기업 가치 대 FCFF 비율(EV/FCFF)
회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
Texas Instruments Inc., FCFF계산
US$ 단위: 백만 달러
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31).
1, 2 자세히 보기 »
- 영업활동으로 인한 현금흐름
-
2020년에서 2022년까지는 지속적으로 높은 수준을 유지하며 증가하는 추세를 보여주었으며, 2021년에는 피크를 기록하였다. 이후 2023년에는 하락세를 보였으나, 2024년에는 다시 소폭 회복된 모습을 나타냈다. 이러한 변동은 영업활동에서 발생하는 현금흐름의 변동성을 시사한다.
전반적으로 볼 때, 기업의 영업 기반이 견고하며 운영 전반에서 긍정적인 현금 창출 능력을 유지하고 있음을 시사한다. 특히, 2021년에 큰 폭으로 증가한 이후, 2023년과 2024년에 있어서는 안정권 내에서의 변동을 나타내어 일관성 있는 수익창출 능력을 보여주고 있다.
- 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
-
2020년부터 2022년까지 FCFF는 지속적으로 증가하는 세를 보였으며, 2022년까지는 높은 수준을 유지하였다. 그러나 2023년에는 극적인 감소를 보였으며, 이는 아마도 투자 또는 금융 활동에 따른 일시적 충격 또는 영업 이익의 감소와 관련이 있을 수 있다. 2024년에는 FCFF가 다시 일부 회복하는 모습을 보여, 기업이 재무적 유연성을 유지하고 있음을 시사한다.
이 데이터는 기업이 자유현금흐름 측면에서 상당히 견고한 성과를 유지했음을 보여주며, 특히 2020년에서 2022년 사이의 강한 성장세와 2023년 이후의 회복세는 기업의 재무 운영에 있어서 중요한 지표로 볼 수 있다.
지급된 이자, 세금 순
Texas Instruments Inc., 지급된 이자, 세금 순계산
US$ 단위: 백만 달러
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31).
1 자세히 보기 »
2 2024 계산
장기 부채에 대한 이자, 세금에 대한 현금 지불 = 장기 부채에 대한 이자에 대한 현금 지급 × EITR
= 473 × 12.00% = 57
3 2024 계산
자본화된 이자, 세금 = 자본화된 이자 × EITR
= 20 × 12.00% = 2
- 실효 소득세율(EITR)
- 2020년 대비 2021년과 2022년에 실효 소득세율이 상당한 상승을 보여주고 있습니다. 특히 2021년에는 세율이 12.9%로 급증한 이후 약간의 상승세를 유지하며 2022년에도 12.8%를 기록하였으며, 이후 2023년과 2024년에는 점차 완만하게 하락하는 경향을 보이고 있습니다. 이러한 변화는 세무 정책 또는 수익 구조의 변화에 따른 차이일 수 있으며, 세금 부담 비율이 일시적으로 증가한 이후 일부 완화되는 양상을 나타내고 있습니다.
- 장기 부채에 대한 이자에 대한 현금 지불, 세금 순
- 이 항목은 2020년 이후 지속적인 증가 추세를 보이고 있습니다. 2020년 169백만 달러에서 2021년에는 다소 감소했으나, 이후 다시 증가하여 2022년 173백만 달러를 기록하였으며, 2023년에는 282백만 달러로 크게 증가하였습니다. 2024년에는 이보다 더 높은 416백만 달러로 계속 상승하는 모습입니다. 이는 장기 부채에 대한 이자 비용이 점차적으로 증가하는 추세를 반영하며, 부채 규모 또는 이자 비용이 늘어남에 따라 비용이 증가하는 것으로 해석될 수 있습니다.
- 자본화된 이자, 세금 순
- 이 항목은 2021년부터 기록되기 시작하여 점차 증가하는 추세를 나타내고 있습니다. 2021년에는 7백만 달러였으며, 이후 2022년에는 약간 감소하여 5백만 달러를 기록했지만, 2023년과 2024년에는 다시 각각 10백만 달러와 18백만 달러로 증가하고 있습니다. 자본화된 이자는 이자 비용을 자산으로 자본화하여 비용 인식을 지연시키는 방식으로, 이 수치의 증가는 자본화 활동이 활발해지고 있음을 시사할 수 있습니다. 이러한 변화는 회사의 자본 구조 또는 회계 정책의 변화와 관련이 있을 가능성이 있습니다.
FCFF 대비 기업 가치 비율전류
Texas Instruments Inc., EV/FCFF 계산, 벤치마크와 비교
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러) | |
| 기업 가치 (EV) | 173,797) |
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF) | 1,932) |
| 밸류에이션 비율 | |
| EV/FCFF | 89.96 |
| 벤치 마크 | |
| EV/FCFF경쟁자1 | |
| Advanced Micro Devices Inc. | 103.66 |
| Analog Devices Inc. | 37.70 |
| Applied Materials Inc. | 20.77 |
| Broadcom Inc. | 76.41 |
| Intel Corp. | — |
| KLA Corp. | 35.48 |
| Lam Research Corp. | 28.84 |
| Micron Technology Inc. | 310.43 |
| NVIDIA Corp. | 70.34 |
| Qualcomm Inc. | 15.45 |
| EV/FCFF부문 | |
| 반도체 및 반도체 장비 | 107.39 |
| EV/FCFF산업 | |
| 정보 기술(IT) | 54.13 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2024-12-31).
1 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 낮으면 회사는 상대적으로 저평가되어 있습니다.
그렇지 않고 회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 높으면 회사는 상대적으로 과대평가된 것입니다.
FCFF 대비 기업 가치 비율역사적인
Texas Instruments Inc., EV/FCFF계산, 벤치마크와 비교
| 2024. 12. 31. | 2023. 12. 31. | 2022. 12. 31. | 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러) | ||||||
| 기업 가치 (EV)1 | 172,634) | 147,407) | 164,860) | 156,316) | 156,606) | |
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)2 | 1,932) | 1,640) | 6,101) | 6,459) | 5,659) | |
| 밸류에이션 비율 | ||||||
| EV/FCFF3 | 89.36 | 89.85 | 27.02 | 24.20 | 27.67 | |
| 벤치 마크 | ||||||
| EV/FCFF경쟁자4 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 72.30 | 225.41 | 38.82 | 43.41 | 126.98 | |
| Analog Devices Inc. | 33.82 | 25.61 | 23.12 | 39.16 | 27.12 | |
| Applied Materials Inc. | 17.55 | 17.40 | 19.06 | 26.22 | 22.52 | |
| Broadcom Inc. | 51.00 | 28.53 | 14.74 | 19.47 | 16.54 | |
| Intel Corp. | — | — | — | 16.94 | 11.08 | |
| KLA Corp. | 29.56 | 19.99 | 19.05 | 26.29 | 18.70 | |
| Lam Research Corp. | 24.56 | 17.99 | 24.08 | 24.40 | 26.78 | |
| Micron Technology Inc. | 203.18 | — | 16.58 | 28.79 | 188.88 | |
| NVIDIA Corp. | 61.32 | 142.92 | 78.06 | 69.50 | 41.66 | |
| Qualcomm Inc. | 16.26 | 11.61 | 18.18 | 17.47 | 30.89 | |
| EV/FCFF부문 | ||||||
| 반도체 및 반도체 장비 | 56.97 | 60.28 | 34.98 | 26.15 | 21.95 | |
| EV/FCFF산업 | ||||||
| 정보 기술(IT) | 39.01 | 34.05 | 26.36 | 27.36 | 23.71 | |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2024-12-31), 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31).
1 자세히 보기 »
2 자세히 보기 »
3 2024 계산
EV/FCFF = EV ÷ FCFF
= 172,634 ÷ 1,932 = 89.36
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 기업 가치 (EV)의 변동 추이
- 2020년부터 2022년까지는 기업 가치가 비교적 안정적으로 유지되었으며, 2020년 1억 5,660만 달러에서 2022년 1억 6,486만 달러로 소폭 증감하는 양상을 보였습니다. 그러나 2023년에 기업 가치는 다소 하락하여 약 1억 4,740만 달러에 이르렀다가 2024년에는 다시 증가하여 약 1억 7,263만 달러를 기록하여 회복세를 보였습니다. 이러한 변화는 시장 가치 또는 기업의 재무 상태 변화와 관련이 있을 수 있으며, 특정 연도에 계량된 요인들에 따른 영향을 반영하는 것으로 해석됩니다.
- 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)의 동향
- 2020년부터 2022년까지 FCFF는 점차 증가하는 경향을 나타냈으며, 2020년 5,659백만 달러에서 2021년 6,459백만 달러로 증가했고 2022년에는 약 6,101백만 달러로 소폭 하락하는 모습을 보였습니다. 2023년에는 급격히 축소되어 약 1,640백만 달러로 감소하였고, 이후 2024년에는 다시 약 1,932백만 달러로 회복하는 양상을 보입니다. 이와 같은 변화는 기업의 영업 현금 흐름이 일시적 또는 구조적 요인으로 인해 변동했음을 시사할 수 있습니다.
- EV/FCFF 비율의 변화
- 이 비율은 2020년부터 2022년까지는 점진적으로 낮아지고, 2020년 27.67에서 2021년 24.2로 하락했으며, 2022년에는 27.02로 다시 상승하는 흐름을 보였습니다. 그러나 2023년에는 급증하여 89.85로 나타났으며, 2024년에도 비슷한 수준인 89.36을 유지하며 매우 높은 수준을 지속하고 있습니다. 이는 FCFF의 급감과 기업 가치의 변화에 따른 결과로, 기업의 시장 평가가 영업 현금 흐름에 비해 상당히 왜곡되거나 과대평가되고 있음을 암시할 수 있습니다.