수입은 현금과 발생주의 구성 요소로 분해 될 수 있습니다. 발생주의 구성 요소(총 발생액)는 현금 구성 요소보다 지속성이 낮은 것으로 밝혀졌으며, 따라서 (1) 발생주의 구성 요소가 더 높은 수익은 발생주의 구성 요소가 더 작은 수익보다 덜 지속적이며 다른 모든 것은 동일합니다. (2) 수익의 현금 구성 요소는 회사 성과를 평가하는 더 높은 가중치를 받아야합니다.

대차대조표 기반 발생률
현금 흐름표 기반 발생률

Carrier Global Corp., 총 발생액의 대차 대조표 계산

US$ (백만)

	2022. 12. 31.	2021. 12. 31.	2020. 12. 31.
운영 자산
총 자산	26,086)	26,172)	25,093)
덜: 현금 및 현금성 자산(cash equivalents)	3,520)	2,987)	3,115)
운영 자산	22,566)	23,185)	21,978)
영업 부채
총 부채	18,010)	19,078)	18,515)
덜: 장기 부채의 현재 부분	140)	183)	191)
덜: 장기 부채, 유동 부분의 순	8,702)	9,513)	10,036)
영업 부채	9,168)	9,382)	8,288)

순영업자산¹	13,398)	13,803)	13,690)
대차대조표 기반 총 발생액²	(405)	113)	—)
재무 비율
대차대조표 기반 발생률³	-2.98%	0.82%	—
벤치 마크
대차대조표 기반 발생률경쟁자⁴
Boeing Co.	-12.09%	30.23%	75.78%
Caterpillar Inc.	1.82%	4.22%	-1.86%
Eaton Corp. plc	2.87%	10.92%	-8.45%
General Electric Co.	-7.82%	-33.29%	-8.79%
Honeywell International Inc.	-1.99%	9.04%	2.69%
Lockheed Martin Corp.	15.67%	23.38%	5.01%
RTX Corp.	1.57%	1.48%	18.38%
대차대조표 기반 발생률부문
자본재	-0.33%	-0.06%	—
대차대조표 기반 발생률산업
산업	0.48%	3.37%	—

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31).

¹ 2022 계산
순영업자산 = 운영 자산 – 영업 부채
= 22,566 – 9,168 = 13,398

² 2022 계산
대차대조표 기반 총 발생액 = 순영업자산₂₀₂₂ – 순영업자산₂₀₂₁
= 13,398 – 13,803 = -405

³ 2022 계산
대차대조표 기반 발생률 = 100 × 대차대조표 기반 총 발생액 ÷ 평균 순 영업 자산
= 100 × -405 ÷ [(13,398 + 13,803) ÷ 2] = -2.98%

⁴ 경쟁사 이름을 클릭하면 계산을 볼 수 있습니다.

재무 비율	묘사	회사 소개
대차대조표 기반 발생률	비율은 대차대조표 기반 총 발생액을 평균 순영업자산으로 나누어 구합니다.	대차대조표 기반 발생주의 비율을 사용하여 Carrier Global Corp.은 2021년부터 2022년까지 수익 품질을 악화시켰습니다.

Carrier Global Corp., 현금 흐름표 총 발생액의 계산

US$ (백만)

	2022. 12. 31.	2021. 12. 31.	2020. 12. 31.
보통주에게 귀속되는 순이익	3,534)	1,664)	1,982)
덜: 영업 활동으로 제공되는 순 현금 흐름	1,743)	2,237)	1,692)
덜: 투자 활동에 의해 제공되는 순 현금 흐름 (사용)	1,745)	(692)	1,106)
현금 흐름표 기반 총 발생액	46)	119)	(816)
재무 비율
현금 흐름표 기반 발생률¹	0.34%	0.87%	—
벤치 마크
현금 흐름표 기반 발생률경쟁자²
Boeing Co.	-50.32%	-43.09%	172.40%
Caterpillar Inc.	3.26%	5.38%	-4.23%
Eaton Corp. plc	4.55%	7.52%	-8.43%
General Electric Co.	-15.92%	-53.22%	-20.57%
Honeywell International Inc.	-0.79%	2.16%	-1.79%
Lockheed Martin Corp.	-1.36%	-10.24%	4.50%
RTX Corp.	0.87%	-1.96%	-12.62%
현금 흐름표 기반 발생률부문
자본재	-5.98%	-13.86%	—
현금 흐름표 기반 발생률산업
산업	-2.31%	-8.94%	—

보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2022-12-31), 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31).

¹ 2022 계산
현금 흐름표 기반 발생률 = 100 × 현금 흐름표 기반 총 발생액 ÷ 평균 순 영업 자산
= 100 × 46 ÷ [(13,398 + 13,803) ÷ 2] = 0.34%

² 경쟁사 이름을 클릭하면 계산을 볼 수 있습니다.

재무 비율	묘사	회사 소개
현금 흐름표 기반 발생률	비율은 현금 흐름표 기반 총 발생액을 평균 순 영업 자산으로 나누어 구합니다.	현금 흐름표 기반 발생주의 비율을 사용하여 Carrier Global Corp.은 2021년부터 2022년까지 수익 품질을 개선했습니다.

Carrier Global Corp. (NYSE:CARR)

재무 보고 품질: 총 발생액

대차대조표 기반 발생률

현금 흐름표 기반 발생률