Stock Analysis on Net
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RTX Corp. (NYSE:RTX)

듀퐁 분석: ROE, ROA및 순이익률의 세분화 

Microsoft Excel

분해 ROE 는 순이익을 주주 자본으로 나눈 값을 구성 요소 비율의 곱으로 표현하는 것을 포함합니다.

ROE 두 가지 구성 요소로 세분화

RTX Corp., ROE의 분해

Microsoft Excel
ROE = ROA × 재무 레버리지 비율
2023. 12. 31. 5.34% = 1.97% × 2.71
2022. 12. 31. 7.16% = 3.27% × 2.19
2021. 12. 31. 5.29% = 2.39% × 2.21
2020. 12. 31. -4.88% = -2.17% × 2.25
2019. 12. 31. 13.25% = 3.96% × 3.34

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31).

2023년 대비 주주자본비율(ROE)이 감소한 주된 이유는 자산수익률(ROA)로 측정한 수익성이 감소했기 때문이다.

ROE 세 가지 구성 요소로 세분화

RTX Corp., ROE의 분해

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ROE = 순이익률 × 자산 회전율 × 재무 레버리지 비율
2023. 12. 31. 5.34% = 4.64% × 0.43 × 2.71
2022. 12. 31. 7.16% = 7.75% × 0.42 × 2.19
2021. 12. 31. 5.29% = 6.00% × 0.40 × 2.21
2020. 12. 31. -4.88% = -6.22% × 0.35 × 2.25
2019. 12. 31. 13.25% = 7.19% × 0.55 × 3.34

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31).

2023년 대비 주주자본비율(ROE)이 감소한 가장 큰 이유는 순이익률로 측정한 수익성이 감소했기 때문이다.

ROE를 5개 구성 요소로 세분화

RTX Corp., ROE의 분해

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ROE = 세금 부담 × 이자 부담 × EBIT 마진 × 자산 회전율 × 재무 레버리지 비율
2023. 12. 31. 5.34% = 0.88 × 0.69 × 7.70% × 0.43 × 2.71
2022. 12. 31. 7.16% = 0.88 × 0.82 × 10.73% × 0.42 × 2.19
2021. 12. 31. 5.29% = 0.83 × 0.78 × 9.29% × 0.40 × 2.21
2020. 12. 31. -4.88% = — × — × -2.68% × 0.35 × 2.25
2019. 12. 31. 13.25% = 0.71 × 0.82 × 12.47% × 0.55 × 3.34

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31).

2023년 한 해 동안 주주자본비율(ROE)이 감소한 주된 이유는 EBIT 마진율로 측정한 영업이익률의 감소입니다.

ROA 두 가지 구성 요소로 세분화

RTX Corp., ROA의 분해

Microsoft Excel
ROA = 순이익률 × 자산 회전율
2023. 12. 31. 1.97% = 4.64% × 0.43
2022. 12. 31. 3.27% = 7.75% × 0.42
2021. 12. 31. 2.39% = 6.00% × 0.40
2020. 12. 31. -2.17% = -6.22% × 0.35
2019. 12. 31. 3.96% = 7.19% × 0.55

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31).

2023년 자산수익률(ROA)이 감소한 가장 큰 이유는 순이익률로 측정한 수익성 감소입니다.

ROA를 4개의 구성 요소로 세분화

RTX Corp., ROA의 분해

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ROA = 세금 부담 × 이자 부담 × EBIT 마진 × 자산 회전율
2023. 12. 31. 1.97% = 0.88 × 0.69 × 7.70% × 0.43
2022. 12. 31. 3.27% = 0.88 × 0.82 × 10.73% × 0.42
2021. 12. 31. 2.39% = 0.83 × 0.78 × 9.29% × 0.40
2020. 12. 31. -2.17% = — × — × -2.68% × 0.35
2019. 12. 31. 3.96% = 0.71 × 0.82 × 12.47% × 0.55

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31).

2023년 자산수익률(ROA)이 감소한 가장 큰 이유는 EBIT 마진율로 측정한 영업이익률 감소입니다.

순이익률 세분화

RTX Corp., 순이익률 분해

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순이익률 = 세금 부담 × 이자 부담 × EBIT 마진
2023. 12. 31. 4.64% = 0.88 × 0.69 × 7.70%
2022. 12. 31. 7.75% = 0.88 × 0.82 × 10.73%
2021. 12. 31. 6.00% = 0.83 × 0.78 × 9.29%
2020. 12. 31. -6.22% = — × — × -2.68%
2019. 12. 31. 7.19% = 0.71 × 0.82 × 12.47%

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31).

2023년 한 해 동안 순이익률 감소의 주요 원인은 EBIT 마진율로 측정한 영업이익률의 감소입니다.