자본수익률(ROE) (ROC)
자본수익률은 세후 순영업자산수익률입니다. 투자자본수익률은 금리나 회사부채 및 자기자본구조의 변화에 영향을 받지 않습니다. 비즈니스 생산성 성과를 측정합니다.
유료 사용자를 위한 영역
무료 체험하기
이번 주에 무료로 사용할 수 있는 Allergan PLC 페이지:
데이터는 뒤에 숨겨져 있습니다.
이것은 일회성 지불입니다. 자동 갱신은 없습니다.
우리는 받아 들인다 :
투자 자본 수익률 (ROIC)
Allergan PLC, ROIC계산, 벤치마크와 비교
| 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | 2016. 12. 31. | 2015. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 세후 순영업이익 (NOPAT)1 | ||||||
| 투자 자본2 | ||||||
| 성능 비율 | ||||||
| ROIC3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| ROIC경쟁자4 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31), 10-K (보고 날짜: 2016-12-31), 10-K (보고 날짜: 2015-12-31).
1 NOPAT. 자세히 보기 »
2 투자 자본. 자세히 보기 »
3 2019 계산
ROIC = 100 × NOPAT ÷ 투자 자본
= 100 × ÷ =
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 세후 순영업이익 (NOPAT)
- 2015년부터 2017년까지는 적자를 기록하며 손실 규모가 상당히 컸으며, 이후에는 손실의 규모가 줄어들기 시작하였음이 관찰됩니다. 특히 2017년에는 약 1억 5,505만 달러의 손실이 발생했으며, 이후 2018년과 2019년에도 계속해서 손실이 지속되고 있으나, 감소하는 추세를 보이고 있습니다. 이러한 변화는 회사가 손실 규모를 일부 개선하는 방향으로 노력하고 있음을 시사합니다.
- 투자 자본
- 2015년 이후 전반적으로 감소하는 추세를 보여주고 있으며, 2015년 1275억 달러에서 2019년에는 802억 달러로 약 37% 가량 축소된 모습을 확인할 수 있습니다. 투자 자본의 감소는 회사의 자본 구조 조정 또는 전략적 축소, 또는 자본 효율성을 높이기 위한 조치로 해석될 수 있습니다.
- 투자 자본 수익률 (ROIC)
- 이 지표는 전체 기간 동안 음수로 유지되어 회사의 투자 효율성에 부정적인 영향을 미치고 있음을 나타냅니다. 2015년부터 2017년 사이에는 손실률이 크고, 특히 2017년에는 -10.19%로 급증했으며, 이후 2018년과 2019년에도 -6.23%와 -6.67%를 기록하며 지속적 부진을 나타내고 있습니다. 이는 회사가 투자에 대해 기대하는 수익률을 달성하지 못하고 있다는 점을 내포하고 있습니다.
ROIC의 분해
Allergan PLC, ROIC의 분해
| ROIC | = | OPM1 | × | TO2 | × | 1 – CTR3 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2019. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2018. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2017. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2016. 12. 31. | = | × | × | ||||
| 2015. 12. 31. | = | × | × |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31), 10-K (보고 날짜: 2016-12-31), 10-K (보고 날짜: 2015-12-31).
- 영업이익률 (OPM)
- 해당 기간 동안 영업이익률은 상당한 변동성을 보이고 있으며, 2015년부터 2017년까지는 상대적으로 손실이 감소하는 추세를 나타내다가, 2017년에는 큰 폭의 적자를 기록하였다. 특히 2017년의 영업이익률이 -58.34%로 급락한 점은 영업 효율성 또는 수익성에 심각한 어려움이 있었던 것으로 해석될 수 있다. 이후 2018년과 2019년에는 영업이익률이 개선되긴 했으나, 여전히 적자 수준에서 벗어나지 못하고 있으며, 2019년에는 -27.74%로 다소 회복세를 보였다.
- 자본금회전율(TO)
- 자본금회전율은 꾸준히 증가하는 추세를 보이고 있으며, 2015년 0.12에서 2019년 0.2까지 개선되었다. 이는 회사가 동일한 자본 대비 매출을 더 효율적으로 창출하는 능력이 향상되고 있음을 시사한다. 이러한 증가는 운영 효율성 또는 재고 관리의 개선, 또는 판매 전략의 변화 등을 반영할 수 있다.
- 실효 현금 세율(CTR)
- 해당 지표는 모든 연도에 걸쳐 100%로 유지되고 있다. 이는 실질적으로 과세가 이뤄지고 있음을 의미하거나, 세금 정책 또는 세무 구조가 일정하게 유지되고 있음을 보여준다. 이와 같은 안정성은 세무 전략에 대한 변동이 적거나, 세무 관련 회계처리 기준이 일관되게 적용되고 있음을 나타낼 수 있다.
- 투자 자본 수익률 (ROIC)
- ROIC 역시 부정적인 수치를 유지하고 있으며, 2015년에서 2019년까지 전반적으로 하락 폭이 크지 않게 유지되고 있다. 특히 2017년과 2019년에 각각 -10.19%와 -6.67%의 낮은 수익률을 기록하였다. 이는 투자된 자본 대비 실질 수익이 기대에 못 미치고 있음을 보여주며, 영업활동의 수익성 악화 또는 효율성 저하가 원인일 수 있다. 특히 2017년에는 거의 -10%에 가까운 낮은 수익률로서, 기업의 자본적 투자 수익률이 매우 낮았음을 알 수 있다.
영업이익률 (OPM)
Allergan PLC, OPM계산, 벤치마크와 비교
| 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | 2016. 12. 31. | 2015. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 세후 순영업이익 (NOPAT)1 | ||||||
| 더: 현금 영업세2 | ||||||
| 세전 순영업이익 (NOPBT) | ||||||
| 순 매출 | ||||||
| 더: 이연 수익의 증가(감소) | ||||||
| 조정된 순수익 | ||||||
| 수익성 비율 | ||||||
| OPM3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| OPM경쟁자4 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31), 10-K (보고 날짜: 2016-12-31), 10-K (보고 날짜: 2015-12-31).
1 NOPAT. 자세히 보기 »
2 현금 영업세. 자세히 보기 »
3 2019 계산
OPM = 100 × NOPBT ÷ 조정된 순수익
= 100 × ÷ =
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 세전 순영업이익 (NOPBT)
- 2015년부터 2017년까지 세전 순영업이익은 상당한 적자를 기록하였으며, 특히 2017년에는 -9,312,718천 달러로 크게 악화되었습니다. 2018년과 2019년에 들어서도 적자 상태가 지속되었지만, 절대 금액이 감소하는 경향을 보여줍니다. 이는 영업 또는 기타 비용 구조의 변화, 또는 일회성 손실 요인에 기인한 것으로 해석될 수 있습니다.
- 조정된 순수익
- 조정된 순수익은 2015년부터 2019년까지 꾸준히 양호한 수준을 유지하고 있으며, 2015년 15,062,900천 달러에서 2019년 16,079,400천 달러로 다소 증가하는 모습을 보입니다. 이러한 추세는 비영업적 요소 조정을 거친 수익의 안정성을 시사하는데, 이는 회사의 핵심 영업 활동이 상대적으로 안정적임을 의미할 수 있습니다.
- 영업이익률 (OPM)
- 영업이익률은 2015년 -20.61%에서 2016년 -11.72%로 개선된 이후, 2017년에는 급격하게 -58.34%로 악화되었습니다. 이 급격한 하락은 2017년의 영업 손실이 큰 폭으로 증가했음을 보여줍니다. 이후 2018년과 2019년에는 각각 -38.47%와 -27.74%로 조금씩 개선되었지만, 여전히 전체적으로 부정적인 영업이익률을 기록하고 있습니다. 이는 영업 비용 또는 수익성에 영향을 미치는 내부 또는 외부 요인 변화에 따른 것으로 해석됩니다.
자본금회전율(TO)
Allergan PLC, TO계산, 벤치마크와 비교
| 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | 2016. 12. 31. | 2015. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 순 매출 | ||||||
| 더: 이연 수익의 증가(감소) | ||||||
| 조정된 순수익 | ||||||
| 투자 자본1 | ||||||
| 효율성 비율 | ||||||
| TO2 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| TO경쟁자3 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31), 10-K (보고 날짜: 2016-12-31), 10-K (보고 날짜: 2015-12-31).
- 조정된 순수익
- 2015년부터 2019년까지 조정된 순수익은 비교적 안정적인 수준을 유지하는 경향이 나타났으며, 2015년과 2016년 사이에는 약간의 감소를 보였지만 이후에는 증가하는 모습이 관찰됩니다. 특히 2017년과 2019년 사이에는 소폭의 상승세가 두드러지며, 2017년의 고점 이후 다시 상승하는 흐름을 보여줍니다. 이러한 패턴은 회사의 수익성이 상대적으로 안정적이면서도 일부 회복세를 시사합니다.
- 투자 자본
- 투자 자본은 2015년부터 지속적으로 감소하는 경향을 보이고 있습니다. 2015년에는 약 127억 5천만 달러였던 것이 2019년에는 약 80억 2천만 달러로 축소되었습니다. 이는 회사가 내부 자산 또는 투자를 축소하거나 재무 구조를 조정하는 과정에 있음을 시사할 수 있으며, 효율성 혹은 자본 배분 전략의 변화와도 연관이 있을 수 있습니다.
- 자본금회전율(TO)
- 자본금회전율은 2015년 0.12에서 2019년 0.20으로 증가하는 추세를 보입니다. 이는 투자 자본 대비 매출 또는 수익 창출 효율이 향상되고 있음을 의미하며, 회사가 동일 또는 감소하는 투자 자본 대비 더 많은 수익 또는 매출을 달성하고 있음을 시사합니다. 이러한 상승은 자산 활용의 효율 증대 또는 수익성 향상과 관련이 있을 수 있습니다.
실효 현금 세율(CTR)
Allergan PLC, CTR계산, 벤치마크와 비교
| 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | 2016. 12. 31. | 2015. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위 천) | ||||||
| 세후 순영업이익 (NOPAT)1 | ||||||
| 더: 현금 영업세2 | ||||||
| 세전 순영업이익 (NOPBT) | ||||||
| 세율 | ||||||
| CTR3 | ||||||
| 벤치 마크 | ||||||
| CTR경쟁자3 | ||||||
| AbbVie Inc. | ||||||
| Amgen Inc. | ||||||
| Bristol-Myers Squibb Co. | ||||||
| Danaher Corp. | ||||||
| Eli Lilly & Co. | ||||||
| Gilead Sciences Inc. | ||||||
| Johnson & Johnson | ||||||
| Merck & Co. Inc. | ||||||
| Pfizer Inc. | ||||||
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | ||||||
| Thermo Fisher Scientific Inc. | ||||||
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | ||||||
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31), 10-K (보고 날짜: 2016-12-31), 10-K (보고 날짜: 2015-12-31).
1 NOPAT. 자세히 보기 »
2 현금 영업세. 자세히 보기 »
3 2019 계산
CTR = 100 × 현금 영업세 ÷ NOPBT
= 100 × ÷ =
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 현금 영업세
- 2015년에는 약 3억 9,818만 달러였던 현금 영업세는 2016년에는 다소 감소하여 약 2억 9,470만 달러를 기록하였으나, 2017년에는 약 12억 3,778만 달러로 급증하는 양상을 보였다. 2018년에는 손실로 인해 유동적이었으며, 연말에 약 -3억 9,890만 달러를 기록하였으나, 2019년에는 다시 흑자로 돌아서 약 8억 9,735만 달러를 기록하였다. 전반적으로 상당한 변동성을 보였으며, 2018년의 손실은 큰 이례적인 변동임을 시사한다.
- 세전 순영업이익 (NOPBT)
- 이 지표는 일관된 적자를 보여주고 있다. 2015년에는 약 -3,104만 달러, 2016년에는 약 -1,707만 달러로 다소 개선되는 모습을 보였으나, 2017년에는 약 -9,312만 달러로 심각하게 적자로 전환되었다. 이후 2018년과 2019년에도 각각 약 -6,072만 달러, -4,460만 달러의 적자를 기록하며, 지속적인 수익성 악화를 보여주고 있다. 이는 영업이익의 부진과 함께 회사의 수익성 문제가 지속되고 있음을 반영한다.
- 실효 현금 세율(CTR)
- 제공된 데이터에는 이 지표의 값이 명시되어 있지 않으며, 따라서 해당 지표의 추세나 변동성을 분석할 수 없다. 이는 향후 재무제표 내의 기타 자료를 통해 확인이 필요하다.