가격 대 FCFE 비율 (P/FCFE)

Adobe Inc., FCFE계산

US$ (백만)

12개월 종료	2023. 12. 1.	2022. 12. 2.	2021. 12. 3.	2020. 11. 27.	2019. 11. 29.	2018. 11. 30.
순수입	5,428)	4,756)	4,822)	5,260)	2,951)	2,591)
순 비현금 수수료	2,229)	2,746)	2,116)	281)	1,493)	495)
영업 자산 및 부채의 변화, 취득 자산 및 추정 부채의 순	(355)	336)	292)	186)	(23)	943)
영업 활동으로 제공되는 순 현금	7,302)	7,838)	7,230)	5,727)	4,422)	4,029)
재산 및 장비 구매	(360)	(442)	(348)	(419)	(394)	(267)
채권 발행 수익금	—)	—)	—)	3,144)	—)	2,248)
부채 상환	(500)	—)	—)	(3,150)	—)	—)
자기자본에 대한 잉여 현금 흐름 (FCFE)	6,442)	7,396)	6,882)	5,302)	4,027)	6,011)

구성 요소	묘사	회사 소개
FCFE	자기자본에 대한 잉여현금흐름은 모든 운영 비용, 이자 및 원금 지불이 지불되고 운전 자본 및 고정 자본에 필요한 투자가 이루어진 후 Adobe Inc. 지분 보유자가 사용할 수 있는 현금 흐름입니다.	Adobe Inc.의 FCFE는 2021년부터 2022년까지 증가했지만 2022년부터 2023년까지 크게 감소했습니다.

Adobe Inc., P/FCFE 계산, 벤치마크와의 비교

발행 보통주 주식 수	448,000,000
엄선된 재무 데이터 (US$ (미국 달러))
자기자본에 대한 잉여 현금 흐름 (FCFE) (수백만 달러)	6,442)
주당 FCFE	14.38
현재 주가 (P)	477.12
밸류에이션 비율
P/FCFE	33.18
벤치 마크
P/FCFE경쟁자¹
Accenture PLC	21.70
International Business Machines Corp.	9.96
Intuit Inc.	44.75
Microsoft Corp.	53.58
Oracle Corp.	14.80
Palo Alto Networks Inc.	101.08
Salesforce Inc.	34.85
ServiceNow Inc.	56.58
Synopsys Inc.	53.25
P/FCFE부문
소프트웨어 및 서비스	37.49
P/FCFE산업
정보 기술	40.78

¹ 경쟁사 이름을 클릭하면 계산을 볼 수 있습니다.

회사의 P/FCFE가 벤치마크의 P/FCFE보다 낮으면 회사는 상대적으로 저평가된 것입니다.
그렇지 않으면 회사의 P/FCFE가 벤치마크의 P/FCFE보다 높으면 회사가 상대적으로 과대평가된 것입니다.

Adobe Inc., P/FCFE계산, 벤치마크와의 비교

	2023. 12. 1.	2022. 12. 2.	2021. 12. 3.	2020. 11. 27.	2019. 11. 29.	2018. 11. 30.
발행 보통주 주식 수¹	452,000,000	457,800,000	471,700,000	478,700,000	482,130,975	487,725,915
엄선된 재무 데이터 (US$ (미국 달러))
자기자본에 대한 잉여 현금 흐름 (FCFE) (수백만 달러)²	6,442)	7,396)	6,882)	5,302)	4,027)	6,011)
주당 FCFE⁴	14.25	16.16	14.59	11.08	8.35	12.32
주가^1, 3	596.10	344.38	499.91	458.08	350.00	244.95
밸류에이션 비율
P/FCFE⁵	41.83	21.32	34.26	41.36	41.90	19.87
벤치 마크
P/FCFE경쟁자⁶
Accenture PLC	21.03	17.91	25.76	19.01	19.50	18.11
International Business Machines Corp.	9.97	11.97	48.45	9.43	4.39	—
Intuit Inc.	38.74	13.86	86.74	17.36	34.61	29.29
Microsoft Corp.	43.32	36.73	42.54	42.74	30.77	37.57
Oracle Corp.	15.47	—	8.36	6.27	22.31	10.78
Palo Alto Networks Inc.	79.75	29.54	32.91	8.11	46.20	8.50
Salesforce Inc.	31.06	16.56	49.52	50.40	29.09	—
ServiceNow Inc.	58.13	44.44	64.54	49.83	68.98	—
Synopsys Inc.	57.04	33.41	40.55	45.07	77.64	19.63
P/FCFE부문
소프트웨어 및 서비스	32.42	30.43	33.49	25.65	21.90	—
P/FCFE산업
정보 기술	33.34	26.56	27.30	23.29	18.92	—

¹ 분할 및 주식 배당에 맞게 조정된 데이터입니다.

³ Adobe Inc.년 연차보고서 제출일 기준 종가

⁴ 2023 계산
주당 FCFE = FCFE ÷ 발행 보통주 주식 수
= 6,442,000,000 ÷ 452,000,000 = 14.25

⁵ 2023 계산
P/FCFE = 주가 ÷ 주당 FCFE
= 596.10 ÷ 14.25 = 41.83

⁶ 경쟁사 이름을 클릭하면 계산을 볼 수 있습니다.

밸류에이션 비율	묘사	회사 소개
P/FCFE	자기자본에 대한 잉여현금흐름에 대한 가격은 주주 자본의 현금 평가 지표입니다.	Adobe Inc. P/FCFE 2021년부터 2022년까지 감소했으나 2022년부터 2023년까지 증가해 2021년 수준을 넘어섰다.

Adobe Inc. (NASDAQ:ADBE)