현금 흐름표
분기별 데이터
현금 흐름표는 회계 기간 동안 회사의 현금 영수증 및 현금 지급에 대한 정보를 제공하며, 이러한 현금 흐름이 종료 현금 잔액을 회사의 대차 대조표에 표시된 시작 잔액과 어떻게 연결하는지 보여줍니다.
현금 흐름표는 세 부분으로 구성됩니다: 영업 활동(사용)에 의해 제공되는 현금 흐름, 투자 활동(에 사용)에 의해 제공되는 현금 흐름, 재무 활동(에 사용)에 의해 제공되는 현금 흐름.
보고서 기준: 10-Q (보고 날짜: 2025-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2025-03-31), 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2024-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2024-03-03), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2023-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2023-03-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2022-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2022-03-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2021-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2021-03-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-Q (보고 날짜: 2020-09-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-06-30), 10-Q (보고 날짜: 2020-03-31).
- 수익성과
- 계속 영업으로 인한 순이익은 2020년 492백만 달러에서 2021년에 1,473백만 달러로 상당한 증가를 기록한 후, 2022년까지 꾸준히 증가하는 추세를 보였다. 특히 2023년 후반기에는 다시 하락세를 보여 2023년 3분기에는 1,368백만 달러 수준에 이르렀다. 이러한 변동은 수익성의 일시적 변화 또는 일회성 항목에 의한 영향을 반영할 수 있다.
- 비용 구조 및 감가상각
- 감가상각 및 상각 비용은 2020년 728백만 달러에서 점차 2024년까지 1,159백만 달러를 상회하는 수준으로 유지되었으며, 비교적 안정적인 수준을 보여준다. 이는 자산의 지속적인 투자와 감가상각 정책의 일관성을 의미할 수 있다.
- 이연소득세 충당금(혜택)
- 이연소득세 충당금 또는 혜택은 변동성이 매우 크며, 일부 기간에는 부정적인 값이 나타나기도 하였다. 특히 2022년 12월과 2023년 상반기에 부정적인 수치로 나타난 것은 세무상 불확실성 또는 환산 차이, 또는 일시적 세무 전략 변화와 관련이 있을 수 있다.
- 재고 보상 비용 및 기타 운영비용
- 재고 보상 비용은 지속적으로 77백만 달러에서 118백만 달러 범위 내에서 변동했으며, 이는 재고 관련 손실 또는 보상 비용의 가변성을 시사한다. 기타 운영 관련 비용 역시 일정 범위 내에서 유지되고 있다.
- 영업권 손상차손
- 2020년 12월에 큰 규모의 영업권 손상차손이 발생했으며, 이후 기간에는 관련 비용이 보고되지 않거나 미미한 수준을 유지하고 있다. 이는 특정 기간에 영업권 손상 가능성을 반영하는 것으로 판단된다.
- 유동자산 및 부채
- 미수금은 변동성이 크며, 특히 2022년 12월과 2023년 3월에 큰 폭으로 증가했다가 다시 축소되는 추세를 보이고 있다. 계약자산과 계약부채 또한 상당한 변동성을 보여, 계약 관련 활동이 활발하게 이루어지고 있음을 시사한다. 유동 부채인 미지급금은 2020년부터 2022년까지 큰 폭으로 변화하며 유동성 압력을 유발한 것으로 보인다.
- 자산과 부채의 순변화
- 기간별 자산 및 부채의 순변화는 큰 폭의 변동을 보여주었으며, 2020년 9월과 2022년 12월에 각각 높고 낮은 수준을 기록하였다. 이는 계절적 또는 일회성 이벤트, 또는 사업 전략의 변화에 따른 결과일 수 있다.
- 운영 및 투자 현금흐름
- 운영활동으로 인한 순현금흐름은 2020년 초에는 소폭이었으나 2021년 중반 이후 크게 상승하여 2024년까지 지속적인 증가세를 보여주었다. 특히 2024년 상반기에는 4,711백만 달러에 이르렀으며, 이는 영업이익 실현과 현금 창출 능력이 강화되었음을 의미한다. 반면, 자본 지출은 지속적인 증가 추세를 보여, 사업 확장 또는 설비투자가 활발히 이루어지고 있음을 시사한다.
- 투자 활동 및 기타 자금 활동
- 투자 활동에 의한 현금유출은 일부 기간에 크고, 특정 시기(2020년, 2024년 등)에 활발한 투자가 이루어지고 있음을 알 수 있다. 또한, 부채 관련 활동에서는 장기 부채의 변동이 크며, 일부 기간에는 대규모 부채 상환 또는 증액이 반복되고 있다.
- 재무활동과 자본 조달
- 재무 활동은 2020년과 2024년 사이에 큰 변동성을 보여주었다. 2024년 6월에는 대규모 배당금 지급과 주식 환매로 상당한 자금이 배분되었으며, 일부 기간에는 장기 부채 확보와 상환이 병행되어 재무 구조의 변화가 지속적으로 진행되고 있음을 보여준다. 또한, 단기 차입금의 증감 역시 이러한 재무 전략을 반영한다.
- 총평
- 전반적으로, 기간 내 기업은 수익성과 현금창출 능력을 지속적으로 강화를 시도하는 동시에, 자산 및 부채의 구조 조정을 통해 재무 안정성을 유지하려는 움직임이 뚜렷하다. 투자와 자본 배분 전략은 일부 기간에 극단적인 변동성을 보여 일시적인 전략 변화 또는 시장 환경의 영향을 받았을 가능성이 크다. 향후 지속 가능성과 재무 건전성을 위해 수익성 유지와 함께 부채관리 및 자본적 지출의 적절한 조절이 중요할 것으로 판단된다.