기업 가치 대 FCFF 비율(EV/FCFF)
회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
Fiserv Inc., FCFF계산
US$ 단위: 백만 달러
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 자세히 보기 »
- 영업활동으로 인한 순현금 제공
- 이 항목은 2017년 대비 2018년에 소폭 증가를 보인 후, 2019년에는 급격한 상승이 나타났으며, 이후 2020년과 2021년에는 일정 수준에서 안정적인 흐름을 유지하고 있음을 보여줍니다. 2019년의 급증은 영업활동의 효율성 또는 수익성 향상에 기인할 수 있으며, 2020년 이후에는 성과의 지속성을 반영하는 것으로 해석됩니다. 전반적으로 기업의 핵심 영업 활동이 꾸준히 강화되고 있음을 시사합니다.
- 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
- FCFF는 2017년 이후 지속적으로 증가하는 경향을 보여왔으며, 2019년에는 특히 뚜렷한 상승을 기록하였습니다. 이와 같이 상승하는 추세는 기업이 영업활동을 통해 창출하는 현금 유입이 증가했음을 시사하며, 투자가치 창출이 강화되고 있음을 암시합니다. 그러나 2020년과 2021년에는 다소 감소하는 모습을 보였으며, 이는 투자 또는 재무 전략의 조정 또는 일시적 시장 변수에 따른 영향일 수 있습니다. 그럼에도 불구하고, 전반적으로 높은 수준을 유지하며, 기업의 재무 건전성과 수익창출 능력이 견고함을 나타냅니다.
지급된 이자, 세금 순
Fiserv Inc., 지급된 이자, 세금 순계산
US$ 단위: 백만 달러
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 자세히 보기 »
2 2021 계산
이자 지급, 세금 = 이자 지급 × EITR
= 648 × 21.80% = 141
- 실효 소득세율(EITR)
- 이 지표는 2017년 31.9%에서 2018년 23.1%로 감소하는 경향을 보였으며, 이후 2019년에 18.3%, 2020년에는 16.7%로 낮아지는 추세를 나타냈다. 2021년에는 21.8%로 다시 상승했으며, 전반적으로는 세율이 낮아지는 동안 2021년에 일시적인 상승이 관찰된다. 이러한 변화는 회사가 세금 관련 정책이나 구조를 조정한 결과일 수 있으며, 낮은 실효 세율은 세후 수익성에 긍정적인 영향을 미칠 가능성이 있다.
- 지급된 이자, 세금 순
- 이 항목은 연간 지급된 이자 비용이 2017년 109백만 달러에서 2018년 127백만 달러로 증가하였다가 2019년에는 238백만 달러로 큰 폭으로 상승하였다. 이후 2020년에는 561백만 달러로 급증했고, 2021년에는 약간 감소하여 507백만 달러를 기록하였다. 이러한 추세는 주로 이자 비용이 크게 증가한 2019년과 2020년의 기간 동안 회사의 부채 규모 또는 차입 비용이 증가했음을 시사한다. 2021년에는 일부 비용이 감소했지만 여전히 높은 수준을 유지하고 있어, 금융 비용의 지속적 영향력을 보여 준다.
FCFF 대비 기업 가치 비율전류
Fiserv Inc., EV/FCFF 계산, 벤치마크와 비교
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러) | |
| 기업 가치 (EV) | 88,825) |
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF) | 3,381) |
| 밸류에이션 비율 | |
| EV/FCFF | 26.27 |
| 벤치 마크 | |
| EV/FCFF경쟁자1 | |
| Accenture PLC | 17.95 |
| Adobe Inc. | 18.49 |
| Cadence Design Systems Inc. | 82.03 |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 91.80 |
| Datadog Inc. | 54.73 |
| Fair Isaac Corp. | 51.06 |
| International Business Machines Corp. | 18.95 |
| Intuit Inc. | 40.95 |
| Microsoft Corp. | 51.32 |
| Oracle Corp. | 287.64 |
| Palantir Technologies Inc. | 320.16 |
| Palo Alto Networks Inc. | 38.85 |
| Salesforce Inc. | 18.22 |
| ServiceNow Inc. | 52.49 |
| Synopsys Inc. | 69.11 |
| Workday Inc. | 24.45 |
| EV/FCFF부문 | |
| 소프트웨어 및 서비스 | 55.54 |
| EV/FCFF산업 | |
| 정보 기술(IT) | 57.11 |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31).
1 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 낮으면 회사는 상대적으로 저평가되어 있습니다.
그렇지 않고 회사의 EV/FCFF가 벤치마크의 EV/FCFF보다 높으면 회사는 상대적으로 과대평가된 것입니다.
FCFF 대비 기업 가치 비율역사적인
Fiserv Inc., EV/FCFF계산, 벤치마크와 비교
| 2021. 12. 31. | 2020. 12. 31. | 2019. 12. 31. | 2018. 12. 31. | 2017. 12. 31. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 선택한 재무 데이터 (US$ 단위: 백만 달러) | ||||||
| 기업 가치 (EV)1 | 83,446) | 97,754) | 96,331) | 38,731) | 33,938) | |
| 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)2 | 3,381) | 3,808) | 2,312) | 1,319) | 1,305) | |
| 밸류에이션 비율 | ||||||
| EV/FCFF3 | 24.68 | 25.67 | 41.67 | 29.37 | 26.01 | |
| 벤치 마크 | ||||||
| EV/FCFF경쟁자4 | ||||||
| Accenture PLC | 24.76 | 17.90 | 18.49 | — | — | |
| Adobe Inc. | 33.61 | 40.43 | 40.48 | — | — | |
| Cadence Design Systems Inc. | 35.05 | 44.13 | — | — | — | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 141.44 | 807.14 | — | — | — | |
| Datadog Inc. | 198.40 | 346.45 | — | — | — | |
| Fair Isaac Corp. | 26.12 | 37.52 | 38.81 | — | — | |
| International Business Machines Corp. | 13.10 | 9.35 | — | — | — | |
| Intuit Inc. | 48.64 | 37.90 | 33.30 | — | — | |
| Microsoft Corp. | 36.19 | 31.49 | — | — | — | |
| Oracle Corp. | 16.36 | 14.99 | — | — | — | |
| Palantir Technologies Inc. | 66.45 | — | — | — | — | |
| Palo Alto Networks Inc. | 32.74 | 26.50 | 20.44 | — | — | |
| Salesforce Inc. | 44.91 | 39.63 | — | — | — | |
| ServiceNow Inc. | 60.13 | 83.74 | — | — | — | |
| Synopsys Inc. | 38.59 | 42.88 | 33.32 | — | — | |
| Workday Inc. | 57.52 | 72.44 | — | — | — | |
| EV/FCFF부문 | ||||||
| 소프트웨어 및 서비스 | 31.96 | 27.44 | — | — | — | |
| EV/FCFF산업 | ||||||
| 정보 기술(IT) | 27.35 | 23.73 | — | — | — | |
보고서 기준: 10-K (보고 날짜: 2021-12-31), 10-K (보고 날짜: 2020-12-31), 10-K (보고 날짜: 2019-12-31), 10-K (보고 날짜: 2018-12-31), 10-K (보고 날짜: 2017-12-31).
1 자세히 보기 »
2 자세히 보기 »
3 2021 계산
EV/FCFF = EV ÷ FCFF
= 83,446 ÷ 3,381 = 24.68
4 경쟁업체 이름을 클릭하면 계산 결과를 볼 수 있습니다.
- 기업 가치 (EV)
- 2017년부터 2019년까지는 지속적인 성장을 기록하며, 2017년의 33,938백만 달러에서 2019년에는 96,331백만 달러로 크게 증가하였습니다. 이후 2020년과 2021년에는 각각 약 97,754백만 달러, 83,446백만 달러로 다소 변동이 있었으나, 전반적으로 2019년까지의 급성장 이후에는 금액이 다소 정체되거나 감소하는 경향을 보이고 있음을 알 수 있습니다.
- 회사에 대한 잉여 현금 흐름(FCFF)
- 이 지표는 일정한 증가 추세를 보이고 있으며, 2017년 1,305백만 달러에서 2019년 2,312백만 달러까지 증가한 후 2020년에는 3,808백만 달러로 큰 폭으로 상승하였고, 2021년에는 약 3,381백만 달러로 소폭 감소하였습니다. 이는 회사의 현금 창출력이 전반적으로 향상되고 있음을 시사하며, 특히 2018년과 2020년 사이에 상당한 성장세를 나타내고 있음을 의미합니다.
- EV/FCFF 비율
- 이 비율은 2017년 26.01에서 2018년 29.37로 증가했고, 2019년에는 41.67로 상승한 후, 2020년과 2021년에는 각각 25.67 및 24.68로 다시 낮아졌습니다. 이러한 변화는 기업가치 대비 현금흐름의 관계에 큰 변화가 있었음을 보여주며, 2019년에 비율이 정점을 기록한 이후에는 기업 가치에 비해 현금 흐름이 더 풍부하거나 시장의 평가가 조정된 것으로 해석할 수 있습니다.