이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA)
EV 대 EBITDA 비율, 전류
EV 대 EBITDA 비율, 과거

Costco Wholesale Corp., EBITDA계산

US$ 단위: 백만 달러

12개월 종료	2025. 8. 31.	2024. 9. 1.	2023. 9. 3.	2022. 8. 28.	2021. 8. 29.	2020. 8. 30.
코스트코에 귀속되는 순이익	8,099)	7,367)	6,292)	5,844)	5,007)	4,002)
더: 비지배지분에 기인한 순이익	—)	—)	—)	71)	72)	57)
더: 소득세 비용	2,719)	2,373)	2,195)	1,925)	1,601)	1,308)
세전 이익 (EBT)	10,818)	9,740)	8,487)	7,840)	6,680)	5,367)
더: 이자 비용	154)	169)	160)	158)	171)	160)
이자 및 세전 이익 (EBIT)	10,972)	9,909)	8,647)	7,998)	6,851)	5,527)
더: 감가상각 및 상각	2,426)	2,237)	2,077)	1,900)	1,781)	1,645)
이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA)	13,398)	12,146)	10,724)	9,898)	8,632)	7,172)

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-09-01), 10-K (보고 날짜: 2023-09-03), 10-K (보고 날짜: 2022-08-28), 10-K (보고 날짜: 2021-08-29), 10-K (보고 날짜: 2020-08-30).

최근 몇 년간 수익성 지표에서 꾸준한 증가 추세가 관찰됩니다.

코스트코에 귀속되는 순이익: 2020년 40억 2천만 달러에서 2025년 80억 9천9백만 달러로 증가했습니다. 이는 연평균 성장률이 상당히 높음을 시사합니다. 특히 2023년과 2024년의 증가폭이 두드러집니다.
세전 이익 (EBT): 세전 이익 또한 2020년 53억 6천7백만 달러에서 2025년 108억 1천8백만 달러로 꾸준히 증가했습니다. 순이익과 유사하게, 2023년과 2024년의 성장세가 가속화되었습니다.
이자 및 세전 이익 (EBIT): 이자 및 세전 이익은 2020년 55억 2천7백만 달러에서 2025년 109억 7천2백만 달러로 증가했습니다. 세전 이익과 유사한 추세를 보이며, 영업 활동을 통한 수익 창출 능력이 개선되었음을 나타냅니다.
이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA): EBITDA는 2020년 71억 7천2백만 달러에서 2025년 133억 9천8백만 달러로 가장 큰 폭의 증가를 보였습니다. 이는 회사의 전반적인 수익성이 개선되었으며, 감가상각비 및 상각비와 같은 비현금 비용을 고려하더라도 수익 창출 능력이 높다는 것을 의미합니다.

전반적으로, 모든 수익성 지표가 2020년부터 2025년까지 지속적으로 증가하는 추세를 보입니다. 특히 최근 2개년 동안의 성장률이 높아, 회사의 수익성이 더욱 강화되고 있음을 시사합니다. 이러한 추세는 효율적인 운영 관리, 매출 증가, 또는 비용 절감 노력의 결과일 수 있습니다.

Costco Wholesale Corp., EV/EBITDA계산, 벤치마크와 비교

선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러)
기업 가치 (EV)	409,480)
이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA)	13,398)
밸류에이션 비율
EV/EBITDA	30.56
벤치 마크
EV/EBITDA경쟁자¹
Target Corp.	6.24
Walmart Inc.	21.31
EV/EBITDA부문
필수소비재 유통 & 소매	23.88
EV/EBITDA산업
필수소비재	20.15

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-08-31).

¹ 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.

회사의 EV/EBITDA가 벤치마크의 EV/EBITDA보다 낮으면 회사는 상대적으로 저평가되어 있습니다.
그렇지 않고 회사의 EV/EBITDA가 벤치마크의 EV/EBITDA보다 높으면 회사는 상대적으로 과대평가된 것입니다.

Costco Wholesale Corp., EV/EBITDA계산, 벤치마크와 비교

	2025. 8. 31.	2024. 9. 1.	2023. 9. 3.	2022. 8. 28.	2021. 8. 29.	2020. 8. 30.
선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러)
기업 가치 (EV)¹	397,403)	399,049)	243,035)	209,733)	195,411)	155,588)
이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA)²	13,398)	12,146)	10,724)	9,898)	8,632)	7,172)
밸류에이션 비율
EV/EBITDA³	29.66	32.85	22.66	21.19	22.64	21.69
벤치 마크
EV/EBITDA경쟁자⁴
Target Corp.	6.94	10.37	13.52	9.00	10.35	8.50
Walmart Inc.	17.31	14.63	13.92	13.94	12.01	11.12
EV/EBITDA부문
필수소비재 유통 & 소매	—	17.87	15.84	14.18	13.50	12.30
EV/EBITDA산업
필수소비재	—	17.62	16.39	16.42	15.65	14.89

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2025-08-31), 10-K (보고 날짜: 2024-09-01), 10-K (보고 날짜: 2023-09-03), 10-K (보고 날짜: 2022-08-28), 10-K (보고 날짜: 2021-08-29), 10-K (보고 날짜: 2020-08-30).

¹ 자세히 보기 »

² 자세히 보기 »

³ 2025 계산
EV/EBITDA = EV ÷ EBITDA
= 397,403 ÷ 13,398 = 29.66

⁴ 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.

최근 몇 년간 기업 가치는 꾸준히 증가하는 추세를 보였습니다. 2020년 8월 30일 155,588백만 달러에서 2024년 9월 1일 399,049백만 달러로 증가했으며, 2025년 8월 31일에는 397,403백만 달러로 소폭 감소했습니다.

이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA) 또한 2020년 7,172백만 달러에서 2025년 13,398백만 달러로 꾸준히 증가했습니다. EBITDA의 증가는 기업의 수익 창출 능력이 개선되었음을 시사합니다.

EV/EBITDA: EV/EBITDA 비율은 2020년 21.69에서 2024년 32.85로 증가한 후 2025년 29.66으로 감소했습니다. 이 비율의 증가는 기업 가치가 EBITDA 증가 속도보다 빠르게 증가했음을 의미합니다. 2025년의 감소는 기업 가치 증가세가 둔화되었거나 EBITDA 증가세가 빨라졌음을 나타낼 수 있습니다.

전반적으로 기업 가치와 EBITDA는 모두 증가 추세를 보였지만, EV/EBITDA 비율의 변동은 기업 가치 평가에 대한 추가적인 분석이 필요함을 시사합니다. 특히 2024년의 높은 EV/EBITDA 비율은 기업 가치가 상대적으로 고평가되었을 가능성을 제기하며, 2025년의 감소는 이러한 평가가 조정되는 과정일 수 있습니다.

Costco Wholesale Corp. (NASDAQ:COST)

기업 가치 대 EBITDA 비율(EV/EBITDA)

이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA)

EBITDA 대비 기업 가치 비율전류

EBITDA 대비 기업 가치 비율역사적인