영업이익비율 (P/OP)
2005년부터
계산
Cummins Inc., P/OP, 장기 추세계산
| P/OP | = | 주가1, 2, 3 | ÷ | 주당영업이익1 | 주당영업이익1 | = | 영업이익1 (수백만 단위) |
÷ | 발행 보통주의 주식 수2 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024. 2. 12. | 20.69 | = | 256.85 | ÷ | 12.41 | 12.41 | = | 1,761 | ÷ | 141,856,847 | |
| 2023. 2. 14. | 11.99 | = | 248.41 | ÷ | 20.72 | 20.72 | = | 2,929 | ÷ | 141,375,256 | |
| 2022. 2. 8. | 11.76 | = | 223.51 | ÷ | 19.00 | 19.00 | = | 2,706 | ÷ | 142,426,735 | |
| 2021. 2. 10. | 15.95 | = | 245.11 | ÷ | 15.37 | 15.37 | = | 2,269 | ÷ | 147,657,584 | |
| 2020. 2. 11. | 9.14 | = | 164.30 | ÷ | 17.97 | 17.97 | = | 2,700 | ÷ | 150,269,665 | |
| 2019. 2. 11. | 8.37 | = | 148.18 | ÷ | 17.71 | 17.71 | = | 2,786 | ÷ | 157,338,874 | |
| 2018. 2. 14. | 11.63 | = | 166.00 | ÷ | 14.27 | 14.27 | = | 2,365 | ÷ | 165,683,334 | |
| 2017. 2. 13. | 13.33 | = | 152.85 | ÷ | 11.47 | 11.47 | = | 1,928 | ÷ | 168,155,330 | |
| 2016. 2. 12. | 8.22 | = | 97.01 | ÷ | 11.80 | 11.80 | = | 2,057 | ÷ | 174,320,797 | |
| 2015. 2. 17. | 10.69 | = | 138.98 | ÷ | 13.00 | 13.00 | = | 2,365 | ÷ | 181,945,783 | |
| 2014. 2. 18. | 12.72 | = | 143.10 | ÷ | 11.25 | 11.25 | = | 2,101 | ÷ | 186,682,826 | |
| 2013. 2. 20. | 9.67 | = | 114.83 | ÷ | 11.87 | 11.87 | = | 2,254 | ÷ | 189,844,829 | |
| 2012. 2. 21. | 8.83 | = | 123.30 | ÷ | 13.97 | 13.97 | = | 2,681 | ÷ | 191,927,547 | |
| 2011. 2. 24. | 12.46 | = | 100.87 | ÷ | 8.10 | 8.10 | = | 1,602 | ÷ | 197,847,368 | |
| 2010. 2. 26. | 16.76 | = | 56.78 | ÷ | 3.39 | 3.39 | = | 682 | ÷ | 201,359,036 | |
| 2009. 2. 27. | 3.29 | = | 20.80 | ÷ | 6.32 | 6.32 | = | 1,272 | ÷ | 201,352,073 | |
| 2008. 2. 26. | 9.32 | = | 53.40 | ÷ | 5.73 | 5.73 | = | 1,158 | ÷ | 202,192,548 | |
| 2007. 2. 27. | 6.27 | = | 34.04 | ÷ | 5.43 | 5.43 | = | 1,131 | ÷ | 208,398,444 | |
| 2006. 2. 28. | 5.63 | = | 27.07 | ÷ | 4.81 | 4.81 | = | 894 | ÷ | 185,823,756 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31), 10-K (보고 날짜: 2016-12-31), 10-K (보고 날짜: 2015-12-31), 10-K (보고 날짜: 2014-12-31), 10-K (보고 날짜: 2013-12-31), 10-K (보고 날짜: 2012-12-31), 10-K (보고 날짜: 2011-12-31), 10-K (보고 날짜: 2010-12-31), 10-K (보고 날짜: 2009-12-31), 10-K (보고 날짜: 2008-12-31), 10-K (보고 날짜: 2007-12-31), 10-K (보고 날짜: 2006-12-31), 10-K (보고 날짜: 2005-12-31).
1 미국 달러$
2 분할 및 주식 배당을 위해 조정된 데이터.
3 Cummins Inc.년 연차보고서 제출일 기준 종가
주어진 데이터는 세 가지 시계열로 구성되어 있으며, 2006년 말부터 2024년 말까지 매년 말 시점의 값을 제공합니다. 각 시계열은 전반적으로 특정 시기에 뚜렷한 상승기와 하강기를 보이고, 높은 변동성도 함께 나타납니다. 아래는 관찰된 패턴과 변화의 주요 포인트를 정리한 분석입니다.
- 주가
- 2008년경 급격한 상승과 함께 일부 기간에 큰 폭의 변동이 있었으며, 2009년에는 글로벌 금융위기의 여파로 큰 하락이 나타났습니다(2008년 53.4달러 대비 2009년 20.8달러). 이후 2010년부터 2012년 사이에 강한 회복이 진행되어 2011년 100.87달러, 2012년 123.3달러로 상승했고, 2013년 114.83달러로 소폭 조정되었습니다. 2014년~2016년 사이에는 다소 변동성이 지속되며 2016년 97.01달러로 낮아지기도 했으나 2017년 이후 다시 상승세를 보였습니다(2017년 152.85달러, 2018년 166달러). 2019년 148.18달러, 2020년 164.3달러를 거쳐 2021년 245.11달러로 급등했고 2022년 223.51달러, 2023년 248.41달러, 2024년 256.85달러로 연간 최고치에 근접하거나 이를 상회하는 흐름을 보였습니다. 전 기간에 걸쳐 장기적으로 상승 기조가 나타났으나 2009년의 급락 이후의 반등 속도와 2021년 이후의 가파른 상승이 두드러집니다.
- 주당영업이익(EPS)
- 2009년에는 6.32에서 3.39로 큰 폭으로 감소하여 경기순환의 충격이 EPS에도 강하게 반영되었습니다. 그 후 2010년부터 2012년까지는 회복세가 이어지며 2012년 13.97까지 상승했고, 2013년~2016년 사이에는 다소 변동이 있었습니다(11.87~13.0대 영역). 2017년~2019년은 다시 상승세를 보였고 2019년 17.71, 2020년 17.97로 정점을 형성하는 흐름이 나타났습니다. 2021년 15.37, 2022년 19.00, 2023년 20.72로 EPS가 상승을 이어갔으나 2024년에는 12.41로 감소했습니다. 전기간 평균적으로 회복과 확장을 반복하는 흐름이 두드러지며, 2019년 이후 2023년까지는 비교적 강한 이익창출력이 관찰됩니다. 그러나 2024년에는 다시 하락하여 연간 흐름의 변동성이 커졌습니다.
- P/OP
- 2009년은 3.29로 큰 폭으로 낮아지며(전년 대비 큰 낙폭) 이익대비 시가총액의 상대적 고평가 여부가 크게 달라졌음을 시사합니다. 반면 2010년에는 16.76으로 급등하며 고평가 경향이 크게 강화되었고, 2011년 12.46, 2012년 8.83, 2013년 9.67, 2014년 12.72 등으로 변동성을 보였습니다. 2015년 10.69, 2016년 8.22로 재조정되다 2017년 13.33, 2018년 11.63, 2019년 8.37, 2020년 9.14로 다시 하향 혹은 정체 구간이 나타났습니다. 2021년 15.95로 상승했고 2022년 11.76, 2023년 11.99로 다소 안정되다 2024년 20.69로 급등하며 큰 변화를 보였습니다. 전 기간에 걸쳐 P/OP는 중장기적으로는 비교적 넓은 범위의 변동성을 보였고, 특히 2010년대 초반의 급등과 2024년의 급등이 뚜렷합니다. 이는 주가의 상승과 함께 운영성과 혹은 이익창출의 변동성에 따라 시장 평가가 크게 움직였음을 시사합니다.
경쟁사와의 비교
Cummins Inc., P/OP, 장기 추세, 경쟁사와의 비교
| Cummins Inc. | Boeing Co. | Caterpillar Inc. | Lockheed Martin Corp. | RTX Corp. | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2024. 2. 12. | 20.69 | — | 12.40 | 12.49 | 34.37 |
| 2023. 2. 14. | 11.99 | — | 16.25 | 14.06 | 26.48 |
| 2022. 2. 8. | 11.76 | — | 15.87 | 11.56 | 28.68 |
| 2021. 2. 10. | 15.95 | — | 24.23 | 10.63 | — |
| 2020. 2. 11. | 9.14 | — | 9.08 | 14.49 | 15.07 |
| 2019. 2. 11. | 8.37 | 19.08 | 9.20 | 11.62 | 12.16 |
| 2018. 2. 14. | 11.63 | 19.69 | 21.70 | 16.47 | 11.53 |
| 2017. 2. 13. | 13.33 | 17.20 | 116.61 | 13.51 | 10.86 |
| 2016. 2. 12. | 8.22 | 10.36 | 11.66 | 12.17 | 9.71 |
| 2015. 2. 17. | 10.69 | 13.96 | 9.71 | 10.89 | 11.15 |
| 2014. 2. 18. | 12.72 | 14.75 | 10.94 | 11.62 | 10.88 |
| 2013. 2. 20. | 9.67 | 9.09 | 7.30 | 6.40 | 10.73 |
| 2012. 2. 21. | 8.83 | 9.69 | 10.41 | 7.21 | 9.40 |
| 2011. 2. 24. | 12.46 | 10.76 | 16.44 | 6.84 | 10.86 |
| 2010. 2. 26. | 16.76 | 20.91 | 63.07 | 6.47 | 9.67 |
| 2009. 2. 27. | 3.29 | 7.87 | 3.61 | 5.31 | 5.88 |
| 2008. 2. 26. | 9.32 | 11.17 | 9.03 | 9.48 | 9.95 |
| 2007. 2. 27. | 6.27 | 23.81 | 8.83 | 10.84 | 11.11 |
| 2006. 2. 28. | 5.63 | 20.69 | 12.95 | 10.66 | 11.11 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2023-12-31), 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31), 10-K (보고 날짜: 2016-12-31), 10-K (보고 날짜: 2015-12-31), 10-K (보고 날짜: 2014-12-31), 10-K (보고 날짜: 2013-12-31), 10-K (보고 날짜: 2012-12-31), 10-K (보고 날짜: 2011-12-31), 10-K (보고 날짜: 2010-12-31), 10-K (보고 날짜: 2009-12-31), 10-K (보고 날짜: 2008-12-31), 10-K (보고 날짜: 2007-12-31), 10-K (보고 날짜: 2006-12-31), 10-K (보고 날짜: 2005-12-31).