Stock Analysis on Net
Stock Analysis on Net

Biogen Inc. (NASDAQ:BIIB)

이 회사는 아카이브로 이동되었습니다! 재무 데이터는 2022년 10월 25일부터 업데이트되지 않았습니다.

듀퐁 분석: ROE, ROA및 순이익률의 세분화 
분기별 데이터

Microsoft Excel

분해 ROE 는 순이익을 주주 자본으로 나눈 값을 구성 요소 비율의 곱으로 표현하는 것을 포함합니다.

ROE 두 가지 구성 요소로 세분화

Biogen Inc., ROE 분해 (분기별 데이터)

Microsoft Excel
ROE = ROA × 재무 레버리지 비율
2022. 9. 30. 22.42% = 11.53% × 1.95
2022. 6. 30. 17.34% = 8.21% × 2.11
2022. 3. 31. 12.90% = 6.14% × 2.10
2021. 12. 31. 14.28% = 6.52% × 2.19
2021. 9. 30. 14.82% = 6.49% × 2.28
2021. 6. 30. 17.84% = 7.84% × 2.28
2021. 3. 31. 28.19% = 12.63% × 2.23
2020. 12. 31. 37.39% = 16.25% × 2.30
2020. 9. 30. 47.24% = 20.38% × 2.32
2020. 6. 30. 52.41% = 23.23% × 2.26
2020. 3. 31. 46.85% = 22.51% × 2.08
2019. 12. 31. 44.13% = 21.62% × 2.04
2019. 9. 30. 38.55% = 19.63% × 1.96
2019. 6. 30. 40.87% = 20.14% × 2.03
2019. 3. 31. 33.74% = 17.65% × 1.91
2018. 12. 31. 33.98% = 17.52% × 1.94
2018. 9. 30. 23.15% = 12.50% × 1.85
2018. 6. 30. 24.21% = 12.39% × 1.95
2018. 3. 31. 21.09% = 11.36% × 1.86

보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2022-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-03-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-03-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-03-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-03-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2018-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-03-31).

자산수익률비율(ROA)은 2018년 1분기 11.36%에서 2018년 4분기 17.52%로 증가하는 추세를 보였습니다. 이후 2019년 1분기 17.65%로 소폭 상승했으며, 2019년 2분기 20.14%로 더욱 증가했습니다. 2019년 3분기에는 19.63%로 감소했지만, 2019년 4분기에는 21.62%로 다시 상승했습니다. 2020년에는 지속적인 상승세를 보여 2020년 4분기에 23.23%의 최고치를 기록했습니다. 그러나 2021년에는 하락세로 전환되어 2021년 4분기에 6.14%까지 감소했습니다. 2022년 1분기에는 8.21%로 소폭 반등했지만, 2022년 2분기에는 11.53%로 증가했습니다.

재무 레버리지 비율은 2018년 1분기 1.86에서 2018년 4분기 1.94로 완만하게 증가했습니다. 2019년에는 1.91에서 2.04로 소폭 상승했으며, 2020년에는 2.08에서 2.26으로 증가폭이 확대되었습니다. 2021년에는 2.23에서 2.28로 소폭 상승한 후 2021년 4분기에 2.19로 감소했습니다. 2022년에는 2.1에서 1.95로 감소하는 경향을 보였습니다.

자기자본비율(ROE)은 2018년 1분기 21.09%에서 2018년 4분기 33.98%로 크게 증가했습니다. 2019년에는 33.74%에서 44.13%로 지속적으로 상승했으며, 2020년 4분기에는 52.41%의 최고치를 기록했습니다. 2021년에는 급격한 감소세를 보여 2021년 4분기에 12.9%까지 하락했습니다. 2022년 1분기에는 17.34%로 반등했으며, 2022년 2분기에는 22.42%로 증가했습니다.

ROA (자산수익률비율)
전반적으로 2020년까지 증가 추세를 보이다가 2021년에 급격히 감소하고 2022년에 소폭 반등하는 패턴을 보입니다.
재무 레버리지 비율
2018년부터 2020년까지 완만하게 증가하다가 2021년 이후 감소하는 경향을 나타냅니다.
ROE (자기자본비율)
2020년까지 ROA와 유사하게 증가 추세를 보이다가 2021년에 급격히 감소하고 2022년에 반등하는 패턴을 보입니다. ROA보다 변동폭이 더 큽니다.

ROE 세 가지 구성 요소로 세분화

Biogen Inc., ROE 분해 (분기별 데이터)

Microsoft Excel
ROE = 순이익률(Net Profit Margin Ratio) × 자산회전율 × 재무 레버리지 비율
2022. 9. 30. 22.42% = 27.64% × 0.42 × 1.95
2022. 6. 30. 17.34% = 19.37% × 0.42 × 2.11
2022. 3. 31. 12.90% = 13.40% × 0.46 × 2.10
2021. 12. 31. 14.28% = 14.17% × 0.46 × 2.19
2021. 9. 30. 14.82% = 13.93% × 0.47 × 2.28
2021. 6. 30. 17.84% = 16.40% × 0.48 × 2.28
2021. 3. 31. 28.19% = 23.89% × 0.53 × 2.23
2020. 12. 31. 37.39% = 29.76% × 0.55 × 2.30
2020. 9. 30. 47.24% = 35.63% × 0.57 × 2.32
2020. 6. 30. 52.41% = 40.91% × 0.57 × 2.26
2020. 3. 31. 46.85% = 40.76% × 0.55 × 2.08
2019. 12. 31. 44.13% = 40.96% × 0.53 × 2.04
2019. 9. 30. 38.55% = 37.91% × 0.52 × 1.96
2019. 6. 30. 40.87% = 37.62% × 0.54 × 2.03
2019. 3. 31. 33.74% = 33.79% × 0.52 × 1.91
2018. 12. 31. 33.98% = 32.93% × 0.53 × 1.94
2018. 9. 30. 23.15% = 24.08% × 0.52 × 1.85
2018. 6. 30. 24.21% = 23.06% × 0.54 × 1.95
2018. 3. 31. 21.09% = 23.54% × 0.48 × 1.86

보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2022-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-03-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-03-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-03-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-03-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2018-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-03-31).

분석 기간 동안 순이익률은 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2018년 1분기 23.54%에서 2019년 4분기 40.96%까지 상승했습니다. 2020년에는 다소 변동성을 보이다가 2020년 4분기에 29.76%로 감소했습니다. 이후 2022년 3분기에 27.64%로 다시 상승했습니다.

자산회전율은 비교적 안정적인 수준을 유지했습니다. 2018년 1분기 0.48에서 2020년 2분기 0.57까지 소폭 상승했지만, 이후 2022년 3분기에는 0.42로 감소하는 경향을 보였습니다. 전반적으로 0.42에서 0.57 사이의 범위 내에서 변동했습니다.

재무 레버리지 비율은 전반적으로 증가하는 추세를 나타냈습니다. 2018년 1분기 1.86에서 2020년 4분기 2.32까지 상승했습니다. 2021년에는 소폭 감소했지만, 2022년 3분기에는 1.95로 감소했습니다. 전반적으로 1.85에서 2.32 사이의 범위 내에서 변동했습니다.

자기자본비율(ROE)은 순이익률과 유사하게 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2018년 1분기 21.09%에서 2019년 4분기 44.13%까지 크게 상승했습니다. 2020년에는 변동성을 보이다가 2020년 4분기에 37.39%로 감소했습니다. 이후 2022년 3분기에 22.42%로 다시 상승했습니다.

순이익률(Net Profit Margin Ratio)
전반적으로 증가 추세를 보이며, 2019년까지 꾸준히 상승했습니다. 2020년 이후 변동성이 증가했습니다.
자산회전율
비교적 안정적인 수준을 유지하며, 큰 변화 없이 0.42에서 0.57 사이에서 변동했습니다.
재무 레버리지 비율
전반적으로 증가하는 추세를 보였으며, 2020년까지 상승했습니다. 이후 소폭 감소했습니다.
자기자본비율 (ROE)
순이익률과 유사하게 증가 추세를 보이며, 2019년까지 크게 상승했습니다. 2020년 이후 변동성이 증가했습니다.

ROA 두 가지 구성 요소로 세분화

Biogen Inc., ROA 분해 (분기별 데이터)

Microsoft Excel
ROA = 순이익률(Net Profit Margin Ratio) × 자산회전율
2022. 9. 30. 11.53% = 27.64% × 0.42
2022. 6. 30. 8.21% = 19.37% × 0.42
2022. 3. 31. 6.14% = 13.40% × 0.46
2021. 12. 31. 6.52% = 14.17% × 0.46
2021. 9. 30. 6.49% = 13.93% × 0.47
2021. 6. 30. 7.84% = 16.40% × 0.48
2021. 3. 31. 12.63% = 23.89% × 0.53
2020. 12. 31. 16.25% = 29.76% × 0.55
2020. 9. 30. 20.38% = 35.63% × 0.57
2020. 6. 30. 23.23% = 40.91% × 0.57
2020. 3. 31. 22.51% = 40.76% × 0.55
2019. 12. 31. 21.62% = 40.96% × 0.53
2019. 9. 30. 19.63% = 37.91% × 0.52
2019. 6. 30. 20.14% = 37.62% × 0.54
2019. 3. 31. 17.65% = 33.79% × 0.52
2018. 12. 31. 17.52% = 32.93% × 0.53
2018. 9. 30. 12.50% = 24.08% × 0.52
2018. 6. 30. 12.39% = 23.06% × 0.54
2018. 3. 31. 11.36% = 23.54% × 0.48

보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2022-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-03-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-03-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-03-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2019-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2019-03-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2018-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2018-03-31).

분석 기간 동안 순이익률은 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2018년 1분기 23.54%에서 2019년 4분기 40.96%까지 꾸준히 상승했습니다. 2020년에는 다소 변동성을 보이며 4분기에 29.76%로 감소했지만, 2022년 3분기에는 27.64%로 다시 상승했습니다.

자산회전율은 비교적 안정적인 수준을 유지했습니다. 2018년 1분기 0.48에서 2020년 2분기 0.57까지 소폭 상승한 후, 2022년 3분기에는 0.42로 감소하는 경향을 보였습니다. 전반적으로 큰 변동성은 관찰되지 않았습니다.

자산수익률비율(ROA)은 순이익률과 유사한 추세를 나타냈습니다. 2018년 1분기 11.36%에서 2019년 4분기 21.62%까지 증가했으며, 2020년에는 감소세를 보이다가 2022년 3분기에는 11.53%로 다시 상승했습니다. ROA는 순이익률의 변화에 민감하게 반응하는 것으로 보입니다.

순이익률(Net Profit Margin Ratio)
2018년에서 2019년까지 꾸준히 증가했으며, 2020년에 변동성을 보인 후 2022년에 다시 상승하는 추세를 보였습니다.
자산회전율
비교적 안정적인 수준을 유지했지만, 2022년 3분기에 소폭 감소했습니다.
자산수익률비율 (ROA)
순이익률과 유사한 추세를 보이며, 2018년에서 2019년까지 증가하고 2020년에 감소한 후 2022년에 다시 상승했습니다.

전반적으로, 분석 기간 동안 수익성은 개선되었지만, 자산 활용 효율성은 다소 감소하는 경향을 보였습니다. 이러한 추세는 향후 추가적인 분석을 통해 그 원인을 파악할 필요가 있습니다.