 활동을 반영하는 것으로 해석될 수 있습니다.

부채

총 부채는 2018년 393,746천 US$에서 2022년 2,089,583천 US$로 증가했습니다. 조정된 총 부채 역시 유사한 추세를 보이며, 2018년 392,247천 US$에서 2022년 2,089,583천 US$로 증가했습니다. 부채 증가율은 자산 증가율보다 낮아, 회사가 자산 확장에 필요한 자금을 외부 차입보다는 자체적인 수익 창출을 통해 충당하고 있음을 시사합니다.

주주 지분

총 주주 지분은 2018년 562,408천 US$에서 2022년 2,176,366천 US$로 증가했습니다. 조정된 총 주주 지분 역시 유사한 증가세를 보이며, 2018년 549,208천 US$에서 2022년 2,132,213천 US$로 증가했습니다. 주주 지분의 증가는 회사의 이익 유보 및 자본 확충을 통해 이루어진 것으로 보입니다.

순이익

SolarEdge Technologies, Inc.에 귀속되는 순이익은 2018년 128,833천 US$에서 2021년 169,170천 US$로 증가했으나, 2022년에는 93,779천 US$로 감소했습니다. 조정 순이익 역시 유사한 패턴을 보이며, 2018년 121,740천 US$에서 2021년 157,532천 US$로 증가했으나, 2022년에는 82,725천 US$로 감소했습니다. 순이익의 감소는 외부 경제 환경 변화, 경쟁 심화, 또는 일회성 비용 발생 등의 요인에 기인할 수 있습니다.

전반적으로, 회사는 자산과 주주 지분을 꾸준히 확대해 왔으나, 2022년에는 순이익이 감소하는 모습을 보였습니다. 향후 회사의 성장 전략과 수익성 개선 노력이 중요할 것으로 판단됩니다.

제공된 데이터를 분석한 결과, 수익성 지표는 전반적으로 감소하는 추세를 보입니다. 순이익률은 2018년 13.75%에서 2022년 3.02%로 크게 하락했습니다. 조정 순이익률 또한 유사한 감소세를 나타내며, 2018년 12.99%에서 2022년 2.66%로 감소했습니다.

자산 활용도를 나타내는 총 자산 회전율은 2018년 0.97에서 2020년 0.6으로 감소한 후, 2022년에는 0.73으로 소폭 상승했습니다. 조정된 총 자산 회전율 역시 유사한 패턴을 보입니다.

재무 레버리지 비율은 2018년 1.71에서 2020년 2.24로 증가했다가 2022년에는 1.96으로 감소했습니다. 조정된 재무 레버리지 비율 또한 비슷한 변화를 보입니다. 이는 회사가 부채를 활용하는 정도가 변동하고 있음을 시사합니다.

자기자본이익률(ROE)은 2018년 22.91%에서 2022년 4.31%로 상당한 감소를 보였습니다. 조정된 자기자본이익률 또한 2018년 22.17%에서 2022년 3.88%로 감소했습니다. 이는 자기자본 대비 순이익 창출 능력이 저하되었음을 의미합니다.

자산수익률(ROE) 비율 또한 2018년 13.36%에서 2022년 2.2%로 감소했습니다. 조정된 자산수익률(ROE) 비율 역시 유사한 감소세를 보이며, 2018년 12.82%에서 2022년 1.96%로 감소했습니다. 이는 총 자산 대비 순이익 창출 능력이 감소했음을 나타냅니다.

주요 관찰 사항

수익성 지표 전반적인 감소

자기자본이익률 및 자산수익률의 현저한 하락

재무 레버리지 비율의 변동

자산 회전율의 소폭 개선

최근 몇 년간 순이익은 변동성을 보였습니다. 2018년에는 1억 2,883만 달러에서 2019년에는 1억 4,655만 달러로 증가했지만, 2020년에는 1억 4,032만 달러로 감소했습니다. 이후 2021년에는 1억 6,917만 달러로 다시 증가했지만, 2022년에는 9,378만 달러로 크게 감소했습니다.

조정 순이익 또한 유사한 추세를 나타냈습니다. 2018년 1억 2,174만 달러에서 2019년 1억 4,051만 달러로 증가했다가, 2020년 1억 3,689만 달러로 감소했습니다. 2021년에는 1억 5,753만 달러로 증가했지만, 2022년에는 8,273만 달러로 감소했습니다.

순이익률

순이익률은 2018년 13.75%에서 2019년 10.28%, 2020년 9.62%, 2021년 8.61%로 꾸준히 감소하는 추세를 보였습니다. 2022년에는 3.02%로 더욱 크게 감소했습니다.

조정 순이익률

조정 순이익률 또한 순이익률과 유사한 감소 추세를 보였습니다. 2018년 12.99%에서 2019년 9.86%, 2020년 9.38%, 2021년 8.02%로 감소했으며, 2022년에는 2.66%로 크게 감소했습니다.

전반적으로, 순이익과 조정 순이익 모두 변동성을 보였으며, 특히 2022년에 큰 감소세를 보였습니다. 순이익률과 조정 순이익률 또한 지속적으로 감소하여 수익성이 악화되고 있음을 시사합니다. 이러한 추세는 추가적인 분석을 통해 그 원인을 파악할 필요가 있습니다.

총 자산

총 자산은 2018년 말 964,472천 달러에서 2022년 말 4,265,949천 달러로 꾸준히 증가하는 추세를 보입니다. 특히 2021년에서 2022년 사이의 증가폭이 두드러집니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산 역시 2018년 말 949,773천 달러에서 2022년 말 4,221,796천 달러로 지속적인 증가세를 나타냅니다. 조정된 총 자산의 증가 추세는 총 자산의 증가 추세와 유사합니다.

총 자산 회전율

총 자산 회전율은 2018년 0.97에서 2020년 0.6으로 감소한 후, 2021년 0.68, 2022년 0.73으로 소폭 상승했습니다. 전반적으로는 감소 추세에서 안정화되는 모습을 보입니다.

총 자산 회전율(조정)

조정된 총 자산 회전율은 2018년 0.99에서 2020년 0.6으로 감소한 후, 2021년 0.69, 2022년 0.74로 소폭 상승했습니다. 총 자산 회전율과 유사하게 감소 추세에서 안정화되는 경향을 보입니다. 조정된 총 자산 회전율은 총 자산 회전율보다 약간 높은 수치를 유지합니다.

종합 분석

자산 규모는 지속적으로 확대되고 있는 반면, 자산 회전율은 감소 추세를 보이다가 최근 소폭 개선되는 양상을 보입니다. 이는 자산 증가 속도가 매출 증가 속도보다 빠르다는 것을 시사할 수 있습니다. 자산 효율성 측면에서 추가적인 분석이 필요할 수 있습니다.

총 자산

총 자산은 2018년 964,472천 달러에서 2022년 4,265,949천 달러로 꾸준히 증가했습니다. 증가율은 2019년 54.7%, 2020년 63.2%, 2021년 18.8%, 2022년 47.7%로, 2021년 증가율이 상대적으로 낮았으나 2022년에 다시 높은 증가율을 보였습니다.

조정된 총 자산

조정된 총 자산은 총 자산과 유사한 추세를 보이며, 2018년 949,773천 달러에서 2022년 4,221,796천 달러로 증가했습니다. 증가율은 2019년 55.6%, 2020년 62.9%, 2021년 18.3%, 2022년 46.8%로, 총 자산과 비슷한 패턴을 나타냅니다.

총 주주 지분

총 주주 지분은 2018년 562,408천 달러에서 2022년 2,176,366천 달러로 증가했습니다. 증가율은 2019년 44.4%, 2020년 33.8%, 2021년 20.7%, 2022년 66.1%로, 다른 지표에 비해 상대적으로 안정적인 증가세를 보이다가 2022년에 큰 폭으로 증가했습니다.

조정된 총 주주 지분

조정된 총 주주 지분은 총 주주 지분과 유사한 추세를 보이며, 2018년 549,208천 달러에서 2022년 2,132,213천 달러로 증가했습니다. 증가율은 2019년 47.9%, 2020년 35.3%, 2021년 19.8%, 2022년 65.4%로, 총 주주 지분과 비슷한 패턴을 나타냅니다.

재무 레버리지 비율

재무 레버리지 비율은 2018년 1.71에서 2020년 2.24로 증가한 후 2021년 2.21, 2022년 1.96으로 감소했습니다. 2018년에서 2020년까지는 부채 증가율이 자산 증가율보다 높았으나, 2021년과 2022년에는 자산 증가율이 부채 증가율보다 높아 비율이 감소했습니다.

조정된 재무 레버리지 비율

조정된 재무 레버리지 비율은 재무 레버리지 비율과 유사한 추세를 보이며, 2018년 1.73에서 2020년 2.24로 증가한 후 2021년 2.23, 2022년 1.98로 감소했습니다. 이는 조정된 자산과 부채의 비율이 유사한 패턴을 보임을 나타냅니다.

최근 몇 년간 순이익은 변동성을 보였습니다. 2018년에는 1억 2,883만 달러에서 2019년에는 1억 4,654만 달러로 증가했지만, 2020년에는 1억 4,032만 달러로 감소했습니다. 이후 2021년에는 1억 6,917만 달러로 다시 증가했지만, 2022년에는 9,377만 달러로 크게 감소했습니다.

조정 순이익 또한 유사한 추세를 보였습니다. 2018년에는 1억 2,174만 달러에서 2019년에는 1억 4,051만 달러로 증가했고, 2020년에는 1억 3,688만 달러로 감소했습니다. 2021년에는 1억 5,753만 달러로 증가했지만, 2022년에는 8,272만 달러로 감소했습니다. 조정 순이익의 감소폭은 순이익의 감소폭과 유사합니다.

총 주주 지분은 꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다. 2018년에는 5억 6,240만 달러에서 2022년에는 21억 7,636만 달러로 증가했습니다. 이러한 증가는 2019년과 2021년에 특히 두드러졌습니다.

조정된 총 주주 지분 또한 총 주주 지분과 유사한 증가 추세를 보였습니다. 2018년에는 5억 4,920만 달러에서 2022년에는 21억 3,221만 달러로 증가했습니다.

자기자본이익률(ROE)

ROE는 2018년 22.91%에서 2022년 4.31%로 꾸준히 감소했습니다. 2019년에는 18.06%, 2020년에는 12.92%, 2021년에는 12.91%를 기록했습니다. ROE의 감소는 순이익 감소와 주주 지분 증가의 복합적인 영향으로 보입니다.

자기자본비율(조정)

조정된 자기자본비율 또한 ROE와 유사한 감소 추세를 보였습니다. 2018년 22.17%에서 2022년 3.88%로 감소했습니다. 2019년에는 17.57%, 2020년에는 12.64%, 2021년에는 12.28%를 기록했습니다. 조정된 자기자본비율의 감소는 조정 순이익 감소와 주주 지분 증가의 영향을 반영합니다.

전반적으로, 순이익과 이익률은 감소하는 반면, 주주 지분은 증가하는 추세를 보였습니다. 이는 회사가 수익성을 유지하면서 규모를 확장하고 있음을 시사할 수 있습니다. 그러나 이익률의 지속적인 감소는 우려 사항이며, 향후 수익성 개선을 위한 전략이 필요할 수 있습니다.

최근 몇 년간 순이익은 변동성을 보였습니다. 2018년에서 2019년 사이에는 증가세를 보였으나, 2020년에는 감소했습니다. 이후 2021년에는 다시 증가했지만, 2022년에는 상당한 감소세를 나타냈습니다.

조정 순이익 또한 유사한 추세를 보였습니다. 2018년에서 2019년 사이에는 증가했고, 2020년에는 감소했으며, 2021년에 다시 증가했습니다. 그러나 2022년에는 순이익과 마찬가지로 크게 감소했습니다.

총 자산은 지속적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2018년에서 2022년 사이에 상당한 규모로 증가했으며, 특히 2021년과 2022년 사이에 증가폭이 두드러졌습니다.

조정된 총 자산 역시 총 자산과 유사한 증가 추세를 나타냈습니다. 2018년에서 2022년 사이에 꾸준히 증가했으며, 총 자산과 거의 동일한 규모로 증가했습니다.

자산수익률(ROE) 비율은 전반적으로 감소하는 추세를 보였습니다. 2018년에는 13.36%로 가장 높았으나, 이후 지속적으로 감소하여 2022년에는 2.2%로 하락했습니다.

조정된 ROE 비율 또한 ROE 비율과 유사한 감소 추세를 보였습니다. 2018년에는 12.82%였으나, 2022년에는 1.96%로 감소했습니다. 조정된 ROE 비율은 ROE 비율보다 약간 낮은 수치를 보였습니다.

주요 관찰 사항

총 자산은 꾸준히 증가했지만, 순이익과 ROE 비율은 감소하는 추세를 보였습니다. 이는 자산 증가에도 불구하고 수익성이 저하되고 있음을 시사합니다.

2022년의 순이익 및 ROE 비율의 급격한 감소는 특히 주목할 만합니다. 이는 외부 요인 또는 내부 운영상의 문제로 인해 발생했을 가능성이 있으며, 추가적인 분석이 필요합니다.