자본수익률(ROE) (ROC)
자본수익률은 세후 순영업자산수익률입니다. 투자자본수익률은 금리나 회사부채 및 자기자본구조의 변화에 영향을 받지 않습니다. 비즈니스 생산성 성과를 측정합니다.
유료 사용자를 위한 영역
무료 체험하기
이번 주에 무료로 제공되는 Align Technology Inc. 페이지:
데이터는 뒤에 숨겨져 있습니다.
이것은 일회성 지불입니다. 자동 갱신은 없습니다.
우리는 받아 들인다 :
투자 자본 수익률 (ROIC)
Align Technology Inc., ROIC계산, 벤치마크와 비교
| 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 세후 순영업이익 (NOPAT)1 | ||||||
| 투자 자본2 | ||||||
| 성능 비율 | ||||||
| ROIC3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| ROIC경쟁자4 | ||||||
| Abbott Laboratories | ||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||
| Medtronic PLC | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31).
1 NOPAT. 자세히 보기 »
2 투자 자본. 자세히 보기 »
3 2022 계산
ROIC = 100 × NOPAT ÷ 투자 자본
= 100 × ÷ =
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 세후 순영업이익 (NOPAT)
- 2018년부터 2021년까지는 지속적인 성장을 기록하여 2018년 520,148천 달러에서 2021년 1,236,388천 달러로 증가하는 모습을 보여줍니다. 특히 2019년 대비 2020년에 소폭 감소하는 추세를 나타내며, 코로나19 팬데믹의 영향 또는 시장 환경의 변동 가능성을 시사할 수 있습니다. 그러나 2021년에는 다시 강한 성장세를 보여줌으로써 수익성의 회복 또는 사업의 확장을 보여줍니다. 2022년에는 약 536,671천 달러로 약간의 하락을 보였으나, 여전히 높은 수준을 유지하고 있습니다.
- 투자 자본
- 투자 자본은 2018년 1,516,250천 달러에서 지속적으로 증가하여 2022년에는 3,344,477천 달러에 달하며, 회사의 규모 확장 또는 자산 투자 확대를 반영하는 것으로 보입니다. 이 추세는 회사가 성장과 함께 자본 투자를 지속적으로 늘리고 있음을 보여줍니다. 특히 2020년에 급격한 증가(약 9,38천 달러)를 보여주었는데, 이는 신사업이나 확장 프로젝트에 대한 투자가 활발했음을 시사합니다.
- 투자 자본 수익률 (ROIC)
- ROIC는 2018년 34.3%에서 2019년 41.28%로 크게 상승하여 효율적인 자본 운영이 이루어지고 있음을 보여줍니다. 그러나 2020년에는 21.63%로 큰 폭으로 하락하며, 이 시기에는 수익률이 낮아졌음을 알 수 있습니다. 이후 2021년에는 다시 41.34%로 회복되며 효율성이 재개된 것으로 나타납니다. 마지막으로 2022년에는 16.05%로 하락하여 수익률이 낮아졌으며, 이는 시장 환경 변화 또는 투자 전략 조정의 가능성을 시사합니다.
ROIC의 분해
Align Technology Inc., ROIC의 분해
| ROIC | = | OPM1 | × | TO2 | × | 1 – CTR3 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2022. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2021. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2020. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2019. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2018. 12. 31. | = | × | × |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31).
- 영업이익률 (OPM)
- 해당 기간 동안의 영업이익률은 전반적으로 높은 수준을 유지하며 지속적인 변동을 보여줍니다. 2018년과 2019년에는 각각 27.87%와 28.55%로 안정적인 수익성을 나타내었으며, 2020년에는 다소 낮아져 23.06%를 기록하였으나, 2021년에 다시 크게 상승하여 33.28%를 기록하는 등 수익률이 회복되고 강화되었습니다. 그러나 2022년에는 20.65%로 다시 하락하는 모습을 보이며 수익성에 일정한 변동이 존재함을 시사합니다. 전반적으로 높은 영업이익률은 운영 효율성을 반영하지만, 변동성도 함께 나타나고 있습니다.
- 자본금회전율(TO)
- 이 비율은 자본의 효율적 활용도를 보여줍니다. 2018년 1.39에서 2019년 1.7로 상승하였으며, 이후 2020년에는 1.1로 하락하였으나, 2021년에는 다시 1.47로 회복하는 등 일정한 변동을 나타냅니다. 2022년에는 1.18로 소폭 하락하는 양상을 보여 최적의 운용 효율성을 유지하려는 시도와 관련된 변화가 있음을 암시합니다. 전체적으로는 자본이 비교적 효과적으로 활용되고 있으나, 일부 기간에는 효율성에 차이가 있음을 알 수 있습니다.
- 실효 현금 세율 (CTR)
- 이 비율은 세금 부담의 크기를 나타내는데, 2018년 88.69%에서 2019년 84.9%, 2020년 85.03%, 2021년 84.39%로 거의 일정한 수준을 유지하였으나, 2022년에는 크게 낮아져 65.79%로 급격히 감소하였습니다. 세율이 낮아진 것은 세후 수익성이 향상될 수 있음을 시사하며, 2022년의 현저한 하락은 세금 부문에서의 정책 변화 또는 조세 부담 경감 등 특별한 요인과 관련있을 수 있습니다.
- 투자 자본 수익률 (ROIC)
- 이 지표는 기업이 투자 자본을 얼마나 효율적으로 활용하여 수익을 창출하는지를 보여줍니다. 2018년 34.3%, 2019년 41.28%로 높은 수익성을 유지하다가, 2020년에는 21.63%로 대폭 하락하여 투자 수익률이 낮아졌습니다. 이후 2021년에는 다시 41.34%로 회복하는 모습을 보였으나, 2022년에는 16.05%로 크게 떨어졌습니다. 이러한 변화는 기업의 수익성 혹은 투자 효율성에 일시적인 개선과 저하가 반복되고 있음을 반영하는 것으로 해석할 수 있습니다. 전반적으로 높은 수익성을 기대할 수 있었던 시기와 낮은 시기를 경험하며, 기업의 투자와 운영 전략에 변화가 있었을 가능성을 보여줍니다.
영업이익률 (OPM)
Align Technology Inc., OPM계산, 벤치마크와 비교
| 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 세후 순영업이익 (NOPAT)1 | ||||||
| 더: 현금 영업세2 | ||||||
| 세전 순영업이익 (NOPBT) | ||||||
| 순 매출 | ||||||
| 더: 이연 수익의 증가(감소) | ||||||
| 조정된 순수익 | ||||||
| 수익성 비율 | ||||||
| OPM3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| OPM경쟁자4 | ||||||
| Abbott Laboratories | ||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||
| Medtronic PLC | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31).
1 NOPAT. 자세히 보기 »
2 현금 영업세. 자세히 보기 »
3 2022 계산
OPM = 100 × NOPBT ÷ 조정된 순수익
= 100 × ÷ =
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 세전 순영업이익 (NOPBT)
- 2018년부터 2022년까지 동안 세전 순영업이익은 전반적으로 상승하는 추세를 보이고 있다. 2018년 약 586백만 달러에서 2019년에는 741백만 달러로 증가했으며, 이후 2020년에는 625백만 달러로 약간의 감소를 보였다. 그러나 2021년에는 급증하여 1,465백만 달러를 기록했고, 2022년에는 다시 하락하여 815백만 달러를 기록하였다. 이러한 변화는 매출 규모와 비용 구조의 변화, 또는 일회성 항목의 영향을 받았을 가능성이 있다.
- 조정된 순수익
- 조정된 순수익은 2018년 21억4380만 달러에서 2019년 25억9587만 달러, 2020년 27억1311만 달러로 지속적으로 증가하는 추세를 보인다. 2021년에는 44억1700만 달러로 큰 폭의 증가를 기록했으며, 2022년에는 약 39억4938만 달러로 소폭 감소하였다. 전반적으로는 높은 성장세를 보여주며, 이는 회사의 매출 성장, 비용 관리 개선 혹은 기타 조정 항목의 영향을 받았을 수 있다.
- 영업이익률 (OPM)
- 영업이익률은 2018년 약 27.87%에서 2019년 28.55%로 소폭 상승한 후, 2020년에는 23.06%로 감소하였다. 이후 2021년에는 다시 33.28%로 급증하였으며, 2022년에는 20.65%로 하락하였다. 이러한 패턴은 회사의 수익성에 일시적인 변화 또는 비용 구조의 변화, 또는 영업 환경의 변동에 따른 것으로 해석될 수 있다. 특히 2021년에 높은 영업이익률을 기록한 것은 상당한 수익성 증대 또는 효율성 향상을 반영했을 가능성이 높다.
자본금회전율(TO)
Align Technology Inc., TO계산, 벤치마크와 비교
| 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 순 매출 | ||||||
| 더: 이연 수익의 증가(감소) | ||||||
| 조정된 순수익 | ||||||
| 투자 자본1 | ||||||
| 효율성 비율 | ||||||
| TO2 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| TO경쟁자3 | ||||||
| Abbott Laboratories | ||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||
| Medtronic PLC | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31).
- 조정된 순수익
- 2018년부터 2021년까지 지속적으로 상승하는 추세를 보여주었으며, 2018년 2,104,380천 달러에서 2021년에는 4,401,700천 달러로 크게 증가하였습니다. 2022년에는 다소 하락했으나 여전히 3,949,386천 달러를 기록하며 전반적으로 성장을 유지하는 모습을 보입니다. 이러한 수익 증가는 판매 확대 또는 수익성 개선 등 내부 요인에 기인할 가능성이 높습니다.
- 투자 자본
- 투자 자본은 2018년 1,516,250천 달러에서 2022년 3,344,477천 달러로 꾸준히 증가하는 추세입니다. 특히, 2019년부터 2020년 사이 큰 폭으로 증가하였으며, 이는 적극적인 투자가 이루어졌거나, 기업의 성장에 따른 자본 확장이 반영된 것으로 볼 수 있습니다. 이러한 증가세는 회사의 확장 전략이 지속되고 있음을 시사합니다.
- 자본금회전율(TO)
- 이 비율은 2018년 1.39에서 2019년에는 1.70으로 상승하며 자본의 효율성이 향상된 것을 보여줍니다. 이후 2020년에는 1.10으로 하락했으나, 다시 2021년에는 1.47로 회복되었습니다. 2022년에는 1.18로 소폭 하락했지만, 전체적으로 볼 때 이 비율은 변동성을 보이고 있으나, 평균적으로는 기업의 자본 활용이 적극적이고 유동적으로 운영되고 있음을 보여줍니다. 이는 수익성과 투자 효율성을 동시에 유지하려는 경향을 반영하는 것으로 해석됩니다.
실효 현금 세율(CTR)
Align Technology Inc., CTR계산, 벤치마크와 비교
| 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 세후 순영업이익 (NOPAT)1 | ||||||
| 더: 현금 영업세2 | ||||||
| 세전 순영업이익 (NOPBT) | ||||||
| 세율 | ||||||
| CTR3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| CTR경쟁자3 | ||||||
| Abbott Laboratories | ||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||
| Medtronic PLC | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31).
1 NOPAT. 자세히 보기 »
2 현금 영업세. 자세히 보기 »
3 2022 계산
CTR = 100 × 현금 영업세 ÷ NOPBT
= 100 × ÷ =
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 현금 영업세
- 2018년부터 2019년까지 현금 영업세가 증가하는 양상을 보였으며, 이후 2020년에는 다소 감소하는 모습을 나타냈다. 그러나 2021년 이후 다시 큰 폭으로 상승하여 2022년에는 약 279,014천 달러에 이르렀다. 이러한 흐름은 회사의 영업 활동이 정기적으로 유입되는 현금 규모가 시간에 따라 확대되고 있음을 시사하며, 특히 2021년 이후에는 현금 유입이 급증함을 보여준다.
- 세전 순영업이익 (NOPBT)
- 2018년부터 2019년까지 상승세를 보였으며, 2020년에는 일시적인 감소를 경험했다. 2021년에 급격히 증가하여 1,465,008천 달러에 도달했으며, 2022년에는 다소 감소한 모습을 보였으나 여전히 높은 수준인 815,685천 달러를 유지하고 있다. 전반적으로 영업이익은 상당한 성장세를 보였으며, 특히 2021년에 강한 회복과 성장세를 나타낸 것으로 평가된다.
- 실효 현금 세율(CTR)
- 2018년부터 2021년까지 비교적 안정적인 범위 내에서 움직였으며, 2018년 11.31%, 2019년 15.10%, 2020년 14.97%, 2021년 15.61%로 나타난다. 그러나 2022년에 급격하게 그 수치가 상승하여 34.21%에 이르렀는데, 이는 해당 기간 동안 회사의 현금 세율이 현저히 증가했음을 의미한다. 이 변화는 세금 부과 구조나 세무 전략의 변화, 혹은 기타 일시적인 요인들에 의해 영향을 받았을 가능성을 내포한다.