Valero Energy Corp. (NYSE:VLO)

최근 5년간의 재무 데이터 분석 결과, 몇 가지 주목할 만한 추세가 관찰됩니다.

전류

2019년에는 4억 6,800만 달러를 기록한 전류는 2020년에 상당한 적자(-10억 6,100만 달러)로 급격히 감소했습니다. 이후 2021년에는 3억 8,100만 달러로 회복되었으며, 2022년에는 33억 7,800만 달러로 크게 증가했습니다. 2023년에는 25억 1,600만 달러로 감소했지만 여전히 높은 수준을 유지하고 있습니다. 전반적으로 변동성이 큰 추세를 보입니다.

지연

지연은 2019년 2억 3,400만 달러에서 2020년 1억 5,800만 달러로 감소했습니다. 2021년에는 -1억 2,600만 달러로 감소하여 음수 값을 기록했으며, 2022년에는 5000만 달러로 소폭 증가했습니다. 2023년에는 1억 300만 달러로 다시 증가하여 양의 추세로 돌아섰습니다. 전반적으로 상대적으로 낮은 수준에서 변동성을 보입니다.

소득세비용(급부금)

소득세비용(급부금)은 2019년 7억 200만 달러에서 2020년에는 -9억 300만 달러로 감소하여 음수 값을 기록했습니다. 2021년에는 2억 5,500만 달러로 회복되었으며, 2022년에는 34억 2,800만 달러로 크게 증가했습니다. 2023년에는 26억 1,900만 달러로 감소했지만 여전히 높은 수준을 유지하고 있습니다. 전류와 유사하게 변동성이 큰 추세를 보이며, 특히 2020년과 2022년에 큰 변화가 나타났습니다.

전반적으로, 2020년에는 상당한 손실이 발생했지만, 이후 2021년부터 2023년까지는 수익성이 크게 개선되었습니다. 특히 전류와 소득세비용(급부금)은 2022년에 급격히 증가한 후 2023년에 소폭 감소했습니다. 지연은 상대적으로 낮은 수준에서 변동성을 보였습니다.

제공된 데이터는 특정 기간 동안의 법정 소득세율과 실효 소득세율을 보여줍니다.

법정 소득세율

법정 소득세율은 2019년부터 2023년까지 일관되게 21%를 유지했습니다. 이는 해당 기간 동안 세법 변경이 없었음을 시사합니다.

실효 소득세율

실효 소득세율은 상당한 변동성을 보였습니다. 2019년 20.1%에서 2020년에는 44.9%로 크게 증가했습니다. 이후 2021년에는 16.5%로 감소했으며, 2022년에는 22.4%로 다시 상승했습니다. 2023년에는 22.3%로 소폭 감소했습니다.

실효 소득세율의 변동은 세금 공제, 면제, 세액 공제 또는 과세 소득의 변화와 같은 요인에 기인할 수 있습니다. 2020년의 급격한 증가는 일회성 세금 항목이나 과세 소득 구성의 변화를 반영할 수 있습니다. 2021년의 감소는 그 반대의 상황을 나타낼 수 있습니다.

2022년과 2023년의 실효 소득세율은 법정 소득세율인 21%에 비교적 근접한 수준을 유지하고 있지만, 여전히 차이가 존재합니다. 이러한 차이는 영구적인 세금 조정 또는 특정 기간에만 적용되는 세금 효과를 나타낼 수 있습니다.

전반적으로, 법정 소득세율은 안정적인 반면, 실효 소득세율은 상당한 변동성을 보이며, 이는 회사의 세금 전략, 과세 소득 구성 또는 일회성 세금 항목의 영향을 받고 있음을 시사합니다.

세액 공제 이월은 2019년 683백만 달러에서 2023년 809백만 달러로 전반적으로 증가하는 추세를 보였습니다. 2020년과 2021년에는 소폭 감소했지만, 이후 다시 증가했습니다.

순영업손실(NOL)은 2019년 582백만 달러에서 2023년 710백만 달러로 증가했습니다. 2020년과 2021년에는 비교적 안정적인 수준을 유지했지만, 2022년과 2023년에 증가했습니다.

재고는 2019년 141백만 달러에서 2021년 217백만 달러로 증가한 후 2022년 326백만 달러, 2023년 237백만 달러로 변동했습니다. 2022년에 크게 증가했다가 2023년에 감소했습니다.

보상 및 직원 복리후생 부채는 2019년 213백만 달러에서 2022년 44백만 달러로 크게 감소한 후 2023년 32백만 달러로 소폭 증가했습니다.

환경적 책임은 2019년 69백만 달러에서 2021년 53백만 달러로 감소한 후 2022년 57백만 달러, 2023년 59백만 달러로 소폭 증가했습니다.

리스 의무 재정은 2022년 309백만 달러, 2023년 314백만 달러로 나타났으며, 운용리스 부채는 2022년 512백만 달러에서 2023년 519백만 달러로 소폭 증가했습니다.

다른 자산/부채 항목은 기간 동안 변동성을 보였습니다. 2019년 156백만 달러에서 2023년 130백만 달러로 감소하는 추세를 보였습니다.

이연 소득세 자산은 2019년 1844백만 달러에서 2023년 2810백만 달러로 꾸준히 증가했습니다.

가치평가충당금은 2019년 -1200백만 달러에서 2023년 -1383백만 달러로 지속적으로 감소(절대값 증가)했습니다.

순이연소득세 자산은 2019년 644백만 달러에서 2022년 1502백만 달러로 크게 증가한 후 2023년 1427백만 달러로 소폭 감소했습니다.

재산, 공장 및 장비는 2019년 -4924백만 달러에서 2023년 -5121백만 달러로 지속적으로 감소(절대값 증가)했습니다.

지연된 처리 비용은 2019년 -331백만 달러에서 2023년 -399백만 달러로 지속적으로 감소(절대값 증가)했습니다.

운용리스 ROU 자산은 2022년 -507백만 달러, 2023년 -546백만 달러로 나타났습니다.

재고(다른 항목)는 2019년 -217백만 달러에서 2023년 -106백만 달러로 감소했습니다.

투자 및 다른 부채 항목은 2019년부터 2023년까지 지속적으로 감소(절대값 증가)했습니다.

이연 소득세 부채는 2019년 -5747백만 달러에서 2023년 -6776백만 달러로 지속적으로 감소(절대값 증가)했습니다.

순이연법인세 자산(부채)는 2019년 -5103백만 달러에서 2023년 -5349백만 달러로 지속적으로 감소(절대값 증가)했습니다.

이연 소득세 부채는 2019년부터 2023년까지 전반적으로 증가하는 추세를 보입니다.

2019년 12월 31일

이연 소득세 부채는 5,103백만 달러로 기록되었습니다.

2020년 12월 31일

이연 소득세 부채는 5,275백만 달러로 증가했습니다. 이는 전년 대비 약 3.3% 증가한 수치입니다.

2021년 12월 31일

이연 소득세 부채는 5,210백만 달러로 소폭 감소했습니다. 이는 전년 대비 약 1.2% 감소한 수치입니다.

2022년 12월 31일

이연 소득세 부채는 5,217백만 달러로 소폭 증가했습니다. 이는 전년 대비 약 0.1% 증가한 수치입니다.

2023년 12월 31일

이연 소득세 부채는 5,349백만 달러로 증가했습니다. 이는 전년 대비 약 2.5% 증가한 수치입니다.

전반적으로 이연 소득세 부채는 2019년부터 2023년까지 꾸준히 증가하는 경향을 보이며, 2020년과 2023년에 가장 큰 증가폭을 나타냈습니다. 2021년에는 소폭 감소했지만, 이후 다시 증가하는 패턴을 보입니다. 이러한 증가는 미래의 세금 부담이 증가할 수 있음을 시사합니다.

최근 5년간의 재무 데이터를 분석한 결과, 부채 및 자본 구조와 수익성에 뚜렷한 변화가 관찰됩니다.

부채

총 부채는 2019년 313억 2,800만 달러에서 2021년 380억 7,100만 달러로 증가했습니다. 이후 2022년에는 355억 1,400만 달러로 감소했으며, 2023년에는 345억 3,200만 달러로 소폭 감소했습니다. 조정된 총 부채 역시 유사한 추세를 보이며, 2019년 262억 2,500만 달러에서 2021년 328억 6,100만 달러로 증가한 후 2023년에는 291억 8,300만 달러로 감소했습니다.

주주 지분

총 주주 지분은 2019년 218억 300만 달러에서 2020년 188억 100만 달러로 감소했습니다. 2021년에는 184억 3,000만 달러로 소폭 감소한 후, 2023년에는 263억 4,600만 달러로 크게 증가했습니다. 조정된 총 주주 지분 역시 유사한 패턴을 보이며, 2019년 269억 600만 달러에서 2023년에는 316억 9,500만 달러로 증가했습니다.

수익성

주주에게 귀속되는 순이익은 2019년 24억 2,200만 달러에서 2020년에는 -14억 2,100만 달러로 적자 전환되었습니다. 2021년에는 9억 3,000만 달러로 흑자 전환되었으며, 2022년에는 115억 2,800만 달러, 2023년에는 88억 3,500만 달러로 크게 증가했습니다. 조정된 순이익 역시 유사한 추세를 보이며, 2020년 적자에서 2022년과 2023년에 상당한 이익을 기록했습니다.

전반적으로, 부채는 증가 추세에서 감소 추세로 전환되었으며, 주주 지분은 감소 후 증가하는 경향을 보입니다. 특히, 2022년과 2023년에 순이익이 크게 증가하면서 수익성이 크게 개선되었습니다. 이러한 수익성 개선은 주주 지분 증가에 기여한 것으로 보입니다.

최근 5년간의 재무 데이터를 분석한 결과, 수익성 지표에서 상당한 변동성이 관찰됩니다. 순이익률은 2019년 2.24%에서 2020년 -2.19%로 감소한 후, 2021년 0.82%로 소폭 반등했습니다. 이후 2022년에는 6.54%로 크게 증가했으며, 2023년에는 6.1%로 소폭 감소했습니다. 조정된 순이익률 역시 유사한 추세를 보이며, 2020년에 음수 값을 기록하고 이후 개선되는 양상을 나타냅니다.

재무 레버리지 비율은 2019년 2.47에서 2021년 3.14로 증가한 후, 2022년 2.59, 2023년 2.39로 감소하는 추세를 보입니다. 조정된 재무 레버리지 비율 또한 유사한 패턴을 따르며, 전반적으로 레버리지가 감소하는 경향을 나타냅니다.

자기자본이익률(ROE)은 가장 큰 변동성을 보이는 지표 중 하나입니다. 2019년 11.11%에서 2020년 -7.56%로 급감한 후, 2021년 5.05%로 회복되었습니다. 2022년에는 48.93%로 급증했으며, 2023년에는 33.53%로 감소했습니다. 조정된 자기자본이익률 역시 유사한 추세를 보이지만, 변동폭은 다소 완화됩니다.

자산수익률(ROA) 또한 수익성 지표와 유사한 변동성을 보입니다. 2019년 4.5%에서 2020년 -2.74%로 감소한 후, 2021년 1.61%로 소폭 반등했습니다. 2022년에는 18.9%로 크게 증가했으며, 2023년에는 14.01%로 감소했습니다. 조정된 자산수익률 역시 유사한 패턴을 나타냅니다.

주요 관찰 사항:

수익성 지표(순이익률, ROE, ROA)는 2020년에 큰 폭으로 감소한 후, 2022년에 크게 개선되었으나 2023년에는 소폭 감소했습니다. 이는 외부 환경 변화 또는 내부 경영 전략의 변화에 기인할 수 있습니다.

재무 레버리지 비율은 전반적으로 감소하는 추세를 보이며, 이는 재무 건전성 개선을 위한 노력의 결과일 수 있습니다.

조정된 지표와 미조정 지표 간의 차이는 회계 처리 방식 또는 일회성 항목의 영향을 반영할 수 있습니다.

최근 몇 년간의 재무 데이터 분석 결과, 수익성과 관련된 뚜렷한 추세가 관찰됩니다.

주주에게 귀속되는 순이익(손실)

2019년에는 24억 2,200만 달러의 순이익을 기록했으나, 2020년에는 -14억 2,100만 달러로 손실로 전환되었습니다. 2021년에는 9억 3,000만 달러로 회복되었으며, 2022년에는 115억 2,800만 달러로 크게 증가했습니다. 2023년에는 88억 3,500만 달러로 다소 감소했지만 여전히 높은 수준을 유지하고 있습니다.

주주에게 귀속되는 조정 순이익(손실)

조정 순이익 또한 유사한 추세를 보입니다. 2019년에는 26억 5,600만 달러, 2020년에는 -12억 6,300만 달러로 손실을 기록했습니다. 2021년에는 8억 400만 달러로 회복되었고, 2022년에는 115억 7,800만 달러로 급증했습니다. 2023년에는 89억 3,800만 달러로 감소했지만 여전히 상당한 이익을 나타냅니다.

순이익률(Net Profit Margin Ratio)

순이익률은 2019년 2.24%에서 2020년 -2.19%로 감소했습니다. 2021년에는 0.82%로 소폭 상승했으며, 2022년에는 6.54%로 크게 개선되었습니다. 2023년에는 6.1%로 소폭 감소했지만, 여전히 2019년과 2021년에 비해 높은 수준을 유지하고 있습니다.

순이익률(조정)

조정 순이익률은 순이익률과 유사한 패턴을 보입니다. 2019년 2.45%에서 2020년 -1.95%로 감소했고, 2021년에는 0.71%로 상승했습니다. 2022년에는 6.56%로 크게 증가했으며, 2023년에는 6.17%로 소폭 감소했습니다.

전반적으로 2020년 손실을 겪은 후, 2021년부터 2023년까지 수익성이 크게 개선되었습니다. 특히 2022년에는 순이익과 조정 순이익 모두 상당한 증가를 보였으며, 순이익률 또한 크게 향상되었습니다. 2023년에는 수익성이 다소 감소했지만, 여전히 2019년 및 2020년 수준을 훨씬 상회하는 수준을 유지하고 있습니다. 조정 순이익률과 순이익률은 전반적으로 유사한 추세를 보입니다.

최근 몇 년간 주주 지분 합계는 변동성을 보였습니다. 2019년 말 218억 달러에서 2020년 말에는 188억 달러로 감소했습니다. 이후 2021년 말에는 184억 달러로 소폭 감소했지만, 2022년 말에는 236억 달러로 크게 증가했습니다. 이러한 증가 추세는 2023년 말 263억 달러로 이어졌습니다.

조정된 총 주주 지분 역시 유사한 추세를 나타냈습니다. 2019년 말 269억 달러에서 2020년 말에는 241억 달러로 감소했습니다. 2021년 말에는 236억 달러로 감소했지만, 2022년 말에는 288억 달러로 증가했습니다. 2023년 말에는 317억 달러로 더욱 증가했습니다. 조정된 총 주주 지분은 주주 지분 합계보다 높은 수준을 유지하고 있으며, 그 격차는 시간이 지남에 따라 다소 확대되는 경향을 보입니다.

재무 레버리지 비율은 2019년 말 2.47에서 2021년 말 3.14로 증가했습니다. 이는 부채 사용이 증가했음을 시사합니다. 그러나 2022년 말에는 2.59로 감소했고, 2023년 말에는 2.39로 더욱 감소했습니다. 전반적으로 재무 레버리지 비율은 감소 추세를 보이고 있습니다.

조정된 재무 레버리지 비율 또한 유사한 패턴을 보였습니다. 2019년 말 2.00에서 2021년 말 2.45로 증가했지만, 2022년 말에는 2.12로 감소했고, 2023년 말에는 1.99로 더욱 감소했습니다. 조정된 재무 레버리지 비율은 조정되지 않은 비율보다 낮은 수준을 유지하고 있으며, 감소 추세가 더 뚜렷하게 나타납니다.

주요 관찰 사항

주주 지분과 조정된 총 주주 지분은 2022년과 2023년에 상당한 증가를 보였습니다.

재무 레버리지 비율은 2021년까지 증가했지만, 이후 감소 추세를 보이고 있습니다.

조정된 재무 레버리지 비율은 조정되지 않은 비율보다 낮은 수준을 유지하며, 감소 추세가 더 뚜렷합니다.

최근 5년간의 재무 데이터를 분석한 결과, 순이익 및 조정 순이익은 상당한 변동성을 보였습니다. 2019년에는 24억 2,200만 달러의 순이익을 기록했지만, 2020년에는 14억 2,100만 달러의 손실로 전환되었습니다. 이후 2021년에는 9억 3,000만 달러의 이익으로 회복되었고, 2022년에는 115억 2,800만 달러로 급증했습니다. 2023년에는 이익이 다소 감소하여 88억 3,500만 달러를 기록했습니다.

조정 순이익 또한 유사한 추세를 보였습니다. 2019년에는 26억 5,600만 달러를 기록했고, 2020년에는 12억 6,300만 달러의 손실을 기록했습니다. 2021년에는 8억 400만 달러로 회복되었으며, 2022년에는 115억 7,800만 달러로 크게 증가했습니다. 2023년에는 89억 3,800만 달러로 감소했습니다. 조정 순이익은 순이익과 유사한 패턴을 보이지만, 전반적으로 순이익보다 높은 수준을 유지했습니다.

총 주주 지분은 2019년 218억 300만 달러에서 2023년 263억 4,600만 달러로 꾸준히 증가했습니다. 조정된 총 주주 지분 또한 2019년 269억 600만 달러에서 2023년 316억 9,500만 달러로 증가하는 추세를 보였습니다. 이러한 증가는 회사의 재무적 안정성을 나타내는 지표로 해석될 수 있습니다.

자기자본이익률(ROE)은 2019년 11.11%에서 2020년 -7.56%로 감소한 후, 2021년 5.05%로 소폭 상승했습니다. 그러나 2022년에는 48.93%로 급증했고, 2023년에는 33.53%로 감소했습니다. ROE의 변동성은 순이익의 변동성과 직접적인 관련이 있으며, 특히 2022년의 높은 ROE는 순이익의 급증에 기인합니다.

조정된 자기자본비율 또한 유사한 추세를 보였습니다. 2019년 9.87%에서 2020년 -5.25%로 감소한 후, 2021년 3.4%로 소폭 상승했습니다. 2022년에는 40.23%로 크게 증가했고, 2023년에는 28.2%로 감소했습니다. 조정된 자기자본비율은 조정 순이익을 기준으로 계산되므로, 조정 순이익의 변동성에 영향을 받습니다.

자기자본이익률(ROE)

주주 지분 대비 순이익의 비율로, 회사가 주주 자본을 얼마나 효율적으로 사용하여 이익을 창출하는지를 나타냅니다.

자기자본비율(조정)

조정된 주주 지분 대비 조정 순이익의 비율로, 회사가 조정된 주주 자본을 얼마나 효율적으로 사용하여 이익을 창출하는지를 나타냅니다.

최근 5년간의 재무 데이터 분석 결과, 주주에게 귀속되는 순이익(손실)은 상당한 변동성을 보였습니다. 2019년에는 24억 2,200만 달러의 이익을 기록했지만, 2020년에는 14억 2,100만 달러의 손실로 전환되었습니다. 이후 2021년에는 9억 3,000만 달러의 이익을 회복했고, 2022년에는 115억 2,800만 달러로 급증했습니다. 2023년에는 88억 3,500만 달러의 이익을 기록하며 높은 수준을 유지했습니다.

조정 순이익(손실) 또한 유사한 추세를 나타냈습니다. 2019년에는 26억 5,600만 달러의 이익을 기록했고, 2020년에는 12억 6,300만 달러의 손실을 보였습니다. 2021년에는 8억 400만 달러의 이익을 기록했으며, 2022년에는 115억 7,800만 달러로 크게 증가했습니다. 2023년에는 89억 3,800만 달러의 이익을 기록했습니다. 조정 순이익은 전반적으로 순이익과 유사한 패턴을 보이지만, 손실 규모가 약간 작고 이익 규모가 약간 큰 경향이 있습니다.

자산수익률(ROE) 비율

자산수익률(ROE) 비율은 2019년 4.5%에서 2020년 -2.74%로 감소했습니다. 2021년에는 1.61%로 소폭 반등했지만, 2022년에는 18.9%로 급격히 증가했습니다. 2023년에는 14.01%로 감소했지만 여전히 높은 수준을 유지했습니다.

자산수익률(ROE) 비율(조정)

조정된 자산수익률(ROE) 비율은 일반 자산수익률(ROE) 비율과 유사한 추세를 보였습니다. 2019년에는 4.93%에서 2020년에는 -2.44%로 감소했습니다. 2021년에는 1.39%로 소폭 반등했고, 2022년에는 18.99%로 급증했습니다. 2023년에는 14.17%로 감소했지만 여전히 높은 수준을 유지했습니다. 조정된 자산수익률(ROE) 비율은 일반 자산수익률(ROE) 비율보다 약간 높은 경향을 보였습니다.

전반적으로, 최근 몇 년 동안 수익성이 크게 개선되었으며, 특히 2022년에 두드러진 증가세를 보였습니다. 자산수익률(ROE) 비율 또한 2022년에 크게 증가하여 수익성 개선을 반영했습니다. 2023년에는 수익성과 자산수익률(ROE) 비율이 다소 감소했지만, 여전히 2019년 수준보다 높은 수준을 유지했습니다.