Costco Wholesale Corp. (NASDAQ:COST)

최근 몇 년간 유동성 비율의 추세를 분석한 결과, 전반적으로 약간의 변동성이 관찰됩니다.

현재 유동성 비율

현재 유동성 비율은 2020년 8월 30일 1.13에서 2021년 8월 29일 1.0으로 감소했습니다. 이후 2022년 8월 28일 1.02, 2023년 9월 3일 1.07로 소폭 상승했지만, 2024년 9월 1일에는 0.97로 다시 감소했습니다. 2025년 8월 31일에는 1.03으로 소폭 반등했습니다. 전반적으로 1.0 부근에서 안정적인 수준을 유지하고 있지만, 2024년에 일시적인 감소세를 보였습니다.

빠른 유동성 비율

빠른 유동성 비율은 2020년 8월 30일 0.6에서 2021년 8월 29일 0.47, 2022년 8월 28일 0.42로 지속적으로 감소했습니다. 2023년 9월 3일에는 0.52로 소폭 상승했지만, 2024년 9월 1일에는 0.39로 다시 감소했습니다. 2025년 8월 31일에는 0.50으로 소폭 반등했습니다. 전반적으로 낮은 수준을 유지하고 있으며, 재고를 제외한 단기 유동성이 제한적임을 시사합니다.

현금 유동성 비율

현금 유동성 비율은 2020년 8월 30일 0.54에서 2021년 8월 29일 0.41, 2022년 8월 28일 0.35로 감소했습니다. 2023년 9월 3일에는 0.45로 소폭 상승했지만, 2024년 9월 1일에는 0.31로 다시 감소했습니다. 2025년 8월 31일에는 0.41로 소폭 반등했습니다. 현금성 자산만으로는 단기 부채를 충분히 상환하기 어려울 수 있음을 나타냅니다.

세 가지 유동성 비율 모두 2021년부터 2024년까지 전반적으로 감소하는 추세를 보이다가 2025년에 소폭 반등하는 경향을 보입니다. 특히 빠른 유동성 비율과 현금 유동성 비율은 낮은 수준을 유지하고 있어, 단기적인 유동성 관리에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다.

최근 몇 년간 유동 자산은 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2020년 8월 30일 28120백만 달러에서 2023년 9월 3일 35879백만 달러로 증가했습니다. 2024년 9월 1일에는 소폭 감소하여 34246백만 달러를 기록했지만, 2025년 8월 31일에는 다시 증가하여 38380백만 달러에 도달했습니다.

유동 부채 또한 꾸준히 증가했습니다. 2020년 8월 30일 24844백만 달러에서 2025년 8월 31일 37108백만 달러로 증가했습니다. 유동 부채의 증가는 유동 자산의 증가와 함께 이루어졌지만, 증가 속도는 유동 자산보다 빨랐습니다.

현재 유동성 비율은 변동성을 보였습니다. 2020년 8월 30일 1.13에서 2021년 8월 29일 1.00으로 감소했습니다. 이후 2022년 8월 28일 1.02, 2023년 9월 3일 1.07로 소폭 상승했지만, 2024년 9월 1일에는 0.97로 감소했습니다. 2025년 8월 31일에는 다시 1.03으로 상승했습니다. 전반적으로 1.0 부근에서 유지되는 경향을 보입니다.

유동 자산 추세

2020년부터 2023년까지 꾸준히 증가했으며, 2024년에 소폭 감소 후 2025년에 다시 증가했습니다.

유동 부채 추세

꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다.

현재 유동성 비율 추세

변동성이 있지만, 1.0 부근에서 유지되는 경향을 보입니다. 2021년에 가장 낮은 값을 기록했으며, 2020년에 가장 높은 값을 기록했습니다.

최근 몇 년간의 재무 데이터를 분석한 결과, 유동성 측면에서 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.

총 빠른 자산

총 빠른 자산은 2021년까지 감소하는 추세를 보이다가 2023년에 상당한 증가를 보였습니다. 2024년에는 감소했지만, 2025년에는 다시 증가하여 초기 수준에 근접했습니다. 이러한 변동성은 단기적인 자산 관리 전략의 변화 또는 외부 경제 요인의 영향을 시사할 수 있습니다.

유동부채

유동부채는 지속적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2020년부터 2025년까지 꾸준히 증가하여 단기적인 채무 부담이 증가하고 있음을 나타냅니다. 이러한 증가는 사업 확장, 재무 레버리지 증가 또는 운영 자금 요구 사항 증가와 관련될 수 있습니다.

빠른 유동성 비율

빠른 유동성 비율은 전반적으로 낮은 수준을 유지하고 있으며, 변동성이 큰 모습을 보입니다. 2020년 0.6에서 2021년 0.47, 2022년 0.42로 감소한 후 2023년에 0.52로 소폭 반등했습니다. 2024년에는 다시 0.39로 감소했지만, 2025년에는 0.5로 회복되었습니다. 이러한 낮은 비율은 단기적인 채무 상환 능력이 제한적일 수 있음을 시사하며, 유동성 관리에 대한 주의가 필요합니다. 빠른 자산의 증가와 유동부채의 증가 추세가 동시에 나타나면서 빠른 유동성 비율의 변동성이 더욱 두드러지는 것으로 보입니다.

전반적으로, 단기적인 채무 부담은 증가하는 반면, 단기적인 채무 상환 능력은 상대적으로 낮은 수준을 유지하고 있습니다. 이러한 상황은 재무 건전성을 유지하기 위해 유동성 관리에 대한 지속적인 모니터링과 전략적인 접근이 필요함을 의미합니다.

최근 몇 년간 총 현금 자산은 변동성을 보였습니다. 2021년에는 감소세를 보였으나, 2023년에는 상당한 증가를 기록했습니다. 2024년에는 다시 감소했지만, 2025년에는 다시 증가하여 2023년 수준에 근접했습니다.

유동부채는 지속적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2020년부터 2025년까지 꾸준히 증가하여, 전반적으로 부채 부담이 증가하고 있음을 시사합니다.

현금 유동성 비율

현금 유동성 비율은 2020년 0.54에서 2021년 0.41로 감소했습니다. 이후 2022년에는 0.35까지 하락하여 가장 낮은 수준을 기록했습니다. 2023년에는 0.45로 소폭 반등했지만, 2024년에는 다시 0.31로 감소했습니다. 2025년에는 0.41로 회복되어 2021년 수준과 유사한 값을 보였습니다. 전반적으로 현금 유동성 비율은 변동성이 크며, 단기적인 유동성 관리에 어려움이 있을 수 있음을 나타냅니다.

총 현금 자산의 변동에도 불구하고, 유동부채의 지속적인 증가는 전반적인 유동성 포지션에 대한 우려를 제기합니다. 현금 유동성 비율의 변동성은 단기적인 자금 조달 능력에 영향을 미칠 수 있으며, 지속적인 모니터링이 필요합니다.

2023년과 2025년의 현금 자산 증가는 긍정적인 신호이지만, 유동부채 증가 속도를 상쇄하기에는 충분하지 않습니다. 따라서, 부채 관리와 현금 흐름 개선을 위한 노력이 필요합니다.